Зачем трейдеру знать, как устроена валютная торговля на Форекс?
Как устроен валютный рынок Форекс изнутри? Чтобы лучше понять принципы работы этой финансовой биржи, следует разобраться в том, кто входит в число участников торгов на Форекс. Данный вопрос особенно интересен начинающим трейдерам, которые хотят понять структуру валютной торговли для ведения более эффективной и прибыльной деятельности. Сегодня мы расскажем Вам о таком понятии, как участники торгов на Форекс, рассмотрим их детальную типологию и ознакомим Вас с видами торговых процессов.
Понимание того, как функционирует Форекс, поможет Вам грамотно подойти к выбору оптимальной торговой стратегии. Информированность об участниках торгов поможет сформировать целостное видение общей проблематики, различных тенденций и рыночных состояний, приводящих к тому или иному результату сделки на Форекс. Такая осведомлённость полезна ещё и тем, что Вы разовьёте свои аналитические навыки, а это уже один из компонентов удачной торговли на Форекс.
Под участниками торгов на Форекс понимается сторона, готовая приобрести активы по предлагаемой продавцом цене. Сюда могут входить как юридические, так и физические лица, поэтому состав участников может быть крайне вариативен. Они выступают индикатором динамики спроса на тот или иной торговый продукт на Форекс. Таким образом, повышение спроса на торговлю какой-либо валютной парой побуждает продавцов на соответственное повышение цены. Рост цен влияет на рыночные настроения и спрос.
В данном процессе мы наблюдаем некую цикличность, обусловленную переменами на бирже Форекс. Обычно продавец отдаёт предпочтение тому участнику торгов, который может заплатить самую высокую цену за предлагаемый продукт. Следует отметить, что торги на Форекс могут быть многоэтапными или же составлять часть аукционных торгов. Так или иначе, участники торгов являются значимой движущей силой рынка, потому что именно они задают тенденции, отражающиеся на общем состоянии валютной биржи Форекс.
Компании и частные инвесторы как участники торгов на Форекс
Говоря о правовом статусе участников Форекс торгов, необходимо дать чёткую классификацию самих участников в зависимости от их юридического положения. Как было упомянуто выше, торговать на Форекс могут как компании, так и физические лица, допустим, частные инвесторы. Процентное соотношение и тех, и других постоянно колеблется, так как покупателями валюты становятся и банки, и рядовые граждане. Итак, давайте перейдём к непосредственному делению участников торгов на категории. Это:
· центральные банки;
· коммерческие банки;
· внешнеторговые компании;
· валютные биржи (например, Форекс);
· брокерские фирмы;
· физические лица как отдельная группа участников торгов на Форекс.
Итак, как мы видим, к большинству категорий можно отнести понятие юридических лиц. Например, центральные банки могут быть вовлечены в Форекс торговлю с целью недопущения финансовых кризисов и разумного поддержания баланса между импортом и экспортом. Их активность носит преимущественно внешнеэкономический характер, поэтому они, безусловно, являются крупным игроком на валютном рынке. Чем же их деятельность отличается от участия коммерческих банков в торгах на Форекс?
Интерес коммерческих банков в качестве участников торгов заключается в обеспечении высокой ликвидности собственных денежных средств. Оборот коммерческого капитала может доходить почти до 70% всех сделок на Форекс за сутки. Так как это достаточно высокий показатель, отсюда следует, что международные банковские организации могут влиять на изменение котировок на Форекс. Кроме того, многие транзакции совершаются между банками, а это существенно сказывается на состоянии рынка.
Другим участником Форекс торгов нередко бывают внешнеторговые компании. Их деятельность направлена на привлечение свободных валютных остатков и размещение депозитов на короткий срок. Такие компании могут выступать импортёрами и экспортёрами валюты, однако при отсутствии прямого доступа к рынку они торгуют на Форекс через коммерческие банки, что, в свою очередь, также способствует образованию того или иного тренда в торговле на Форекс.
Валютные биржи, в частности, Форекс, являются местом действия всех участников торгов в совокупности. Сюда следует отнести и брокерские фирмы, которые, как правило, антагонистичны трейдерам, а это своеобразное противодействие порождает различные изменения и движения на рынке. Услуги брокеров, например, предоставление кредитного плеча, также основаны на взимании платы с трейдеров и является неким процентом от осуществлённой сделки.
И, наконец, обособленной группой участников торгов на Форекс можно назвать людей, не являющихся представителями какой-либо организации. Это обычные граждане, физические лица, заинтересованные в проведении прибыльных сделок на Форекс с целью личного обогащения. Любопытным историческим фактом станет для наших читателей то, что частные инвесторы получили право делать вклады и проводить валютные операции на Форекс уже 35 лет назад.
Какими бывают виды торгов?
