Досрочный выход на пенсию имеет важный момент. Независимо от того, 25 вам лет или 55, есть повышенная привлекательность сдать свою учетную запись и навсегда покинуть корпоративный мир.
Но сколько денег нужно на самом деле, чтобы уйти с 9 до 5 и никогда не оглядываться назад? Это зависит от нескольких факторов, в том числе от вашего образа жизни и от того, как вы вкладываете свои деньги, но, как правило, вам потребуются миллионы.
Чтобы выяснить, сколько денег кому-то нужно будет инвестировать, когда он выйдет на пенсию , чтобы комфортно жить на доход от инвестиций до 90 лет, мы проконсультировались с Брайаном Фраем, сертифицированным специалистом по финансовому планированию и основателем Safe Landing Financial .
Стоит отметить, что многие досрочно вышедшие на пенсию продолжают получать доход после ухода с 9 до 5, будь то инвестирование в недвижимость , ведение блога или какое-либо другое монетизируемое хобби, не говоря уже о доходах от социального обеспечения для пожилых пенсионеров. Отличие для многих состоит в том, что, уйдя из корпоративной жизни, они могут свободно составлять свой собственный график и заниматься проектами, которыми они больше всего увлечены, не беспокоясь о заработке.
Фрай использовал моделирование Монте-Карло , чтобы оценить начальный баланс, который понадобится кому-то на налогооблагаемом инвестиционном счете в тот день, когда он уйдет с работы, чтобы жить на 100 000 долларов в год или 65 000 долларов в год в виде дивидендов (фиксированный доход от инвестиций в облигации) и прироста капитала (доход от инвестиций). инвестиции в акционерный капитал) и основную сумму после уплаты налогов.
Чтобы запустить моделирование для гипотетического пенсионера, Фраю пришлось сделать предположения об инвестициях пенсионера и налоговом режиме. Полный список этих предположений доступен в конце этого поста, но вкратце он использовал Right Capital, программное обеспечение для финансового планирования, которое использовало оценки долгосрочной доходности инвестиций JPMorgan; принята консервативная оценка инфляции в 3%; не предполагается никаких государственных или местных налогов; и не учитывал социальное обеспечение . Предполагается, что инвестиции хранятся на налогооблагаемом инвестиционном счете, а не на пенсионном счете , таком как IRA или 401 (k) , поскольку вы не можете снимать деньги с этих счетов без штрафных санкций до достижения возраста 59 с половиной лет.
Фрай отмечает, что моделирование методом Монте-Карло имеет два явных ограничения: результаты хороши ровно настолько, насколько хороши входные данные, и оно не учитывает поведенческие аспекты финансов или то, как инвесторы реагируют на колебания на рынках.
«Инвесторы, как правило, сами себе злейшие враги, когда терпят убытки от инвестиций», — сказал Фрай. «Если у вас нет времени, интереса, дисциплины и опыта, лучше работать с платным сертифицированным специалистом по финансовому планированию, который может адаптировать ваши инвестиции в соответствии с вашим финансовым планом».
По словам Фрая, также важно обновлять свой финансовый план ежегодно или всякий раз, когда вы испытываете значительные изменения в жизни. Например, если рынок будет иметь более низкую, чем ожидалось, доходность в каком-либо конкретном году, инвестору будет рекомендовано сократить расходы, сказал он.
Ниже проверьте, сколько вам нужно инвестировать в день выхода на пенсию в 25, 35, 45, 55 или 65 лет, если ваш целевой годовой доход составляет 100 000 или 65 000 долларов.
Возраст 25 лет: вам нужен начальный баланс в размере 6 000 000 долларов, чтобы жить на 100 000 долларов в год.
Если вы уйдете со своей обычной работы в возрасте 25 лет, вам потребуется около 6 миллионов долларов, вложенных в налогооблагаемый счет, чтобы жить на 100 000 долларов в год после уплаты налогов на прирост капитала и неквалифицированных дивидендов.
По словам Фрая, идеальное распределение активов — это 80% акций (известных как пакеты акций) и 20% облигаций (известных как фиксированный доход).
Возраст 25 лет: вам нужен начальный баланс в размере 3 800 000 долларов, чтобы жить на 65 000 долларов в год.
Чтобы жить на 65 000 долларов в год, инвестору нужно начать с 3,8 миллиона долларов на налогооблагаемом инвестиционном счете в день выхода на пенсию.
Опять же, инвестиции удерживаются на 80% в акции и на 20% в облигации, что считается «агрессивным» распределением активов из-за возраста инвестора.
Возраст 35: вам нужен начальный баланс в размере 5 225 000 долларов, чтобы жить на 100 000 долларов в год.
Инвестору, который уходит с работы в возрасте 35 лет, потребуется более 5 миллионов долларов на его налогооблагаемом инвестиционном счете, чтобы иметь возможность жить на дивиденды и прирост капитала в размере около 100 000 долларов в год после уплаты налогов.
Идеальное распределение активов — 80% акций и 20% облигаций.
Возраст 35 лет: вам нужен начальный баланс в размере 3 250 000 долларов, чтобы жить на 65 000 долларов в год.
35-летнему инвестору потребуется примерно на 2 миллиона долларов меньше в день выхода на пенсию, если его целевой годовой доход после уплаты налогов составляет всего 65 000 долларов. Это предполагает одинаковое распределение активов: 80% акций, 20% облигаций.
