Друзья и коллеги!
Уже стало своеобразной традицией устраивать беспорядки в начале января. В прошлом году был штурм Капитолия в США, в этом году волнения в Казахстане. Последствия пандемия, инфляция, снижение доходов, коррупция и социальное неравенство – эти факторы заставляют людей выходить на улицы и выражать свое недовольство по всему миру. Этот год явно не будет простым и легким, так что стоит «пристегнуть ремни» и готовиться к неожиданностям. Европа и США грозили санкциями России в случае военного вторжения в Украину, а войска ОДКБ в результате оказались в Казахстане. Скоро начнутся переговоры России с НАТО и США, так что покой нам только снится. Да и ФРС готовится удивить финансовый мир, так что скучно точно не будет…
Для новых подписчиков и читателей статья про канал:
Теперь перехожу к прогнозам на следующую неделю. Итак:
Доллар-рубль – Рубль во время праздничной недели показал, что такое «американские горки». Я всегда говорил, что рубль крайне медленно и долго укрепляется, но резко и быстро слабеет. Так и произошло на прошедшей неделе, на фоне массовых беспорядков в Казахстане. Многие блогеры и авторы каналов успели похвастаться своими длинными позициями в долларах и евро, но не думаю, что кто-то решился зафиксировать по этим позициям прибыль. Видимо, на некоторое время им опять придется тихо помолчать о своих успехах.
Прелесть рубля в том, что если готов покупать рубль во время всеобщей паники, когда страх парализует сознание и вблизи двухлетних максимумов по курсу, то есть отличный шанс заработать на этом. Глобально ничего не поменялось. Платежный и торговый баланс РФ положительные, цены на экспортные товары на многолетних максимумах, приток валюты в страну постоянный, политика ЦБ вполне разумная и предсказуемая, вот только геополитика и риски новых санкций портят жизнь рублю.
Тем не менее, я полагаю, что пока стоит ориентироваться на экономику и экономические показатели. Политика и политики еще «попьют нашей крови», но пока разумнее и логичнее находиться в рубле, как бы странно это не звучало.
Я планирую продавать недельные опционы CALL на USDRUB, мне это видится вполне разумным и безопасным занятием.
Прогноз на следующую неделю будет выглядеть так:
Колебания цен по USDRUB (спотовые цены) на следующей неделе будут в рамках 73.95 – 76.80, с ключевым уровнем поддержки в районе 74,95 рублей за доллар, где проходит 55-и дневная скользящая средняя линия на 4Н.
EURUSD - Я почти весь прошлый год смотрел эту валютную пару негативно, но, в конце прошлого года я уже не был так уверен в дальнейшем снижении EURUSD. Конечно, пока EURUSD торгуется ниже отметки 1.1625, где проходит 200-т дневная скользящая средняя линия на DAILY, нисходящий тренд пока остается в силе, тут не о чем спорить.
Сейчас многие эксперты ждут ужесточения монетарной политики от ФРС, причем первое увеличение ставки уже в марте. Рассматривают вариант сокращения баланса ФРС. На этом фоне логичнее ожидать укрепления доллара против основных валют.
Я считаю, что скорее доллар попадет под давление, из-за снижения спроса на долларовые активы.
Обратите внимание на резкий рост доходностей государственных облигаций США – это говорит о том, что инвесторы продают эти активы, в ожидании увеличения учетной ставки. Акции США тоже не в лучшем состоянии, даже, несмотря на высокие значения фондовых индексов. Американские активы теряют свою привлекательность, а это неизбежно скажется на долларе. Инфляция в ЕС подскочила выше 5% за год, так что у ЕЦБ остается не так много времени до начала своего ужесточения ДКП. Так что я смотрю позитивно на евро и негативно на доллар.
Стоит обратить внимание и на долларовый индекс (DXY), Я полагаю, что растущий тренд по этому индексу подходит к своему завершению. Пока говорить об этом однозначно рано, но есть хорошие для этого предпосылки.
На будущей неделе мы увидим торговлю в диапазоне 95.00 - 96.25, с ключевым уровнем поддержки на отметке 95,55.
Прогноз на следующую неделю будет выглядеть так:
Колебания котировок по EURUSD будет в диапазоне 1.1285 - 1.1456, с ключевым уровнем сопротивления на отметке 1.1386, где проходит55-и дневная скользящая средняя линия на DAILY.