В нашем обзоре мы делаем акцент преимущественно на валютном рынке Форекс, однако для более глубокого понимания данной тематики мы хотим обратить Ваше внимание на то, какими в целом бывают виды торгов, причём не только в разрезе биржи Форекс. Это знание поможет Вам свободней ориентироваться в мире торговли, тем более, если однажды Вы пожелаете заняться инвестиционной или предпринимательской деятельностью и в рамках иных рынков.
Даже самый распространённый вид торгов аукцион может иметь несколько разновидностей в зависимости от ряда параметров. Торги на Форекс также в определённой степени выстроены по аукционному принципу. Итак, рассмотрев разновидности аукционов, Вы сможете более подробно вникнуть в структуру любого действующего рынка, поэтому данная информация актуальна и универсальна для каждого участника торгов на Форекс. Как классифицируются торги по видам? Рассмотрим основные из них:
· динамическое выставление ставок;
· выставление ставок за конкретный период времени;
· выставление уникальных ставок;
· «живой» традиционный аукцион.
При динамическом выставлении ставок участники торгов на Форекс имеют возможность установить собственную ставку. Если речь идёт не о торговле валютой на Форекс, а, например, об операциях с ценными бумагами или любыми другими торговыми продуктами, то даже отсутствие участника торгов не станет препятствием для автоматического повышения ставок до конкретной суммы. При достижении этих показателей торги прекратятся со стороны данного участника, если он задал верхний порог ставки заранее.
Аукционные торги, где ставки могут выставляться в течение какого-то периода времени, имеют большое преимущество, и оно состоит в том, что участникам торгов не нужно отслеживать динамику ставок в режиме реального времени. Имплементация подобного алгоритма в рамках платформы Форекс отчасти возможна благодаря принципам автоматизированной торговли с помощью торговых советников, как Вы, вероятно, уже знаете из наших предыдущих обзоров.
Уникальные ставки являются основой аукционов, в которых победителем может стать тот участник торгов, что предложит наиболее неожиданную ставку. В качестве примера приведём следующую ситуацию: пользователи 1, 2, 3, 4 и 5 изъявляют желание сделать ставки на некий товар или торговый продукт, и при этом их ставки одинаковы. Допустим, первые два участника торгов объявили цену в $100, третий и четвёртый назвали ставку в $60, а участник торгов под номер 5 предложил ставку в $70. Именно он и станет победителем из-за неповторимости и уникальности своей ставки.
И последним видом торгов является «живой» аукцион. Суть такого торга сводится к проведению продажи лота посредством повышения цены на него. Стоит отметить, что здесь широко используется состязательность как черта человеческой натуры, а также быстрота реакции, потому что желание завладеть товаром зачастую преобладает над здравым смыслом и реальной стоимостью товара. Нелишним будет знать, что не всегда аукцион базируется лишь на росте цены, есть отдельный тип аукциона, который берёт за основу её снижение (голландский аукцион, или, иными словами, редукцион).
Практическое применение знаний об участниках торгов на Форекс
Доскональное понимание таких терминов, как участники торгов и виды торгов, является очевидно полезной информацией для любого человека, который хочет сделать первые шаги в мире торговли, особенно если у Вас есть амбиции стать Форекс трейдером. Научившись отличать одну категорию участников торгов от другой, Вы сможете принимать решения о целесообразности сделки более взвешенно и рационально. Осознание того, кто находится с Вами в транзакционной цепочке, может повлиять на Ваши дальнейшие шаги.
Если Вы являетесь физическим лицом и планируете заниматься частными инвестициями на Форекс, умение отличить центральный банк от коммерческого также будет содействовать Вашему правильному выбору в плане торговой стратегии, так как Вам будут ясны цели того или иного участника торгов на Форекс. Или же, если Вы начинаете осуществлять сделки через брокерскую компанию, Вам будет понятна мотивация брокера, размер его комиссионных или сумма предлагаемого Вам кредитного плеча. Как следствие, чёткое понимание ситуации и того, с каким участником торгов Вы имеете дело, приведёт Вас к нужным выводам.
Осознанность принимаемого решения, логическая проработка и предварительное тестирование торговой стратегии на Форекс уберегут Вас от импульсивных и чрезмерно эмоциональных поступков, что сохранит Ваш депозит и приумножит его, если Вы будете вести свою Форекс торговлю в прагматичном и проверенном опытом стиле. Участники торгов, даже если они представляют юридические лица, всё же являются людьми, которые так же подвержены риску принятия ошибочных решений.
Если Вы стремитесь заключать выгодные сделки на Форекс, следует помнить об общем несовершенстве рыночных процессов и допускать возможность промахов и со своей стороны, уметь проявлять к себе снисхождение. При этом трезвый расчёт, холодная калькуляция потенциальной прибыли и убытков станут для Вас повседневными спутниками Вашей торговли на Форекс, и принадлежность к категории трейдеров - частных лиц будет лишь фактором, мотивирующим на дальнейший профессиональный рост.
Оригинал статьи тут
