Подбор соотношения акций и облигаций в портфеле. Как поступаю я и почему это эффективно?

Разберем пропорции инструментов в зависимости от выбранной стратегии.

Защитные и рисковые активы всегда идут рядом.

Приветствую Вас, дорогие читатели. С Вами канал уСтроим жизнь.

Базовым правилом при формировании инвестиционного портфеля является его привязка к временному горизонту. Релевантным соотношением будет сравнение Вашего возраста и периода накопления необходимой суммы.

Считается, что, чем больше у Вас времени для инвестирования, тем более глубокое по длительности уменьшение стоимости активов Вы можете благополучно пройти. Изначально используют жесткую привязку к возрасту - например, Вам на данный момент 40 лет. В таком случае 40% Вашего портфеля должны составлять защитные активы - #облигации и золото, а 60% рисковые активы - акции. На практике более эффективной является следующая стратегия:

1. 15 % Ваших денежных средств должны обязательно находиться в наличном виде. Подразумевается не удержание их дома в какой-либо валюте, а хранение на банковском вкладе. Данные средства используются для дополнительных покупок акций при их сильной просадке (более 50-70%). Мощные кризисные явления в экономике возникают в среднем раз в десять лет.
2. Определение пропорций защитных и рисковых активов по правилу: возраст - 1/2 срока инвестирования. Например, Вам 45 лет, и целью инвестирования является создание пассивного дохода к возрасту 65 лет. Временной горизонт составляет 20 лет. От Вашего возраста убавляем 1/2 временного горизонта, 45 - 1/2*20= 35. В данном примере 35 % капитала мы вкладываем в защитные активы - #золото и облигации. Таким образом, на акции придется 50% Ваших денежных средств.

В инвестициях чаще всего мы боремся с самим собой.

В соответствии с нашим примером распределение средств составит:

• 15% - наличные средства (банковский вклад);
• 35% - защитные активы (золото и облигации);
• 50% - рисковые активы (#акции различных секторов экономики).

Защитные активы эффективно разделить в пропорциях:

10% - золото. Возможна покупка драгоценного металла либо индексов.

25% - облигации. Долговые бумаги необходимо выбирать с различными сроками погашения. В случае сильного уменьшения стоимости акций их докупка выполняется за счет продажи части облигаций с применением приема "лесенка". При снижении цены акций на 10% - продаем 5% облигаций, выполняем приобретение бумаг. На каждое следующее 10% снижение акций производим аналогичную продажу - покупку. При падениях более 50% используем золото и наличные средства.

Для увеличения эффективности указанного метода поступающие купоны от облигаций и дивиденды от акций желательно реинвестировать. Также стоит обратить внимание на валютную диверсификацию (распределение средств в активы, номинированные в отличной от страны проживания валюте).

Время - лучший союзник инвестора.

А как Вы выстраиваете соотношение рисковых и защитных активов в своем портфеле? Делитесь секретами, пишите комментарии. Успехов.

Рекомендую к прочтению: как инвестировать в золото.