Нефть – на прошлой неделе, ОПЕК+ снова решила увеличить квоты на добычу нефти с февраля месяца на 400 тысяч баррелей в сутки. Правда не все члены нефтяного картеля в состоянии увеличить свою добычу, но за счет Саудовской Аравии и ОАЭ, добыча нефти подрастет.
Снова появились прогнозы про 100 долларов за баррель, на фоне увеличения нефтяного спроса и ожиданиях окончания пандемии. Я бы пока не спешил делать такие выводы, хотя есть косвенные причины ожидать высоких цен на нефть. Некоторые нефтяные компании США решили свернуть свои операции хеджирования нефтяных цен, после убытков по таким операциям за прошлый год. Эти компании уверены в высоких ценах на нефть в этом году.
Есть правда администрация США и ФРС, которые борются с инфляцией и высокими ценами на бензин в США. Сейчас цена топлива в Америке снова опасно приблизилась к 4 долларам за галлон, что является красной чертой для любого президента США. Как только цены на топливо приближаются к значению в 4 доллара, так резко активизируется президент США со своими словесными интервенциями. Не думаю, что в этот раз он промолчит.
Так что на следующей неделе я бы ожидал снижения цен на нефть. Собираюсь продавать недельные опционы на нефть, прекрасно понимая, что могу оказаться в короткой фьючерсной позиции по этому инструменту.
Прогноз на следующую неделю будет выглядеть так:
Нефтяные котировки фьючерса (BR-2.22), останутся в рамках 77,65 - 83,20 с ключевым уровнем поддержки на отметке 79,70, где проходит 55-и дневная скользящая средняя линия на 4Н.
Фондовые индексы – Я напишу отдельную статью про фондовые индексы и акции. В одном обзоре очень трудно кратко уместить всю информацию и свои мысли по фондовому рынку. Поэтому я решил выделить обзор фондового рынка в отдельную статью, которая выйдет чуть позже. Полагаю, что данный подход устроит моих подписчиков и читателей, особенно тех, кого интересует исключительно фондовый рынок. Спасибо за понимание!
Природный газ – цена на природный газ в США остается ниже отметки в 4 доллара, но растут риски нового всплеска цен. Похолодание в Техасе снова привело к остановке добычи газа и увеличению спроса на топливо.
Ситуация в энергетике Европы остается тревожной. Зима есть зима! Пик потребления природного газа приходится на это время года. Видимо, очередной максимум цен на газ мы увидим в феврале-марте, после чего начнется ценовое снижение. Ну а пока нужно просто пережить это время года с минимальными потерями по торговому счету.
Пока, логичнее ожидать продолжения роста цен на этот вид топлива, но я не думаю, что он будет значительный.
Прогноз на следующую неделю будет выглядеть так:
Цены на природный газ останутся в рамках 3,70 – 4,30, причем основным уровнем сопротивления в (NG-1.22)контракте станет уровень 4,09, где пересекаются 200-х дневная и 34-х дневная скользящие средние линии на DAILY.
Драгоценные металлы – драгоценные металлы очень чувствительны к новостям, особенно к тем, которые касаются монетарной политики. Стоило ФРС намекнуть о первом повышении ставки уже в марте, да и еще о возможном сокращении своего баланса, как золото и серебро мгновенно попали под распродажу.
Сказать, что падение было драматическим, наверное, нельзя. Заметным да, но не критичным. Начало года, инвесторы «расторговываются», так что реакция на новости может быть излишне эмоциональной.
Рост доходностей по бондам США негативен для рынка драгоценных металлов, а с другой стороны ослабление доллара только на пользу золоту и серебру.
Я считаю, что более вероятно увидеть рост цен на будущей неделе по этим активам, особенно после распродажи в середине прошлой недели.
Прогноз на следующую неделю будет выглядеть так:
Стоит ожидать колебаний цен по фьючерсу на золото (GOLD-3.22) в диапазоне 1780 – 1830 с ключевым уровнем сопротивления на 1815. По фьючерсу на серебро (SILV-3.22) в диапазоне 22,00 – 23,46, с ключевым уровнем сопротивления на 22,85
Друзья, спасибо за поддержку канала, Ваше внимание и комментарии. Я всегда рад ответить на Ваши вопросы к комментариях или пожелания!
Дзен-канал "Венчурные инвестиции"
Телеграмм-канал "Венчурные инвестиции"
