Обвал фондового рынка
Представьте… 1929 год 24 октября, день положивший начало событию, который в буквальном смысле содрогнул мир, эпицентром которого стали Соединенные Штаты Америки. Этот день позже получил название «черный четверг». Но о самом событие надо поговорить попозже, потому что, чтобы понять что там было, надо понять какая причина, какие предпосылки к этому очень страшному событию. Все началось еще в 1920 году, экономика только и делала что росла, от этого произошел так называемый «бум», во время которого было большое количество всяких брокерских компаний, которые предлагали разные акции и облигации, от этого большое количество американцев покупало те самые акции и вкладывало туда как можно больше своих сбережений, чтобы сохранить их от обесцениваний или еще из каких тому ни было причин, так вот это привело к образованию «экономического пузыря».В порыве покупки ценных бумаг большинство людей покупали акции в кредит, занимая необходимые средства в банках под залог ранее купленных ценных бумаг. С 3 сентября 1929 года, Промышленный индекс Доу Джонса, достигнув пика в 381,17, начал падение. К четвергу 24 октября 1929 года индекс уже потерял примерно 20 % в сравнение с сентябрём и находился на отметке 305,85. Ещё до открытия биржи наблюдалась паника, это логично, так как уже в предыдущий день индекс упал на 4,6 %. С открытием паника только увеличилась. Пытаясь избавиться от своих акций прежде, чем они совсем обесценятся, инвесторы продали в тот день 12,9 млн ценных бумаг. Объём продаж был настолько большим, что индекс Доу Джонса за один день снизился на 11 %. В последующие дни были проданы ещё около 30 млн акций, и цены рухнули, разоряя менее расторопных. В целом за неделю биржевой паники рынок снизился на 40 %. Банки были уже не в состоянии вернуть деньги в силу банкротства, закрывались многие предприятия в силу безработицы.
New York Times так описывал происходившее:
"... Царил страх. Тысячи брокеров бросались в бурлящий котел биржи всё, что имели, лишь бы выручить хоть что-то. В то утро инвесторы, состояние которых существовали лишь "на бумаге", были сметены с рынка быстрее, чем телеграф смог передать вести об этом".
Позже появилась новая искра в Англии, 20 сентября этого года Лондонская биржа рухнула, крах в Лондоне значительно ослабил оптимизм американских инвесторов в зарубежные рынки: в дни, предшествовавшие краху, рынок был крайне нестабильным и периоды продаж и высоких объемов чередовались с короткими периодами роста цен и восстановления.
Мошенничества
В силу слабого контроля, сами брокеры активно строили "пирамиды и схемы", постоянно перезакладывая акции своих клиентов, привлекая под них новые средства от банков, покупая новые акции, снова их перезакладывая и т.д. Часть таких акций становились "синтетическими", то есть не обеспеченными реальными активами.
Ещё одним из последствий краха на Уолл-Стрит было разоблачение крупнейшего банковского мошенничества. Более одного года, пятнадцать служащих Юнион Индастриалс банк, от помощника кассира до вице-президентов, играли на Нью-Йоркской фондовой бирже, используя деньги... клиентов банка.
Незаконно "одалживая" у клиентов своего банка более 2 млн долларов, сотрудники успешно торговали купленными ценными бумагами. Когда же клиент хотел снять со счета свои деньги, ему выплачивали их с чужого счета.
Счета клиентов ловко подделывались, банковские и брокерские книги имели двойную бухгалтерию и ничего не значили, а финансовых контролеров и надзорные службы попросту водили за нос или подкупали.
После краха обнаружилось, что только в сентябре сотрудниками банка было расхищено более 1,5 млн долларов (по ценам 20-ых годов). Преступники были арестованы, обвинены в растрате и осуждены на разные сроки от нескольких месяцев до 10 лет.
Последствия
Весь этот «пожар» отразился не только на Уолл-Стрит и США, а еще на Европу, финансовый кризис начался с Австрии, где крупнейший банк «Кредит-Анштальт» весной 1931 года объявил о крупных убытках и вероятной неспособности произвести выплаты по своим займам. Американские и английские кредиторы поспешили вернуть себе всё, что ещё было можно вытащить из банка, что снова лишь усилило отток капиталов.
Спустя несколько недель, разорился Национальный банк Германии. Прекратились американские займы, которые страна получала на восстановление экономики после Первой мировой войны. Безработица стремительно росла, приблизив к банкротству производителя самолетов "Вилли Мессершмитт".
Англия не испытывала экономического подъема, как США в 20-е годы, поэтому последствия краха также сказались и на её экономике. Безработица приняла всё большие масштабы, к 1931 году охватив более 2,5 млн человек и лишь продолжая расти. Экономическая ситуация в стране в целом характеризовалась как хаос. В Австралии, экономика которой зависела от заокеанских кредитов, крах Уолл-Стрит привел к их резкому сокращению и стагнации.
Индонезия и Бразилия, испытали сильнейший удар вследствие резкого сокращения рынков резины и кофе, которые также были завязаны на американские кредиты.
В Голландии и Бельгии разорились крупные брокеры и акции многих государственных и частных компаний резко упали в цене, что серьёзно сказалось на платежных балансах этих стран.
Экономические неудачи пришли и в Испанию, где через несколько лет вообще началась гражданская война.
Примечательно, что экономика Новой Зеландии практически не пострадала от кризиса.
Конец
Если принять во внимание всю степень и продолжительность последствий финансового кризиса 1929 года, то это был самый разрушительный обвал фондового рынка в истории Соединенных Штатов и мира в целом.
