Микрофинансовые организации ожидает ужесточение требований по резервам. Центробанк ввел требование по наличию обязательных резервов для «иных займов» (ипотек, кредитования малого и среднего бизнеса), а также для купленных портфелей. Будет введен залог для микрокредитных структур. Далеко не всем участникам рынка будет под силу адаптироваться к новым требованиям.
27 апреля Центробанком было опубликовано указание (пока что в проекте), согласно которому должен измениться порядок, в котором формируются резервы МФО, на случай возможных потерь. Как отмечалось, одним из ключевых требований является формирование резервного капитала для обеспечения «иных займов»:
- ипотек;
- кредитования малого среднего бизнеса;
- кредитования других МФО, КПК, ломбардов, аффилированных с кредитными организациями компаний.
Действующие стандарты деятельности МФО регламентировали обязательное создание резерва для кредитования физических лиц (объемом до 500 тысяч рублей).
Резервирование купленных портфелей – еще одно нововведение Центробанка. На данный момент МФО не имеют таких резервов. Когда МФО выкупает проданный пакет займов, для формирования резерва действует повышенный коэффициент 10 %.
Также будет введено 100-процентное резервирование кредитов, предоставляемых компаниям-банкротам или находящимся на этапе ликвидации. Вводится понятие «качественного залога», равного по стоимости сумме займа. Важно отметить, что залог не идет в резервное обеспечение, если данное имущество уже заложено или речь идет об акциях аффилированного субъекта.
Эксперты по-разному оценивают введение новаций. С одной стороны, МФО не смогут применять цессию и допускать разнообразные манипулирования в отчетности. Резервируя «иные займы», МФО смогут относить создание резервов к расходам, что способствует уменьшению налога на прибыль. Также будут повышены гарантии прозрачной деятельности компаний-микрокредиторов, что является важным фактором для частных инвесторов.
Однако многим компаниям будет непросто создать должный уровень резервов, что отразиться на их рентабельности. В особенности это касается тех игроков, которые ведут высокорисковую деятельность. Некоторые компании просто могут не выдержать конкуренции и быть ликвидированы.
По мнению экспертов, речь идет о существенной трансформации нынешней бизнес-модели, - МФО будут вынуждены ограничить по объему максимальный долг заемщика по сравнению с изначальным займом. Новые правила игры ведут к тому, что маржа будет значительно снижена. Поэтому ужесточение требований относительно резервирования займов микрокредиторами следует внедрять постепенно, без радикальных шагов.
Источник: Ловизайм