План на 10 число каждого месяца перечислять с зарплаты на брокерский счет 5200 руб. - опять сместился на 14 число. В связи с неблагоприятной ситуацией на рынке новостроек Уфы, банально очень мало сделок, у меня возникли задержки с начислением заработной платы.
Тем не менее, деньги пришли. Покупки сделаны.
Мой подход инвестирования в период проведения СВО
- Я сторонник "золотого сечения" 32 на 68 (округляю до 30 на 70).
- В период проведения СВО мне комфортно 30% денег направлять на покупку дивидендных акций России. Это составляет 5200 руб. в месяц.
- 70% денег я направляю на банковский депозит. Нетрудно подсчитать в деньгах эту сумму.
Мои покупки активов на Мосбирже, декабрь 2022
Ноябрь 2022 года. Было:
- Газпром = 5 лот;
- МТС=2 лота;
- ОГК-2 = 8 лот;
- ФосАгро = 2 лота;
- Лукойл = 3 лота;
- Газпромнефть = 20 лот;
- Роснефть = 20 лот.
Декабрь 2022 года. Стало:
- Газпром = 60 лот;
- МТС = 20 лот;
- ОГК-2 = 8 000 лот;
- ФосАгро = 2 лота;
- Лукойл = 3 лота;
- Газпромнефть = 20 лот;
- Роснефть = 20 лот;
- ОФЗ 26240 = 10 лот.
Таким образом, на поступившие деньги с зарплаты я купил 10 лотов Газпрома и 10 лотов ОФЗ 26240.
Зачем я купил ОФЗ? Под воздействием внешней информации. Все как обычно:
❗️ От денег ждут подорожания
Краткосрочные ОФЗ пользуются повышенным спросом.
- Инвесторы в условиях неопределенности не желают рисковать и поэтому идут в короткие долговые бумаги.
- Ставки по коротким ОФЗ опустились до полуторалетнего минимума.
- Спред в доходности к длинным бумагам расширился до максимума с начала года.
12 декабря 2022 года спред между доходностью коротких и длинных выпусков ОФЗ расширился до максимального значения в этом году, составив 336 б. п.
Еще месяц назад он не превышал 200 б. п., а в конце лета составлял 137 б. п.
Этому способствует не только снижение ставок коротких облигаций, но и рост доходности долгосрочных.
По данным Мосбиржи от 12 декабря 2022 года, доходность самого короткого четырехмесячного выпуска ОФЗ опускалась до 6,33% годовых, минимума за полтора года.
При этом средняя доходность длинных выпусков ОФЗ (с погашением через девять лет и больше) выросла до 10,9% годовых, тогда как в конце лета не превышала 10% годовых.
Спред в ОФЗ
Спред между кратко- и долгосрочными ОФЗ является индикатором состояния рынка.
Чем он меньше, тем стабильнее и более предсказуемы перспективы, лучше ликвидная позиция банковской системы.
Стремительное снижение доходности коротких бумаг происходит на фоне роста активности инвесторов.
12 декабря 2022 года объем торгов по трем выпускам с погашением до одного года составил 2,5 млрд руб., что в 5 (!) раз выше объема торгов по семи выпускам длинных бумаг.
На прошлой неделе на рынок пришло много средств от погашения выпуска ОФЗ.
Минфин заплатил инвесторам 350 млрд руб., часть которых ушла на покупку новых бумаг.
Интерес к краткосрочным ОФЗ может формироваться и за счет розничных инвесторов, поскольку доходность по таким инструментам выше, чем, например, по сопоставимым по срочности банковским депозитам.
Интерес к ОФЗ поддерживается ожиданиями участников рынка относительно пятничного заседания ЦБ, на котором все опрошенные ждут сохранения ключевой ставки на текущем уровне.
Антон Силуанов, министр финансов, 8 декабря 2022 года заявил: «В текущем году, в конце года, активно выходим на финансовый рынок с заимствованиями, с тем чтобы минимизировать траты средств ФНБ».
Доходность ОФЗ зависит от срока размещения:
• на 3 года - 8,5%;
• на 5 лет - 9,2%;
• на 7 лет - 9,7%;
• более 10 лет - 10%.
Есть три разновидности ОФЗ по виду дохода:
1. С постоянным купонным доходом (ОФЗ-ПД) — «классические» облигации, позволяющие зафиксировать определенную доходность на протяжении всего срока.
2. С переменным купонным доходом (ОФЗ-ПК) — облигации, платежи по которым меняются (как в большую, так и в меньшую сторону) с изменением процентных ставок в экономике.
3. С индексируемым номиналом (ОФЗ-ИН) — облигации, позволяющие их владельцам защититься от инфляции. Вне зависимости от того, насколько сильным будет рост цен в экономике, стоимость облигаций и платежи будут проиндексированы.
