Волшебное слово, тревожащее нежные души инвесторов и в частности начинающих участников торгов на бирже. Те, кто только встаёт на путь инвестиций в скором времени узнают про дивиденды и тут открывается истина. Только протяни руку и богатства сами польются рекой. Мысли к слову правильные. Только, чтобы начать зарабатывать с дивидендов и спокойно жить на этот доход, капитал должен стремиться к семизначному числу. А для получения такого капитала придётся сначала не мало попотеть.
Содержание
Дивиденды это
Прогноз дивидендов
Дивидендные акции
Когда выплачивают дивиденды
Как получить дивиденды
Российские дивидендные акции
Дивиденды это
Часть чистой прибыли компании, которая подлежит распределению между акционерами. Решение о размерах и выплате дивидендов принимается на очередном общем собрании акционеров по итогам финансового года компании. Правом голоса на этом собрании обладают все владельцы обыкновенных акций пропорционально их доле в уставном капитале компании. Порядок и размер выплаты дивидендов держателям привилегированных акций определён заранее уставом компании.
Прогноз дивидендов
Квартальные отчётности компаний имеют большое значение для дивидендных акций и инвесторов, которые в них вкладываются. Так ежеквартально повышающиеся доходы компании могут означать для инвесторов хорошую дивдоходность от вложенных средств. Данные о чистой прибыли помогают инвесторам сделать прогноз ожидаемых дивидендов.
Расчёт дивидендов по акциям.
Мы знаем, что акции бывают привилегированные и обыкновенные. Так как привилегированные акции имеют приоритет в выплате дивидендов, расчёт и выплаты по ним производится в первую очередь.У привилегированных акций бывают фиксированные размеры выплат или процентные. При фиксированном размере выплат рассчитывать что-то нет нужны. Размер выплаты указан в уставе компании и может быть, например 20 рублей.Другой случай, если он указан в процентном отношении от номинальной стоимости бумаги.Допустим, номинальная стоимость привилегированной акции ОАО “Минерал” составляет 1000 руб., размер дивиденда – 10% от нее.
Дивидендная доходность 1000 руб. * 10% = 100 руб. на одну акцию.После этого можно приступать к расчёту обыкновенных акций.Расчёт дивидендов по обыкновенным акциям
Разделим часть чистой прибыли , которая осталась после выплаты по привилегированным акциям, на количество обыкновенных акций, которые выпустила компания. Так мы получим размер дивидендов на 1 акцию. После этого, разделив размер дивидендов на рыночную стоимость активов, можно получить дивидендную доходность в процентах.Вернёмся к ОАО “Минерал”. Пусть компания выпустила 1 000 акций:привилегированных – 100 шт.
обыкновенных – 900 шт.
всего прибыль компании за период 100 000 рублей
на выплату акционерам распределяется (например) 50% чистой прибыли
на выплату акционерам отправляется 100 000 руб. * 50% = 50 000 руб.
выплаты по одной привилегированной акции 100 руб.
выплачено по ним 100 руб. * 100 шт. = 10 000 руб.
после выплаты по привилегированным акциям останется
50 000 – 10 000 = 40 000 руб.
размер дивидендов на 1 обыкновенную акцию
40 000 руб. / 900 шт. = 44,44 руб. на 1 акцию.
Для расчёта дивидендной доходности осталось разделить стоимость дивиденда за акцию на рыночную цену акции и умножить на 100%Цена акции на бирже (например) 1200 руб.
Дивидендная доходность
(44,44 руб. / 1200 руб.) * 100% = 3,7 %
В итоге дивидендная доходность обыкновенной акции равна 3,7% от её рыночной цены на момент расчёта.
Дивидендные акции 2024
Календарь дивидендов на 2024 год.
Дивидендные акции
Теперь мы знаем, что отчётности компаний напрямую влияют на дивидендную доходность акций. Из этого можно сделать вывод, что цена акций на открытом рынке сильно завязана на результаты квартальных отчётов. Так же цены акций зависят от решений советов директоров и результатов общего собрания акционеров.
Если по какой-то причине выплату дивидендов не одобрят – это может моментально обрушить цены компании. Ниже несколько примеров.
Отказ Газпрома $GAZP выплачивать дивиденды в июле 2022 года ознаменовался феноменальным падением на 36%, вместе с собой Газпром утащил вниз и весь рынок РФ, уронив индекс Мосбиржи почти на 10%.
Почти в то же время Фосагро $PHOR так же решили отказаться от выплаты дивидендов. Следующее утро открылось падением на 7,3%, которые полностью откупились в течении дня. Но после того как закрылся геп, акции всё равно упали и уже на 12,43% .
Когда выплачивают дивиденды
Выплаты дивидендов проходят несколько этапов одобрения. Сначала совет директоров должен дать рекомендации по выплате дивидендов, определиться с размером выплаты и датой дивидендной отсечки. После этого в зависимости от времени проведения собирается либо ГОСА (Годовое общее собрание акционеров) либо, ВОСА (Внеочередное общее собрание акционеров), на которых принимается окончательное решение по выплате дивидендов. Обычно Собрание акционеров утверждает выплату дивидендов, но на примере $GAZP и PHOR мы уже видели, что решение может быть и не утверждено.
В любом случает после собраний директоров и акционеров мы можем наблюдать советующие реакции на котировки копаний.
Как получить дивиденды
Следующий этап на пути к получению дивидендов – покупка акций компании до дня закрытия реестра акционеров. MOEX работает по системе торгов T+2. Это означает, что расчёты купли-продажи акций производятся через 2 рабочих дня после совершения сделок. Вывод: для попадания в реестр акционеров необходимо стать акционером компании на два рабочих дня раньше дивидендной отсечки.
Допустим, дивидендной отсечки 10 ноября – это пятница. Значит крайний день, когда необходимо купить акции – вторник 7 ноября.
Если же дата дивидендной отсечки 13 ноября – понедельник, то купить акции необходимо не позднее чем 8 ноября во вторник.
Российские дивидендные акции
Российские компании и акции с дивидендной доходностью – это большие предприятия с устойчивой бизнес-моделью и опытными управляющими, которые готовы делиться своей прибылью с акционерами. Некоторые из них регулярно выплачивают дивиденды, отдавая высокий приоритет забое о своих акционерах.
Российские компании в среднем платят больше дивидендов, чем зарубежные. Например, средний уровень дивидендов на российском рынке составляет 7-9%, в то время как на американском рынке – 2-3%. Для российских инвесторов наличие дивидендов является важным фактором при выборе, куда вложить свои деньги.
Однако не стоит оценивать компанию исключительно по размеру дивидендов. Важно обращать внимание на другие показатели, такие как динамика чистой прибыли, выручки и долговой нагрузки за несколько лет. Если компания выплачивает большие дивиденды, но не развивает новые рынки и не выпускает новые продукты, это может сигнализировать о проблемах в бизнесе.
Для снижения рисков рекомендуется распределять свои деньги между разными компаниями и отраслями. Если вы хотите купить российские дивидендные акции вам нужно начать с открытия брокерского счёта у брокера.
Ниже список дивидендных компаний и прогнозируемый размер дивидендных выплат на следующий год.
