Так как дождаться хорошей коррекции на рынке я уже отчаялся, то теперь приходится готовиться к тому, что вскоре и акций по хорошим ценам, близким к справедливым, будет все меньше и меньше. Уверен, многие уже заметили, что я даже фонды перестал покупать (Атриум не в счет)...
И, к сожалению, весь этот рыночный рост (я имею ввиду обновление 2-летнего максимума индекса нашего Мосбиржи) очень не кстати совпал с сезоном выпуска годовой отчетности эмитентов. Вот и приходится сейчас покупать только те компании, которые уже прошли анализ отчетности, а все остальные сейчас выглядят как коты в мешках...
Для тех, кто впервые на этом канале, должны знать, что начало проекту "Инвестиции в реальном времени" было положено 4 января 2022 года, где в рамках моей инвестиционной стратегии я каждый вторник осуществляю покупки активов на Московской фондовой бирже на сумму 8000 рублей и планирую к 2035 году создать капитал в размере 30 000 000 рублей в ценах 2022 года.
Текущая структура портфеля
Подбор активов начинаю с рассмотрения текущего распределения активов по классам, чтобы спланировать инвестиционный поток в "нужные" места, то есть в туда, где фактическая доля отстает от целевой.
Доля Фондов и Облигаций за неделю уменьшилась на пару десятых процентов, хотя все должно быть наоборот, но что поделать - велика вероятность теперь расти и дальше. Ровно по этой причине фонды сегодня тоже покупать не буду (думаю, еще успею), только облигации.
Долю недвижимости продолжаю доводить до целевой, тем более пока Атриум стоит дешевле, чем обычно.
Продолжаю распределение КЭШа и эквивалентов по юаням и гонконгским долларам. До достижения целевых долей в валюте осталось 7 недель.
Золото, благодаря недавнему активному росту, практически достигло целевой доли, а мне осталось довести дело до конца.
Ну и конечно же часть инвестиций пойдет в акции, куда уж без них-то...
Планирование покупок
Инвестиционный поток будет направлен в следующие активы: фонды и облигации, недвижимость, золото, эквиваленты кэша (валюта) и акции.
Недвижимость
В категории недвижимость главным действующим лицом является ЗПИФН Атриум. Другого пока ничего нет. Но в среднесрочно перспективе будет...
Не устаю повторять, что это хороший актив для создания ежемесячного денежного потока. В принципе для этой цели и диверсификации его и покупаю.
Золото
За последнюю неделю золото заметно подросло и на графике это отлично видно - приближаемся к историческим максимумам. Кстати, обратите внимание, что как только золото прибавило в цене, покупаемая мной доля тут же уменьшилась. Это вроде бы логично, но не все это понимают в силу еще пока небольшого опыта на рынке.
Тут все как обычно... В портфеле 2 фонда золота, распределенные практически в равных долях. И по наименьшей просадке за 100 и 200-дневным средним (см. верхний правый скрин на слайде) выгоднее покупать фонд GOLD.
Золото держу как защитный актив, который проявляет себя во время кризисов, когда акулы бизнеса начинают выходить из рисковых активов и перекладываются в золото. Я в эти моменты буду золото продавать и обеспечивать себя КЭШем, чтобы покупать подешевевшие активы.
Облигации
Продолжаю покупать облигации согласно плану, изложенному на 112 недели. В портфель идут ОФЗ с номером 26244, которые я буду покупать до заседания ЦБ по ключевой ставке, запланированное на 22 марта. До этого времени будет куплено еще 6 штук этих облигаций (сегодня и в следующий вторник).
Облигации продолжают снижаться в цене, что не может не радовать. Такое поведение участников рынка, распродающих облигации, напоминает мне неопытных спекулянтов, которые постоянно покупают дорого и продают дешево...😁 Сейчас складывается ровно такая ситуация, когда ЦБ вот-вот поднимет ставку (не на этом заседании, так на следующем) и стоимость ОФЗ потянется вверх.