Какие могут быть риски у держателей ОФЗ?
1. Для ОФЗ-ПД - риск роста процентных ставок.
В этом случае цены купленных облигаций будут снижаться. Однако купоны останутся на прежнем уровне, что при удержании ОФЗ-ПД до погашения в любом случае обеспечит инвестору доходность, сформировавшуюся на момент покупки.
2. Для ОФЗ-ПК - риск снижения процентных ставок.
В этом случае цены на облигации изменятся незначительно, однако купоны будут уменьшаться, образовывая упущенную выгоду в сравнении с ОФЗ-ПД.
3. Для ОФЗ-ИН - риск продолжительной дефляции.
В этом случае инвестор рискует получить отрицательный доход на инвестиции.
Где смотреть таблицу доходности ОФЗ?
Набираем в Яндексе (Гугле) "таблица доходности ОФЗ".
В топ-3 выходит на 1 месте таблица ресурса "смарт-лаб.ру".
Меня она полностью устраивает.
Вся необходимая и достаточная информация хорошо структурирована.
Почему выбор пал на ОФЗ 26240
Мой брокер не дает возможность купить более доходные облигации с ПК - переменным купонным доходом. Ибо я не являюсь "квалом" - квалифицированным инвестором.
Не беда! Быть "квалом" я не хочу. Мне и так хватает инструментов, даже с избытком.
Поэтому купил то, что доступно мне. Длинная облигация, как раз до выхода на пенсию срок жизни.
Облигация ОФЗ 26240 (SU26240RMFS0)
- Облигация ОФЗ 26240 стоит сейчас 783.2 руб или 78.32% от номинала.
- Облигация будет полностью погашена по номиналу 2036-07-30.
- Если вы купите одну облигацию сейчас, то вы заплатите продавцу накопленный купонный доход 23.01 руб, а следующий купон вам будет выплачен 2023-02-15 в размере 34.9.
- При этом первая купонная выплата для вас составит 11.89 руб, что подразумевает доходность первого купона 1.5%.
- Текущая доходность* облигации к погашению составляет 10.17% годовых.
Зачем мне облигация в брокерский портфель, если 70% денег я направляю на банковский депозит
Способ хранения кэша на брокерском счету.
Лелею надежду, что теоретически на снижении рынка смогу купить дешевые акции.
Так как облигации снижаются не так стремительно, как акции, будет время, надеюсь, продать их и купить дешевый актив.
Возможно, что вообще не буду продавать. Пусть висят до погашения. Но в это сам слабо верю.
Потому что под воздействием "внешней информации" все равно возникнет соблазн "что-нибудь продать, чтобы потом что-нибудь купить".
Как всегда "дисклеймер" от меня, так как я не являюсь инвестиционным советником и не вправе кому-то что-то рекомендовать купить на фондовом рынке России:
Все написанное выше и ниже, не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией:
- Данная информация не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией, и финансовые инструменты либо операции, упомянутые в ней, могут не соответствовать Вашему инвестиционному профилю и инвестиционным целям (ожиданиям).
- Определение соответствия финансового инструмента либо операции Вашим интересам, инвестиционным целям, инвестиционному горизонту и уровню допустимого риска является Вашей задачей.
- Автор канала "Пенсионный фонд "Кубышка" не несет ответственности за возможные убытки в случае совершения операций либо инвестирования в финансовые инструменты, упомянутые в данной информации, и не рекомендует использовать указанную информацию в качестве единственного источника информации при принятии инвестиционного решения.
Планы на январь 2023 года
Получить с зарплаты 5200 руб. и произвести покупку акций.
В начале января 2023 года я произведу пересчет этой суммы, 5200 рублей.
Дело в том, что моим спарринг-партнером является ПФР.
Я соревнуюсь с Пенсионным фондом России.
Растут минимальные зарплаты, производится перечисления в ПФР с Дзена. Поэтому сумма 5200 рублей тоже увеличится.
Сейчас можно просто зайти на Госуслуги и посмотреть свои ежемесячные отчисления за прошлый год в ПФР. И, соответственно, вносить такую же сумму от себя в следующем году.
Напишу отдельную статью на Дзене посвященную вопросу обоснования суммы, которую я буду вносить ежемесячно с зарплаты в 2023 году.
Всем читателям моего блога желаю терпения, здравых рассуждений, удачи в долгосрочном инвестировании, и, конечно же, здоровья.
В здоровье тоже надо инвестировать, прежде всего свое время!
Если вам понравилась статья - ставьте лайк, подписывайтесь на мой канал ЗДЕСЬ и добавляйтесь в мой Telegram канал, чтобы не пропустить новые публикации!
