В этом году ключевая ставка почти достигла исторического максимума, а Совет директоров Центробанка России не исключает и дальнейшего повышения ставки. Из-за высокой ставки ЦБ, растут и ставки по вкладам, накопительным счетам и купоны ОФЗ-ПК. Разберу эти понятия для тех, кто хочет в этом разобраться.
Вклады и накопительные счета — депозиты в банках
И вклады, и накопительные счета — это депозиты. То есть, сбережения на ваших личных счетах в банках. Депозиты в нашей стране защищены до 1,4 млн руб в сумме всех депозитов одного человека. Для таких депозитов в России всегда есть доходные ставки. Обычно они ниже ключевой ставки ЦБ РФ или равны им.
Представим, что ставка Центробанка 15%, тогда у вклада будет условно 14% годовых номинальной доходности, и 14,91% эффективной ставки при капитализации. То есть, если вы оставляете проценты на вкладе, то ставка будет действовать и на выплаченные проценты, а значит итоговый доход будет выше, чем обозначенная ставка. Обычно высокая доходность по вкладам означает, что он непополняемый.
Бывает и так, что банки готовы платить процент такой же как ставка ЦБ или даже чуть выше. Но, как правило, так поступают банки, которые остро нуждаются в привлечении депозитных средств граждан. И дают банки высокие проценты обычно только на короткие вклады — сроком до 6 месяцев.
Что касается накопительных счетов — обычно банки дают ставку значительно меньшую, чем ключевая ставка. Например, ставка ЦБ 15%, тогда условно для накопительного счета ставка будет 9% годовых.
Доходность накопительного счета исторически ниже, чем вкладов, потому что накопительные счета более гибкие, и позволяют заработать даже за 1 день существования такого счета.
Накопительные счета позволяют вкладчику выводить деньги в любой момент без потери процентов. Пополнять и частично снимать деньги тоже можно без каких-либо последствий (остаток не будет пересчитан по ставке до востребования, в отличие от вкладов).
Но почему можно наблюдать сейчас рекламу банков со ставками даже выше, чем ключевая Центробанка для накопительного счета и тем более выше, чем обещают вклады? Дело в том, что банки адаптировали накопительные счета под текущие условия и, по сути, превратили их в короткие вклады. Почти всегда рекламные накопительные счета с высокой процентной ставкой обладают следующими минусами/особенностями:
- доход рассчитывается на минимальный остаток за месяц (то есть, если в какой-то день вы снимали все деньги, то процентов уже не начислят)
- высокая ставка действует только промо-период (1-2 месяца, редко дольше)
- высокая ставка действует только для новых клиентов (реже и для текущих, но если у действующего клиента ранее не было такого счета).
Мне хотелось бы просто написать списком отличия вклада от накопительного счета, но эта особенность новых накопительных счетов с расчетом процентов только на минимальный остаток вносит свои коррективы и делает их очень похожими на вклады.
Что запомнить
1) Депозиты застрахованы на одного человека в сумме до 1,4 млн руб
2) Обычно вклады с высокой ставкой непополняемые, и на короткие сроки
3) Накопительные счета могут быть прибыльнее, но обычно только в период акции и для новых клиентов банка
Облигации с переменным купоном
Облигации — это долговые ценные бумаги, которые выпускают компании, коммерческие объединения, и даже само государство в лице МинФина. Когда инвесторы и другие участники рынка покупают облигации, они по сути дают деньги в долг тому, кто выпустил эти облигации.
Но долг не бесплатный — компании и тп, выпустившие облигации, платят инвесторам купоны (редкое исключение: дисконтные облигации). Купоны — это почти тоже самое, что и проценты по вкладам. Купоны зачисляются на счет, с которого вы купили облигацию. Обычно купон фиксированный и примерно равен ключевой ставке на момент выпуска бумаги. Купоны с высокой доходностью, выше даже ключевой ставки — обычно предлагают небольшие компании, целью которых является привлечение максимально возможной суммы от инвесторов.
В условиях же резко меняющейся ключевой ставки, когда идет тренд на ее повышение, многие выбирают облигации с переменным купоном. Их также называют “флоатеры”. Ставка купона у таких бумаг меняется в зависимости от ситуации с ключевой ставкой. Допустим, в январе ставка 15%, у флоатеров будет 14-15%, в марте ставка повышается до 17%, у флоатеров будет что-то около 16-17% и тд.
Что запомнить
1) Облигации бывают разными — с фиксированным и переменным купоном. Можете зафиксировать привлекательную ставку или купить облигацию с переменным купоном.
2) Облигации с переменным купоном следуют по доходности за уровнем ключевой ставки ЦБ. Меняется ставка Центробанка — меняется процент купона.
Как оптимально сберечь свои средства
Каждый, конечно, решает самостоятельно - во что инвестировать, и куда вкладывать деньги. Но в общих чертах оптимальный выбор будет таким:
- Сумму до 1,4 млн руб, которую вы планируете копить дольше года можно разместить на вкладе с самой высокой ставкой на рынке (учитывая наличие страхования АСВ)
- Сумму, которую вы хотите преумножить, но не готовы копить больше 1-2 месяцев, можно разместить на накопительном счете по акции с высокой ставкой
- Если у вас долгосрочные цели (от 5 лет), то можно рассмотреть облигации с переменным купоном - так инвестиции сами будут “следить” за меняющейся ставкой. При этом не стоит забывать про реинвестирование купонов в эти же облигации, чтобы сложный процент работал.
Надеюсь, что помог разобраться с вариантами сбережений. Всем удачи и финансовой стабильности!