Ну и как бы там не было, а я напомню, что ОФЗ не случайно набираются в портфель. Они выполняют определенную функцию, а именно:
- во-первых, они позволяют получать денежных поток в "мертвые" месяцы для выплат дивидендов: февраль, март, сентябрь, ноябрь
- во-вторых, это возможность зафиксировать высокую доходность денежного потока в надежных инструментах
Акции
Смотрим, какие эмитенты сегодня попали в ТОП-5 дивидендных акций:
А тут интересное изменение - появляется акция компании Московская биржа. Это любопытно хотя бы потому, что ее акции торгуются на исторических максимумах, но она все равно является одной из самых доходных дивидендных акций российского рынка. Сказать о ней сейчас ничего не могу, потому как только на этой неделе проведу анализ ее отчетности...
Кстати, если есть интерес, то могу предложить выложить анализ по Московской бирже в это воскресенье (просто напишите об этом в комментах). По крайней мере мне не нужно будет делать сложный выбор на тему "аналитику какого эмитента лучше опубликовать"...
НОВАТЭК
Первым среди акций в портфель отправится Новатэк. Пару недель назад уже анализировал его отчетность и компания оказалась весьма не плохой (хоть и со своими тараканами):
И так совпало, что доля этого эмитента в портфеле не такая уж и большая, а цена более чем приятная.
АЛРОСА
Даже до публикации отчета Алросы за 2023 год, обладая отрывочными данными по этому эмитенту, ощущался некий потенциал. Поэтому я периодически не забывал подкупать акции Алросы время от времени.
Но вот ровно на этой неделе мне довелось провести анализ ее отчетности и ощущения подтвердились...
Поэтому продолжаю покупать этого эмитента малыми долями, тем более место в портфеле есть и цена хорошая.
СЕГЕЖА
Ну и уже по традиции, последней среди акций будет запланирована покупка Сегежи.
С этим эмитентом идея проста: я буду покупать Сегежу, пока ее доля в портфеле не будет составлять 0,75% (сейчас, как видно из слайда 0,7%).
Далее, если цена пойдет вверх, то я больше не буду совершать покупки (если только для поддержания доли в 0,75%, что маловероятно при росте).
Если же цена пойдет вниз, то продолжу покупать Сегежу по одному лоту до тех пор, пока не доберу долю в 1% (это максимальная доля для отдельного рискового актива, коим и является для меня Сегежа).
Интересно, что у всех эмитентов, которые планируются сегодня к покупке, есть довольно общая проблема. Проблема их с рынками...
Новатэк не может найти транспорт для первой отгрузки СПГ с запущенной линии проекта Арктик СПГ-2. Алроса, как и Сегежа, борются с низкими ценами...
Тут главное понимать, что рано или поздно цены восстановятся (они всегда восстанавливаются, если дело касается ресурсов) и тогда маятник метнется уже в другую сторону...
КЭШ и эквиваленты
Продолжаю распределение КЭШа по валютам (юань и гонконгский доллар), которое рассчитано на 10 недель (3 уже прошло).
На всякий случай поясню для новичков, что закупка валюты лесенкой в течение 10 недель позволяет мне получить ее среднюю стоимость за единицу, а не угадывать выгодный для себя курс конвертации.
Начинаю с юаня:
И заканчиваю гонконгским долларом:
Кстати, с если вы тоже хотели бы купить гонконгский доллар, то обратите внимание, что есть риск снова оказаться с "мороженным" на руках если вдруг НКЦ внесут в санкционный список (с юанем проблему будет проще решить). Контролируйте свои риски.
Резюмирую
Спасибо за время, потраченное на мое "творчество". Не забывайте ставить лайки - для вас это не трудно, а мне приятно и сильно помогает в развитии канала =)
Ну и подписывайтесь на мой телеграм-канал или можете направлять письма с вопросами мне на почту: finfenyx@yandex.ru
