На бирже существует определённое количество эффективных приёмов ограничивающих риск и дающих возможность получения х10 прибыли. И правильное применение усреднения один из них.
Здравствуйте уважаемые подписчики и гости канала!
Приём категорически подходит рынку, охваченному чрезмерным страхом и паникой, ввиду иррациональности продаж высококлассных активов и возможности их приобретения по заниженным ценам.
Механика такова, к примеру купили в портфель 100 акций компании по 100 руб., спустя время наблюдается эффективное снижение и на отметке 80 руб. за акцию докупаем ещё 100 акций.
Средняя цена актива в портфеле становится 90 руб., что означает при росте цены к 90 руб./акцию - безубыточность сделки, а к 110 руб./акцию - прибыль в 4 тыс. руб. вместо 1000 при обычном пересиживании просадки.
Рынок подобен волнам и применение усреднения обеспечивает осознанное понижение точки безубыточности, увеличивая тем самым дельту прибыли.
Сразу стоит оговориться о радикальной разнице в результатах применения такой стратегии инвесторами и спекулятивными трейдерами. Так, если инвесторами она рассматривается, как эффективный приём, то трейдеры видят в нем рецепт неотвратимой катастрофы.
А причина этого вот в чем. Инвестор рассчитывает на длинный горизонт и его приоритет в добавлении объёма актива в портфеле при просадках цены. Трейдер же, ведя импульсную краткосрочную торговлю, будет кратно увеличивать убыток при закупках на поэтапном падении и рисковать капиталом.
Единственным видимым недостатком подобного приёма может стать дисбаланс акций или сектора в портфеле, что неизбежно снижает диверсификацию и наращивает риск.
Обращаю ваше внимание, что я умышленно использовал в рамках разбора стратегии пример фондового рынка, поскольку иные биржи не привязаны к физическим активам, практикуют маржинальную торговлю и неизбежно уничтожат капитал при усреднении на падающем рынке.
Об опасностях практики маржинальной торговли можно почитать в статье "Опаснейший способ инвестирования, или как маржинальная торговля оставит любого без штанов". Полезно знать все грани рыночной торговли.
Напоследок отмечу, что стратегия усреднения рентабельна при отборе активов для портфельных инвестиций с низким риском вероятного банкротства эмитента. Читайте мой канал и обязательно научитесь это прогнозировать. И конечно, буду рад вашим комментариям.
