Правительство рассчитывает увеличить объем грузоперевозок по Северному морскому пути до 150 млн тонн уже к 2030 году против почти 35 млн тонн по итогам 2021-го. Основными грузами маршрута в обозримой перспективе останутся СПГ и газовый конденсат, а также нефть и нефтепродукты.
Из нового исследования можно узнать, сколько новых судов требуется государству и бизнесу? Какова потребность в инвестициях в них? И как концессии помогут рынку в реализации таких проектов?
- Ключевые цели, которые преследует правительство в рамках развития Севморпути, — освоение короткого маршрута для экспортных перевозок российских грузов, а также взятие на себя роли оператора арктических транзитных перевозок зарубежными судами. Обе цели требуют значительного расширения ледокольного флота и строительства новых грузовых, аварийно-спасательных, гидрографических, исследовательских и иных судов. Последние не только обеспечат транспортировку грузов и безопасность арктической навигации, но и помогут исследовать перспективные месторождения полезных ископаемых.
- По прогнозам правительства, к 2024 году грузопоток по Севморпути будет на 41,7% состоять из грузов «Новатэка», на 35,3% — «Роснефти», на 8,8% — корпорации AEON, на 7,3% — «Газпром нефти», на 2,2% — «Норникеля», а оставшаяся часть придется на транзитные и каботажные перевозки. Скорее всего, как минимум в ближайшие 15–20 лет углеводороды останутся главным грузом на арктическом маршруте. В дальнейшем же структуру грузопотока могут «скорректировать» транзитные потоки из других стран.
- По нашей оценке, текущая потребность игроков рынка в финансировании строительства новых судов может достигать как минимум 1 трлн руб. Наиболее крупные планируемые инициативы касаются расширения ледокольного флота: пока заказы не размещены на четыре атомных ледокола «Росатома» (в сумме почти на 400 млрд руб.) и СПГ-ледоколы, интерес к которым изначально проявлял «Новатэк» (они могут стоить порядка 90 млрд руб.). По нашей оценке, в сотнях миллиардов рублей исчисляется потребность недропользователей в грузовом флоте и еще не меньше 50 млрд руб. нужно для строительства специализированных судов — гидрографических, спасательных, исследовательских.
- Ряд планируемых проектов, на наш взгляд, можно реализовать с использованием концессионного формата. Государству он позволяет привлечь частные деньги в создание арктического флота, сохраняя при этом контроль над ним и снижая «традиционные» риски контрактной системы вроде изменения параметров проекта (сроков, стоимости, качества работ) или несогласованности разных этапов его реализации.
- Недропользователи в рамках концессии получают возможность не ставить непрофильные активы на баланс, а по истечении срока соглашения передать суда государству. Судоходные компании таким образом могут покрыть часть капзатрат на новые суда за счет бюджетных субсидий и получить более выгодные условия долгового финансирования. Судостроителям такой формат позволяет обеспечить стабильную загрузку мощностей на годы вперед — вполне вероятно, что после 2025 года многие компании столкнутся с недостатком заказов.
- Хотя закон о концессиях позволяет заключать соглашения на морские, речные и иные суда, пока в России такой практики нет. Между тем концессии могут быть выгодны для расширения ледового флота в интересах государства и частных компаний: это гибкий инструмент, который в ряде проектов может быть более эффективным, чем «традиционные» для судостроения госконтракты и полностью коммерческие инициативы. Мы ожидаем, что заключение первых запланированных концессий в этой сфере — по ледоколам «Лидер» — может подтолкнуть игроков рынка к более активному применению инструмента.
Читайте полную версию обзора.
Читайте другие аналитические материалы на сайте infraoneresearch.ru. Там же можно ознакомиться с новым аналитическим обзором InfraOne Research «Комплексный план и БКД: итоги первых трех лет».
О том, как развита инфраструктура в российских регионах, можно узнать из аналитического обзора InfraOne Research «Инфраструктура России: индекс развития 2021» и специального проекта «Индекс развития инфраструктуры России 2021».
