Всем привет! 😉 Рад, что заглянули на кофе и торги! ☕
Вчера была не совсем обычная сделка, а именно:
- шорт (короткая позиция)
- фьючерсный контракт
Такого непотребства в моём блоге про вообще-то ИНВЕСТИЦИИ ещё не было 😂 И вот что из этого вышло 👇
ALRS-9.19 (ALU9) 💎
В общем, я уже давно присматриваюсь к срочному рынку (FORTS). Это такой рынок, где торгуются производные срочные инструменты. Производные - потому что они не сами по себе, а в их основе какой-то другой актив (акции, сырьё, валютная пара и т.п.). Срочные - потому что у них есть срок обращения, они не вечные так сказать 🙂
Основные срочные инструменты - это фьючерсы и опционы (не путать с бинарными опционами, упаси Матерь Драконов 🐉).
Про фьючерсы и опционы запилю отдельные посты, т.к. в 2-х словах не рассказать, особенно про опционы.
В рамках данного поста достаточно нескольких упрощённых пояснений про фьючерсы на акции. Что основное надо знать? 🎓
- фьючерс - это просто контракт на покупку или продажу акций в любое время в течении срока его жизни по фиксированной на момент сделки цене
- фьючерс плюс-минус следует за ценой акции
- фьючерс включает в себя, как правило, много акций - 100, например
- для сделки с фьючерсом нужно платить не всю сумму, а только часть (ГО, Гарантийное Обеспечение), которое резервируется на счёте
Это очень упрощённо и без пары важных пунктов, но тем не менее 🤷♀️
Так вот, один из самых важных моментов - это пункт 4. Т.е., при сделке с фьючерсом надо платить не всю сумму, а достаточно иметь ГО, которое может варьироваться в среднем в пределах 10-20% от полной суммы. А вот прибыль рассчитывается как раз по полным суммам 😲 Такая система называется "встроенным кредитным плечом". Т.е., вы можете позволить себе объём сделки в 5-10 раз больше, чем реально покрывает ваш счёт.
Понятно, что это палка о двух концах, т.к. и терять деньги вы будете в 5-10 раз быстрее при неудачном раскладе 🙀 Т.е., инструмент рискованный ⚠️ Но об этом в отдельном посте 😉
Теперь вернёмся к самой сделке, наконец.
Алроса (ALRS). Итак, вчера вышел отчёт по РСБУ за 1-е полугодие 2019 и вот, что нужно знать:
- чистая прибыль упала более чем на 30%, до 36,3 млрд. руб.
- выручка снизилась на 29%, составив 89,15 млрд. руб.
Мягко говоря, не очень 👎 Кризис на рынке алмазов пока присутствует и больно бьёт по продажам компании. В текущих условиях компания может заплатить всего 5-6 руб. дивидендов.
Бумага и так падала вместе с рынком после твитов Трампа и эскалации торговой войны США с Китаем, а тут ещё и плохой отчёт подлил масла в огонь 🔥
В общем, с самого утра Алроса продолжала валиться, как и её сентябрьский фьючерс ALU9 📉 А после выхода отчёта в районе 15-00 ушла в ещё более крутое пике, и тут я решил поймать часть этого ценового движения, но через фьючерс - давно хотел возобновить работу с этим инструментом. У Алросы всё настолько плохо, что в дальнейшем падении вчера я не сомневался 🤷♂️
На пробу продал 1 контракт по 7696 п. с целью в районе 1% - на счёте зарезервировалось ГО в размере 1403,29 руб. Как писал ранее, это маржинальная торговля - со встроенным кредитным плечом, поэтому, учитывая, что ГО составляет 18,23% от полной стоимости контракта, цель в 1% по факту превращается примерно в 5% 💥
Выставил защитный стоп на уровне 7703 п. и лимитку на уровне 7626 п. - что как раз чуть меньше запланированного 1%.
Прогноз не обманул и, чуть более, чем через час позиция закрылась по лимитке по 7626 п., цель была выполнена.
Чтобы посчитать профит, достаточно получить разницу между выходом и входом, получается 7696 - 7626 = 70 руб. (1 пункт = 1 руб.). И поделить этот результат на размер зарезервированного ГО: 70 руб. / 1403,29 руб. = 4,99%, почти 5% 💰💰💰
Т.е., контракт просел условно на 1%, а заработали мы 5% - в этом сила фьючерсов 💪 (и их же слабость). Транспонированная годовая доходность с учётом комиссии составлять 1793% ❗ Традиционно сравниваем с лучшим адекватным банковским вкладом среди банков 1-й сотни 😉
эта сделка: 1793% годовых
🆚
банковский вклад: 7,9% годовых
К сожалению, мой сервис для учёта сделок и ведения портфелей IntelInvest пока не даёт возможность учитывать инструменты срочного рынка, поэтому приходится по старинке в Excel заносить и считать. Но ребята обещали уже в сентябре всё добавить 😎 Детали по сделке ниже.
В общем, пока буду выкладывать инфу именно таким образом.
Всем отличного дня! 🙂
