Рынок второй день подряд показывает существенное падение, в этот день растут только депозитарные расписки GEMC.
· Индекс московской биржи - минус 1,86%
· Нефть - минус 4,25 %
· Доллар 79,2 ₽
Во время падающего рынка хочется сразу же выделить пару мыслей на свои стратегии автоследования, ведь многие могут не выдержать -10% за 2 дня. Сейчас в стратегиях есть компании показывающие с момента покупки прибыль более 50% и соответственно у подписчиков, которые с самого начала покупки данной бумаги доходность аналогичная.
Учитывая 13-15% налог можно предположить, что продажа условной QIWI - 32,37 ₽ налога. Сейчас стоимость акции 566,5 ₽, если её сейчас продать и откупить по 535, то прибыль у некоторых подписчиков будет равна нулю. Не факт, что акция может так упасть. Не стоит исключать и более серьезного падения, учитывая политическую напряженность послед сегодняшних событий.
В течение четверга и пятницы буду думать по поводу фиксации прибыли в некоторых компаниях, возможно часть позиций закрою.
Выделил следующие на сегодня события
Беспилотник и СВО
Минувшей ночью была совершена попытка нанесения удара беспилотниками по кремлевской резиденции президента РФ. Мне казалось, что данная новость окажет более сильное воздействие на рынок, но рынок сильнее стал падать на других новостях.
Конфликт переходит на новую стадию, и эта стадия не даёт позитива. Любые дальнейшие шаги российского правительства «партнеры» с запада оценят негативно и осудят, будут грозить новыми санкциями.
Скоро 9 мая и можно ожидать новых провокация, которые ещё больше накалят конфликт и могут уронить рынок.
Я бы сейчас старался избегать покупок, пока не будет большей определенности.
Ставка ФРС
ФРС повысила ставку до 5.25%. Опять негатив для банковского сектора и мировой экономики? Занимать деньги станет ещё дороже, обслуживать долги аналогично.
· ФРС намерена снизить инфляцию до целевых 2%
· Все дальнейшие действия будут зависеть от поступающих данных и состояния экономики
· Требуется несколько месяцев данных, чтобы оценить правильность действий ФРС
Татнефть
Отчёт за 1 квартал 2023 года по РСБУ
Выручка «Татнефти» снизилась на 32% — до 243,7 млрд рублей в связи с ухудшением конъюнктуры на рынке нефти в январе — марте 2023 года.
Прибыль от продаж сократилась на 54% — до 68,8 млрд рублей.
Чистая прибыль уменьшилась в 2,4 раза — до 50,1 млрд рублей. Первый квартал 2022 года обусловлен высокой базой в связи с ослаблением курса рубля.
Согласно дивидендной политике, акционеры «Татнефти» могут рассчитывать на 10,77 рубля дивидендов за первый квартал.
За весь 2023 год можно ожидать в районе 50 ₽ дивидендов на 1 акцию
ЦБ вместе с рынком создает инфраструктуру для внебиржевой торговли валютами
Банк России и крупнейшие финансовые структуры страны создают торговую инфраструктуру для внебиржевой торговли валютами недружественных стран. Ожидают блокировку НКЦ ? Возможно скоро в новом пакете санкции можно увидеть данное событие, если регулятор создает инфраструктуру для торгов валютами недружественных стран.
Сейчас подальше сторонюсь от электронного доллара. В заначке немного бумажных долларов 1996 года, которые обменять в банках труднее, чем купить наличный тугрик. А Вы говорите мировая валюта, во всех странах легкий обмен, почитал информацию в интернете, доллары 1996 года не берут даже в ЮВА, а у меня они в добавок в состоянии на 3, не рваные конечно, но пошарпанные немного.
Московская биржа и СПБ
Общий объем торгов на рынках Московской биржи в апреле 2023 года увеличился на 2,6% и составил 90,3 трлн рублей (88,0 трлн рублей в апреле 2022 года). Количество торговых дней – 20 (21 в апреле 2022 года).
Объем торгов иностранными бумагами на Санкт-Петербургской бирже в апреле 2023 года составил $2,50 млрд, что на 5,74% меньше, чем в марте 2023 года, и на 71,94% меньше, чем в апреле 2022 года. Однако среднедневной объем торгов в апреле вырос на 14,36% по сравнению с мартом и составил $0,13 млрд.
У Московской биржи все хорошо и мало рисков, ведь торги российскими ценными бумагами. У СПБ биржи наоборот и не перестаю в голове держать мысль, что могут ввести санкции на депозитарий. Санкции или нет, хранились иностранные акции в НРД или БЭБ, какая разница, если до меня не дошли дивиденды? У меня акции Intel были не под «обособлением», их можно спокойно было продать, они в депозитарии БЭБ, но за весь 2022 год мне так и не пришли дивиденды. С Гонконгскими акциями те же риски, что и с США, как не пыталась биржа скрыть цепочки, их заставили предупреждать всех.
Объем торгов лучше сравнивать год к году, тут очередное падение на 72%, как бы не оказалось, что выручка далеко до необходимой точки безубыточности. У биржи набор ценных бумаг, которые имеют риски для российских инвесторов и пропадут эти риски думаю очень нескоро. Сотрудничество с Казахстанскими биржами и депозитариями? Оно имеет такие же риски, что сотрудничество с банками США 😊.
Проблемы с замороженными акциями, не выплата дивидендов, возможные санкции на депозитарий, уж больно много рисков и пока держусь подальше от акций СПБ биржи. Хоть и давал прогноз, но он был с учётом отсутствия негатива, сейчас геополитика только ухудшается. Иностранные акции уже не так интересуют российских инвесторов, как 2-3 года назад и в первую очередь это связано с депозитарными рисками.
Сбербанк в апреле выдал ипотеку на рекордные 337 млрд руб., с начала года - на 1,1 трлн руб.
Всего банк в апреле выдал 104,3 тыс. ипотечных кредитов, за первые четыре месяца текущего года — 339 тыс. кредитов. Ипотечные долги долгосрочные, платежеспособность населения зависит от экономики страны. Можно много говорить, что регулирование выдачи ипотеки, про стабильность выплат, поддержку государства, но всегда может случиться «но».
У некоторых ипотека взята на 20-25 лет, некоторые оплатили первый взнос преимущественно с помощью материнского капитала, что будет через 10 лет никому не известно и не понятно какая будет экономика и смогут бы на первый взгляд «хорошие» ипотечники выполнять свои обязательства. В залоге недвижимость и все хорошо? При возможном ухудшении экономики и стоимость недвижимость будет падать, особенно если её начнут массово забирать у должников. Не забываем и про не выселить из единственного жилья ребенка и другие законы.
11-тый пакет санкций от ЕС
ЕС рассматривает возможность введения ограничений на транзит товаров через РФ в рамках 11-го пакета санкций
Помимо этого, ЕС изучает возможность введения ограничительных мер против судов, которые отключают транспондеры.
Думаю, возможны санкции на финансовый сектор: НКЦ, депозитарий СПБ биржи, давление на дружественные страны, чтобы отрезали Россию от финансового мира.
