Всем доброго дня!
США перешли на летнее время, через неделю перейдет на новое время и Европа. Ожидается выступление Байдена на тему экономики. Главное событие недели состоится в среду, когда пройдет заседание ФРС.
Долговой рынок – Доходности по государственным облигациям США закончили неделю на максимальных отметках с февраля 2020 года.
Сегодня доходности продолжают свой рост. Стоит отметить, что увеличивается разница в доходности между короткими (1Y) и длинными облигациями (10Y) . Пока данная тенденция не сильно беспокоит финансовых регуляторов, но по итогам заседания ФРС и пресс-конференции Пауэлла в эту среду, может все изменится.
На нашем долговом рынке продолжается умеренное снижение цен по длинным ОФЗ. Наш долговой рынок следует в русле общемировых тенденций. Пока смены тренда не предвидится.
Валютный рынок – EURUSD - Несколько странно повела себя эта валютная пара в пятницу вечером. На фоне продолжения роста доходностей по американским облигациям, доллар стал уступать всем основным валютам, включая ЕВРО.
Возможно, это было вызвано оптимистичным настроением на фондовых площадках и отличными цифрами по росту потребительского настроения в США. Но, тем не менее, EURUSD вместо продолжения дальнейшего снижения ниже уровня в 1.19 , смог укрепиться до отметки в 1.1950 . Полагаю, что сегодня EURUSD продолжит свое снижение, особенно в случае продолжения роста доходностей по облигациям. Что касается индекса DXY (курс доллара относительно шести ведущих валют) , тут происходит постепенное движение вверх, после заметной коррекции в конце прошлой недели.
Сильное сопротивление расположено на отметке 92.25. а поддержка на уровне 91.60 .
Торговый диапазон по EURUSD на сегодня (1,1871 - 1,1911) – (1,1950 – 1,1990) (цены спот рынка и они отличаются от цены фьючерсов).
Валютный рынок – USDRUB – в пятницу эта валютная пара закрылась ниже уровня в 73.50 , кажется впервые с середины декабря 2020 года. Позитивные настроения на фондовом рынке, «нелогичное» ослабление доллара в вечер пятницы – эти причины помогли рублю укрепиться. Не думаю, чтобы этого хватило на более сильное, а главное длительное укрепление национальной валюты против доллара. Правда впереди еще налоговые выплаты и экспортные продажи, так, что определенная поддержка для рубля будет. Но не стоит недооценивать и «внезапных» санкций со стороны ЕС и США, обычно рубль очень нервно реагирует даже на слухи на эту тему. Пока остаюсь при своем мнении, что политика и действия наших монетарных властей направлены на ослабление рубля, так что больших перспектив его укрепления, я не вижу.
Торговый диапазон по USDRUB на сегодня (73,0 - 73,35) – (73,70 – 74,0) (цены спот рынка и они отличаются от цены фьючерсов).
Индекс S & P 500 – Пока на рынке сохраняются позитивные настроения, и видимо пока не пройдет квартальная экспирация по фьючерсам и опционам в конце марта в США, ожидать смены настроений не стоит. Важными будут итоги заседания ФРС, комментарии на тему инфляции и роста доходностей по облигациям, а также перспективы роста экономики.
Торговый диапазон цен на фьючерс индекса S & P 500 на сегодня (3890 -3920) – (3950 – 3970)
РТС и ММВБ – С утра, ожидаю роста котировок по нашим фондовым индексам, по крайней мере, до открытия торгов в Лондоне ADR на наши главные акции. Я продолжаю внимательно смотреть за котировками двух акций на нашем рынке, которые для меня являются своеобразными маркерами – это СБЕР
Предполагаемый диапазон колебаний на сегодня 282.7 - 287.30
и ГАЗПРОМ
Предполагаемый диапазон колебаний на сегодня 231.35 - 236.65
Во многом от их динамики, зависит настроение на нашем фондовом рынке. Настроения на рынке остаются позитивными, индексы обновили максимумы этого года. Пока все благоприятствует росту акций и фондовых индексов, и укрепление рубля, и высокие цены на экспортные товары, и позитивные настроения на западных площадках.
Торговый диапазон цен на фьючерс ( RTS -3.21) индекса РТС на сегодня (150700 -151750 ) – (153500 – 154800), на фьючерс ( MIX -3.21) индекса ММВБ на сегодня (351700 - 353300 ) – (357000 – 358200).
НЕФТЬ - Пока видно, что рынок и инвесторы не готовы к снижению цен на нефть. Настроения остаются позитивными, а информационный фон постоянно поддерживает рост цен на сырье.
С точки зрения ТА, нефтяным ценам нужно закрепляться ниже уровня в 68.45 долларов за баррель, и тогда возможно развитие нисходящей тенденции, либо пробивать сопротивление на отметке 70.15 , и тогда возможен тест новых максимумов по нефти.
Торговый диапазон цен на нефть по BR -4.21 на сегодня (68,45 – 68,75) – (69,65 – 70,15), по CFD WTI ( 64,90 –65,30) – (66,10 – 66,55)
Природный газ – Цены на газ смогли отскочить к сопротивлению на отметке 2.70 доллара, но пройти выше уже не смогли. «Низкий» сезон спроса на газ начинается, цены будут под давлением. Сейчас стоит использовать ценовые отскоки, для открытия коротких позиций по этому инструменту. Потенциально, цены будут стремиться к уровню в 2.40. но можно постараться ловить 3-7 центовые ценовые отскоки от сильных уровней поддержки.
Торговый диапазон цен на природный газ по фьючерсу NG -3.21 на сегодня (2,445 - 2,505) – (2,565 – 2,62)
Драгметаллы – Ничего нового не скажу, продолжаю считать, что более вероятным выглядит снижение цен на драгоценные металлы. Золото и серебро торгуются ниже уровня 200-х дневной скользящей средней на 4Н , и поэтому тренд остается понижательный. По золоту это уровень 1772, а по серебру 26.37.
Смотря немного вперед, я полагаю, что мы находимся в завершающей стадии снижения цен на металлы, полагаю, что настроения в отношении драгоценных металлов начнут меняться. Если инфляция станет показывать более высокие темпы роста, или инфляционные ожидания будут более сильными, инвесторы снова вспомнят про традиционную защиту от инфляции, и начнут увеличивать вложения в эти активы. Постепенно стоит присматриваться к открытию длинных позиций по металлам. Видимо после заседания ФРС на следующей неделе, мы получим более ясную картину происходящего.
Торговый диапазон по золоту (1689 – 1708) – (1736 – 1747), по серебру (25,03 - 25,46) – (26,23 – 26,59) и по платине (1148 – 1174) – (1215 – 1231) (цены спот рынка и они отличаются от цены фьючерсов).
Ссылки на статьи и другие материалы расположены по тексту этой статьи и выделены синим цветом.
Друзья, Спасибо Вам за лайки, репосты и комментарии. Всегда приятно получать обратную связь от своих читателей! Спасибо за Ваш интерес и поддержку моей работы и моего канала!
Дзен-канал "Венчурные инвестиции"
Телеграмм-канал "Венчурные инвестиции"
