Как известно, процентные ставки по вкладам зависят от ключевой ставки, которая, в свою очередь, зависит от инфляции. Возникает вопрос: как в условиях экономической неопределенности изменятся ставки по вкладам в ближайшее время?
28 февраля Банк России резко повысил ключевую ставку до 20%. Вслед за этим банки стали повышать ставки по вкладам и кредитам, при этом в ряде случаев они оказались выше ключевой. Так, в начале марта средняя максимальная ставка по депозитам физлиц составила 20,51%. Некоторые банки предлагали доходность до 25% (!). Это позволило остановить отток денег клиентов из финансовых организаций. В тот момент россияне принесли в банки триллионы рублей.
Однако в конце марта прослеживалась тенденция к снижению ставок по вкладам и накопительным счетам. К примеру, в Сбере максимальная ставка по вкладу снижена до 19% годовых, в ВТБ — до 18,27%, в Газпромбанке — до 19,5%.
Выгодно ли вкладывать деньги в юани, мы писали в этой статье.
Что будет с ключевой ставкой?
Некоторые экономисты считают, что увеличение ключевой ставки уже выполнило свою главную функцию. После повышения ставок по депозитам россияне перестали массово снимать деньги со счетов банков и отток средств сменился их приливом. В дальнейшем стоит ожидать лишь снижения ключевой ставки.
Другие же придерживаются мнения, что ключевая ставка не будет в ближайшее время уменьшена, поскольку Центробанк устанавливает ее с учетом темпа инфляции. А инфляционные ожидания с 2010 года достигли своего максимума, составив в марте 18,3%. К концу апреля инфляция может достигнуть 20%. Это говорит о том, что скорое снижение ключевой ставки не предвидится.
Не стоит исключать и тот факт, что в апреле этого года ситуация в экономике может кардинально измениться, если расчет при продаже энергоресурсов России будет организован в рублях. В таком случае национальная валюта укрепится, что приведет к снижению инфляции и пересмотру ключевой ставки. Но подобный поворот возможен только при уменьшении политической напряженности в мире.
А здесь вы можете узнать, как изменятся цены в ближайшие месяцы.
Экономисты с более оптимистичным взглядом ожидают снижения ключевой ставки на очередном заседании ЦБ, которое запланировано на 29 апреля. На замедление темпов инфляции окажут влияние сокращение спроса на кредиты и увеличение депозитных портфелей.
Аналогичная ситуация уже наблюдалась в 2014 году, когда ЦБ повысил ключевую ставку до 17%, а спустя 1,5 месяца ее уменьшил. Теоретически так может произойти и 29 апреля: ключевая может быть снижена с 20 до 17%. Это повлечет снижение ставок по вкладам. Как сейчас выгодно вложиться в золото, мы рассказывали здесь.
Как изменятся ставки по вкладам?
Вероятнее всего, ставки по сберегательным продуктам начнут постепенно уменьшаться. Эта тенденция прослеживается уже сейчас. Однако максимальные ставки по-прежнему можно будет получить по краткосрочным депозитам. Снижение ставок в ближайшее время, по мнению аналитиков, может составить 1,5–2%.
Существенного изменения ставок по депозитам до конца этого года ожидать не стоит. Во многом это объясняется инфляционными рисками.
Сейчас при оформлении вклада на сумму от 100 000 рублей на срок от года можно получить доходность от 15 до 20%. Если геополитическая ситуация не ухудшится, то такой уровень ставок по депозитам продержится до снижения ключевой ставки.
Чем сейчас опасен вклад в долларах, мы писали в этой статье.
Что делать со сбережениями?
Каждый сам должен решать, что ему делать со своими сбережениями. Для себя я приняла решение оформить вклад на 90 дней со ставкой 20% и уже подобрала банк.
Еще часть средств я разместила в накопительный счет под ставку 25%. Последний привлекает тем, что средства всегда можно снять. Однако минусом накопительного счета является тот факт, что процентная ставка может быть снижена банком в любой момент, а средства, находящиеся на накопительном счете, в отличие от вкладов, не застрахованы АСВ.
Возможно, сейчас банки начнут предлагать депозиты с привлекательными ставками на более продолжительные сроки, которые позволят в среднесрочной перспективе зафиксировать высокую доходность. И еще один приятный момент. Напомню: с процентного дохода по вкладам, полученного в 2021 и 2022 году, россияне не будут платить налог.
А вы оформили вклад после повышения ставок? Какие формы сбережений предпочитаете? Поделитесь опытом в комментариях.
#ставки #вклады #инвестиции #доходность #депозиты