Возраст 45: вам нужен начальный баланс в размере 4 300 000 долларов, чтобы жить на 100 000 долларов в год.
Инвестор, который бросает работу с 9 до 5 в возрасте 45 лет и имеет целевой годовой доход в размере 100 000 долларов в год после уплаты налогов, должен будет инвестировать единовременную сумму в размере 4,3 миллиона долларов в 80% акций и 20% облигаций.
Возраст 45: вам нужен начальный баланс в 2 750 000 долларов, чтобы жить на 65 000 долларов в год.
45-летнему инвестору с целевым годовым доходом в размере 65 000 долларов США в виде дивидендов и прироста капитала после уплаты налогов потребуется единовременная инвестиция в размере 2,75 миллиона долларов США в день выхода на пенсию с распределением активов 80/20.
Возраст 55 лет: вам нужен начальный баланс в размере 3 450 000 долларов, чтобы жить на 100 000 долларов в год.
Чтобы жить на 100 000 долларов в год в виде дивидендов и прироста капитала после уплаты налогов, инвестору, который уходит с работы в 55 лет, потребуется 3,45 миллиона долларов на налогооблагаемом инвестиционном счете.
Идеальным распределением активов было бы 70% акций и 30% облигаций, более консервативное распределение, чем у более молодого инвестора.
Возраст 55 лет: вам нужен начальный баланс в размере 2 200 000 долларов, чтобы жить на 65 000 долларов в год.
Чтобы жить на 65 000 долларов в год за счет дивидендов и прироста капитала после уплаты налогов, 55-летнему инвестору потребуется начальный баланс в размере 2,2 миллиона долларов, из которых 70% вложены в акции, а 30% - в облигации.
Возраст 65 лет: вам нужен начальный баланс в размере 2 525 000 долларов, чтобы жить на 100 000 долларов в год.
Чтобы получить шестизначный годовой доход, 65-летнему инвестору в день выхода на пенсию необходимо единовременно инвестировать 2 525 000 долларов. Идеальное распределение активов — 60% акций и 40% облигаций.
Важно отметить два фактора, которые не включены в эту симуляцию, но, вероятно, будут выглядеть иначе в реальном мире: пенсионные счета и социальное обеспечение .
Инвестор , выходящий на пенсию в 65 лет, скорее всего, в течение своей карьеры вносил средства на пенсионные счета с налоговыми льготами, с которых теперь они смогут снимать средства, поэтому налогооблагаемый инвестиционный счет, вероятно, не будет их единственным источником дохода. Кроме того, каждый, кто имеет право на получение пособия по социальному обеспечению, может претендовать на уменьшенное пособие уже в возрасте 62 лет и на полное пособие в возрасте от 66 до 67 лет.
Возраст 65 лет: вам нужен начальный баланс в размере 1 620 000 долларов, чтобы жить на 65 000 долларов в год.
Чтобы жить на дивиденды и прирост капитала в размере 65 000 долларов в год после уплаты налогов, 65-летнему человеку потребуется единовременная инвестиция в размере 1,62 миллиона долларов на налогооблагаемом инвестиционном счете, распределенном в виде 60% акций и 40% облигаций.
Применяются те же соображения в отношении пенсионных счетов с льготным налогообложением и доходов социального обеспечения.
Предположения о налогах и инвестициях, использованные в этом моделировании, перечислены ниже.
Фрай использовал моделирование Монте-Карло , чтобы оценить начальный баланс, который понадобится кому-то на инвестиционном счете в тот день, когда он уйдет с работы, чтобы жить на 100 000 долларов в год или 65 000 долларов в год в виде дивидендов (фиксированный доход от инвестиций в облигации) и прироста капитала (доход от капитала). инвестиции), после уплаты налогов.
При моделировании использовались следующие допущения:
Инвестиции
· Все инвестиции находятся на налогооблагаемом счете
· Использовали 8 333 доллара в месяц для целевого годового дохода в 100 000 долларов и 5 417 долларов в месяц для целевого годового дохода в 65 000 долларов.
· Оценки долгосрочной доходности JPMorgan, используемые для инвестиций, 3% инфляции, используемые для консервативной суммы
· Предполагается, что молодые инвесторы могут брать на себя больший риск, чем инвесторы старшего возраста.
· 5% годовой оборот портфеля
· Перенос убытков в размере $0
· Плата за управление активами не включена
· Паушальная сумма инвестируется в начале симуляции в виде наличных без встроенной прибыли.
Налоги
· Государственный или местный/городской налог не учитывается
· Стандартный вычет за один файл
· Платежи по социальному обеспечению не учитываются для пожилых инвесторов
· Дивиденды — 85% являются квалифицированными дивидендами, 15% — неквалифицированными дивидендами.
· Прирост капитала — 90% долгосрочного прироста капитала, 10% краткосрочного прироста капитала
· Налоговое законодательство — прекращение действия TCJA в 2025 г.: отражает все обновленные положения, касающиеся TCJA, включая прекращение действия большинства положений о индивидуальном подоходном налоге в 2025 г.
Фрай отмечает, что моделирование методом Монте-Карло имеет два явных ограничения: результаты хороши ровно настолько, насколько хороши входные данные, и оно не учитывает поведенческие аспекты финансов или то, как инвесторы реагируют на колебания на рынках.
