И так, был у меня чемоданчик (инвестиционный портфельчик) желтый, а стал желто-зеленый.
Не нравилась мне у желтого брокера большая комиссия. Много рекламы. И очень ограниченное количество эмитентов с мосбиржи. И акций и облигаций там значительно больше того, что предлагает желтый брокер.
Месяц назад был открыт счет у зеленого брокера. Закинуты туда первые деньги. Сделаны первые покупки.
Чтобы можно было, при необходимости, сделать срез и провести анализ правильности моих действий на бирже, (ну или их неправильности) в этой рубрике буду вести что-то типа дневника. И это первая часть.
Не смотря на то, что брокеров теперь у меня два, всё-равно мои накопления буду считать единым портфелем. А вот сам портфель структурно имеет акционную часть и облигационную. Сейчас эти части не равны. Находятся в соотношении 64% акций и 36% облигаций. Недавно это соотношение было еще хуже 70 на 30. Иду постепенно к соотношению 50 на 50.
Акционная часть портфеля
В этой части у меня 20 отобранных, собственноручно, эмитентов. Про их выбор — это тема отдельной статьи. Приобретались они в соответствии с моей личной весовой теорией портфеля. Которую можно сформулировать примерно так: количество акций каждого эмитента должно быть равным весовому значению в процентах, определенных для него.
Почему ориентируюсь ни на рубли, ни на штуки, а именно на проценты? Потому что проценты - это относительная математическая величина. На нее завязана и цена и количество штук и, главное, стоимость самого портфеля. Все находится в движении. Но куда бы рынок не пошел, процентное соотношение меняется не сильно. (проверено и на ралли и на обвалах рынка за 2,5 года).
Это как плот. Отдельные бревна плывут по морю, но все в одном направлении, связанные веревкой.
Причем если по какому-то эмитенту у меня получился дисбаланс с расчетным значением — не продаю излишки, а довожу портфель до баланса, покупая отстающих. При покупке так же смотрю на отчетность, ближайшие выплаты дивидендов и т. д. Всегда есть вилка — можно купить этих, этих или тех. Решение по каждой сделке принимается индивидуально и не торопять. На первый взгляд это кажется сложно и заморочено. Но на самом деле, это очень гуттаперчевая система. Позволяющая завязывать ее в узелок. Но, вокруг выстроенного каркаса.
Так и плот превращается в корабль, и модель портфеля не рушится. Вернее ее можно откорректировать не сильно дорого.
Планирую новые акции приобретать только у зеленого брокера. Зело мне у него комиссия нравится на самостоятельном тарифе!
У желтого брокера акций за 2,5 года накуплено немало. Продавать их или переводить к зеленому брокеру не планирую. Пусть остаются как есть. А вот дивиденды будут выводиться и отправляться на покупку новых акций уже у нового брокера.
Облигационная часть портфеля.
Почти все облигации у меня находятся на ИИС у желтого брокера. Он у меня тип Б. Закрывать его или переводить тоже не планирую. Даже больше скажу — буду пополнять его, пока не придет срок его закрыть. Держим в уме, что закрывать его через три года не обязательно — это минимальный срок, на который его можно открыть. А вот закрою я его через три года, пять или позже — приму решение по ходу пьесы. Тем более, что трехлетний срок уже на горизонте.
Самые лакомые для меня облигации находятся в каталоге зеленого брокера. И конечно же я их буду брать в портфель там. Жаль, конечно 13% ндфл, которые при таком раскладе государство обязательно с меня сдерёт. Но я отношусь к этому философски. Снимают же 13% с дивидендов. А эмитент при этом еще может решить не платить их. А тут гарантированные выплаты. В зеленый чемоданчик буду добирать те облигации, которых нет у желтого брокера. Хотя мне логика выбора бумаг у тинька не понятна. Почему в их каталоге есть 6-й и 7-й ЕАБР, но нет 8-го???
И так, к покупкам!
Август выдался на редкость «нестандартный» и разнообразный на события. Хотя... в каждом августе случается какая-нибудь пятая точка. То путч, то дефолт, то еще что-нибудь...
И в этот раз август не подкачал. Тут и поднятие ставки ЦБ, и падающие самолеты (мои искренние соболезнования родным и близким!!!), бакс по 100 рублей...
С мая месяца у меня скопилось на брокерском счету приличная сумма денег. Дивиденды, купоны, погашения облигаций... И, раз уж началась структурная перестройка моего портфеля, то вся сумма и была спущена на это благое дело)).
И так, из облигаций были куплены (а по некоторым просто увеличена позиция):
- тгк 14 выпуск 2
- ркс сочи выпуск 3
- татнефтехим выпуск 1
- промомед 2р-01
- ржд 001р выпуск 8
- еабр серия 6 — с каких-то щей этот выпуск вдруг стал только для квалов. Хорошо, что у меня уже была по нему позиция и брокер дал мне докупить еще без проблем.
- еабр серия 7
- еабр серия 8
- сфо втб эталон
- микран
- сибавтотранс 002
- эферон
Две последних были куплены больше по авантюрным соображениям.
Моему облигационному портфелю не хватает флоатеров. По стратегии, их доля должна быть в районе 25%. Сейчас в нем только 15%. Еще пару месяцев назад они были никому нафик не нужны. Сейчас же какой-то нездоровый ажиотаж на них. Причем «пить боржоми», то есть хватать их на всю «котлету», уже поздно. Но их хватают по завышенным ценам не раздумывая.
Брать по сегодняшним ценам мне их совсем не хочется. Все-равно они скорректируются к номиналу. Поэтому бумаги были куплены из расчета добить количество имеющихся в портфеле до «круглого» значения. Тем более, что по некоторым недавно прошли выплаты и НКД был небольшим.
Зеленый портфель пополнился следующими акциями, пока добрые люди распродажу устроили:
- алроса
- газпром
- позитив
- черкизово
- новатек
- огк-2
- сегежа
- татнефть ап
- фосагро
Кстати облигации микрана и восьмой ЕАБР также куплены в зеленый портфель, за неимением их у желтого брокера.
Кроме Фосагро (это мне подарок) и Сегежи — всегда беру ее на сдачу. Остальные бумаги взяты на примерно равные суммы.
Каков план?
Проект 111 вроде готовит свой дебютный выпуск облигаций. Компанию знаю два добрых десятка лет. Или около того. Посмотрю, какие условия они предлагают. Может в память о наших прошлых отношениях поучаствую в размещении. Остальные облигации буду добирать при нулевом НКД из имеющегося списка. Их у меня 37 разных штук. Пора остановиться!
По акциям — буду тоже просто добирать при просадках и после дивгэпов возможно.
Соотношение покупок 3 к 1 в пользу облигаций. Что бы быстрее скорректировать дисбаланс между соотношением акции-облигации.
Всё, что здесь написано, не является ИИР. Повторять за мной сделки нет никакого смысла. Это моё видение моего портфеля. И вряд ли кому-то кроме меня подойдет.
А если Вам интересно, что с портфелем будет дальше, подписывайтесь на канал! Особая благодарность Вам за поставленный статье лайк!
