Во многих статьях очень часто встречается слово "диверсификация". Что же это такое?
Инвестирование средств в разные активы с целью снижения рисков.
Какие же бывают риски?
- Государственные риски – изменение климата для бизнеса, законодательства, возможность национализации собственности, революции и других политических катаклизмов.
- Экономические риски связаны с макроэкономической нестабильностью. Например, периоды кризисов и рецессий.
- Риски сегмента всех акций – биржевой кризис.
- Риски отрасли
- Риски отдельной компании – возможность банкротства компании
И так, как же мы можем диверсифицировать наш портфель?
- Мы можем вкладывать в экономику нескольких стран
- Мы можем вкладываться в различные дополнительные активы, например драгоценные металлы
- Вкладываться в различные отрасли
Звучит красиво, не правда ли?
Иметь стабильный доход, да еще и без рисков, мечта.
Но что на деле? А на деле диверсифицированные портфели имеют доходность не многим выше ОФЗ. А какой риск в ОФЗ? Он практически отсутствует, да к нужна ли диверсификация, если можно просто купить ОФЗ?
Грамотный инвестор диверсифицирует портфель не потому, что его нужно диверсифицировать, а потом, что он находит отличные варианты для вложений в различных секторах экономики.
В моем портфеле сейчас 5 различных компаний, при вложениях я руководствовался исключительно фундаментальным анализом акций, но не как ни диверсификацией
