Когда вы создаете портфель, одно из первых решений, которое необходимо принять, это выбрать, какую часть своих денег вы хотите инвестировать в акции, а не в облигации.
Правильный ответ зависит от многих факторов, включая ваш опыт инвестора, ваш возраст и стратегию инвестирования, которую вы планируете использовать. Большинство людей выиграют от долгосрочной инвестиционной стратегии. Приняв долгосрочную точку зрения, вы можете использовать так называемое стратегическое распределение активов, чтобы определить, какой процент ваших инвестиций должен быть в акциях по сравнению с облигациями. При таком подходе вы выбираете свою структуру портфеля на основе исторических показателей доходности и уровней волатильности (риска, измеряемого краткосрочными взлетами и падениями) различных классов активов.
Например, акции исторически имели более высокую доходность, чем облигации, если оценивать их в долгосрочной перспективе, но имеют большую волатильность в краткосрочной перспективе. Приведенные ниже четыре способа распределения основаны на стратегическом подходе, то есть вы смотрите на результат за 15 или более лет. Инвестируя в течение жизни, вы не измеряете успех, глядя на доходность ежедневно, еженедельно, ежемесячно или даже ежегодно. Вместо этого вы смотрите на результаты за многолетние периоды.
Ультра агрессивный рост
Если ваша цель достичь доходности 30% или более, вам следует выделить 100% своего портфеля на акции. Вы должны ожидать, что в какой-то момент при таком подходе ваши акции могут просесть, когда ваш портфель потеряет целых 30%. Это означает, что на каждые вложенные 100 000 рублей стоимость может упасть до 70 000 рублей. В течение многих лет периоды спада (которые, по историческим меркам, происходили примерно в 30% случаев) должны быть компенсированы положительными годами (которые исторически имели место примерно в 68% случаев).
Умеренно агрессивный рост
Если вы хотите достичь долгосрочной доходности 20% или более, выделите 80% своего портфеля на акции и 20% на наличные деньги и облигации. При таком подходе ожидайте, что в какой-то момент вы можете испытать один просадку акций, когда ваш портфель упадет в цене на 20%. Но идея состоит в том, что он будет восстанавливаться в долгосрочной перспективе. Лучше всего ребалансировать этот тип распределения примерно раз в год.
Умеренный рост
Если вы хотите нацелить на долгосрочную доходность 10-15% или более, выделите 60% своего портфеля на акции и 40% на наличные деньги и облигации. При таком распределении стоимость портфеля может упасть на 15%. Лучше всего ребалансировать этот тип распределения примерно раз в год.
Консервативный рост
Если вы больше озабочены сохранением своего капитала, чем достижением более высокой доходности, то инвестируйте не более 50% своего портфеля в акции. При таком подходе у вас все еще может сохраняться нестабильность, и вы можете увидеть календарный квартал или год, когда ваш портфель упадет на 10%.
Инвесторы, которые хотят полностью избежать риска, должны подумать о том, чтобы придерживаться более безопасных инвестиций, таких как денежные рынки, золото и облигации, вообще избегая акций.
Инвестиции на пенсии
Приведенные выше модели распределения представляют собой руководство для инвесторов, которые еще не вышли на пенсию, они стремятся максимизировать доходность, не позволяя портфелю превышать определенный уровень риска. Это может не подойти вам, когда вы перейдете на пенсию, когда вам нужно будет регулярно снимать средства со своих сбережений и инвестиций.
На этом этапе жизни ваша инвестиционная цель меняется с максимизации прибыли на получение надежного дохода. Портфель, построенный для максимизации доходности, может быть не столь эффективным для получения стабильного дохода из-за его нестабильности.
Если вы приближаетесь к пенсии, ознакомьтесь с некоторыми альтернативными подходами к распределению. Например, выходя на пенсию, вы можете рассчитать сумму, которую вам нужно снять в течение следующих пяти-десяти лет, и решить, что эта часть вашего портфеля будет распределена между облигациями, а остальная часть будет инвестирована в акции. С этой стратегией ваши потребности безопасно инвестируются, но вы оставляете место для роста. Однако часть, вложенная в акции, по-прежнему подвержена волатильности, за которой следует внимательно следить.
Если статья была для вас полезной - поддержите лайком и подпиской! :) До новых встреч!
Читайте также:
Выбор брокера: какие тонкости нужно знать при открытии брокерского счета?
Старт пути инвестора: с чего начать
Что делать, если нет денег?
Перспективные отрасли для инвестиций в 2021 году на американском рынке
