Сегодня для этого подходящий момент…
Я знаю, что многих из вас вряд ли заинтересует доходность 4-5% годовых (в долларах).
Но я также знаю, что у вас наверняка есть часть капитала, которым вы не намерены рисковать и хотите инвестировать эти деньги консервативно. А инвесторов с большим капиталом (от 1 млн. долларов) такое предложение наверняка заинтересует.
Многие держат этот капитал просто на счете в банке. Но такой инструмент не защитит капитал от инфляции.
А ЧТО ЗАЩИТИТ ОТ ИНФЛЯЦИИ?
Облигации. Хорошие облигации с инвестиционным рейтингом (А и выше) могут дать вам сегодня 4-5% годовых. Мало? Да, это немного при инфляции 7%. Но посмотрите, как это работает со временем.
- Вы покупаете облигации с инвестиционным рейтингом (другие сейчас лучше не рассматривать) на срок 8-10 лет с доходностью 5%. Доход фиксируется на все 10 лет. Это меньше текущей инфляции (7%), но больше, чем депозит в банке.
- Правительство США и ФРС активно борются с инфляцией и прогнозируют её снижение до 2-3% в течение 1-2 лет. Я верю этим прогнозам, потому что уже сегодня мы видим результат работы ФРС – снижение инфляции с 9 до 6,5%.
- Когда инфляция снизится до 2-3%, ФРС начнет снижать ставку, чтобы стимулировать экономику. Они могут начать снижать ставку и раньше, если динамика падения инфляции станет устойчивой.
- После снижения ставки до 2-3% (возможно, и ниже), доходность облигаций также снизится. И те облигации, которые вы можете купить сегодня с доходностью 5% годовых, через пару лет будут давать доход менее 3%. Вы же по-прежнему будете стабильно получать свои 5% при инфляции 2%.
КАКИЕ ОБЛИГАЦИИ ВЫБРАТЬ?
Сегодня я вижу хорошие возможности на рынке облигаций и уже купил себе несколько длинных (6-8 лет) и коротких (2 года) облигаций. Это консервативная часть моего портфеля и портфелей наших клиентов, которые находятся на постоянном сопровождении (ИСК).
Среди эмитентов я выделил следующих:
- Schlumberger
- Royal Bank of Canada
- Philip Morris
- Equinor
- Harley Davidson (рейтинг ВВВ, но нравится название)
- Morgan Stanley
- US Treasures
Список может быть гораздо длиннее – нужно лишь знать, что и где искать.
ВЫВОД – сегодня доходность 5% выглядит не слишком привлекательной даже для многих инвесторов. Но через пару лет вы будете вспоминать этот хороший момент для покупки облигаций, который вы упустили.
И помните, что 5% (и даже 2%) – гораздо привлекательнее, чем минус 50%. Поэтому не стоит рисковать всем своим капиталом на рынке акций и в крипте.
КАК И ГДЕ ИСКАТЬ ОБЛИГАЦИИ?
Если нужна помощь в поиске и выборе облигаций для инвестирования, консультанты Личного капитала всегда рады помочь.
Если вы подписаны на нашу услугу ИСК (индивидуальное сопровождение), обратитесь к своему консультанту и он даст вам варианты облигаций для инвестирования.
При покупке отдельных ценных бумаг (акций или облигаций), а не фондов и ЕТФ, от инвестора нужен постоянный контроль за эмитентом этих бумаг. Вы можете контролировать свой портфель самостоятельно или воспользоваться нашей услугой ИСК.
Владимир Савенок