9 подписчиков

Акции роста

31 июля 202031 июл 2020

7 мин

Оглавление

Компании с конкурентными преимуществами
Спасибо, что дочитали! 😊

Приветствую своих любимых читателей на канале Пенсия 65 ! ✌️

Давайте сегодня поговорим об акциях роста, что это такое и как их найти.
Инвестирование в растущие акции может быть отличным способом заработать на фондовом рынке. Но для этого нам нужно знать что такое акции роста, какие покупать и когда.
Чтобы помочь вам начать, вот полезное руководство по инвестированию в рост.
С помощью этих инструментов и стратегий вы сможете сформировать свой портфель для долгосрочного успеха с растущими компаниями.

Что такое акции роста?
Растущие акции - это компании, которые увеличивают свою выручку и доходы быстрее, чем средний бизнес в этой же отрасли или по рынку в целом.
Часто бывает что, молодая компания разработала инновационный продукт или услугу, которая завоевывает свою долю на существующих рынках, выходит на новые рынки или даже создает совершенно новые.
Компании, которые растут быстрее, чем рынок в среднем, в течение длительного периода времени, как правило, получают премию к цене (покупатели закладывают в цену будущий рост компании и рост ее доходов), обеспечивая при этом солидную прибыль для акционеров. И чем быстрее она растет, тем больше эта прибыль.
В отличие от акций стоимости, растущие акции, как правило, стоят дороже с точки зрения таких показателей, как соотношение цены к прибыли (P/E ), цены к продажам (P/S) и отношения цены к свободному денежному потоку (P/FCF). Тем не менее, несмотря на их высокие цены и как правило отсутствие дивидендов, лучшие растущие акции могут по-прежнему приносить доход инвесторам, зарабатывать такие бумаги позволяют на росте котировок.

Растущие акции - это компании, которые увеличивают свою выручку и доходы быстрее, чем средний бизнес в этой же отрасли или по рынку в целом.

Большой рост
Хочу дать вам несколько примеров, вот 10 отличных растущих акций, доступных сегодня на фондовом рынке:

Название / 3х-летний рост продаж (CAGR*) / Отрасль
Shopify (NYSE:SHOP) / 46% / Электронная коммерция
Alibaba (NYSE:BABA) / 35% / Электронная коммерция и облачные вычисления
Square (NYSE:SQ) / 43% / Цифровые платежи
MercadoLibre (NASDAQ:MELI) / 55% / Электронная коммерция
Facebook (NASDAQ:FB) / 24% / Цифровая реклама
JD.com (NASDAQ:JD) / 25% / Электронная коммерция
Netflix (NASDAQ:NFLX) / 29% / Потоковые развлечения
Amazon (NASDAQ:AMZN) / 23% / Электронная коммерция и облачные вычисления
Salesforce.com (NYSE:CRM) / 30% / Облачное программное обеспечение
Alphabet (NASDAQ:GOOG), (NASDAQ:GOOGL) / 17% / Цифровая реклама

* CAGR (англ. Compound annual growth rate) — совокупный среднегодовой темп роста. Выражается в процентах и показывает, на сколько процентов за год прирастает изучаемый параметр.

Как показывает этот список, акции роста есть в большинстве секторов экономики, но сейчас их наибольшее число сосредоточено в технологическом секторе или биофармацевтике.
Хотя все акции в этом списке уже являются крупными компаниями отсюда и более надежными, упускать из виду мелкие компании не стоит, они могут быть отличным шансом увеличить свой капитал, но уже с большим риском.
Отличный способ инвестировать в широкий спектр акций с малой капитализацией - через биржевой фонд (ETF), например ETF от Vanguard Small-Cap Value ETF. Благодаря этому вы инвестируете в акции многих компании сразу, тем самым распыляя свой риск, но и уменьшая возможную доходность. Для пассивных инвесторов это идеальный вариант. Инвестиционная стратегия фонда Vanguard Small Cap Value ETF заключается в следовании за индексом стоимостных американских компаний малой капитализации CRSP US Small Cap Value Index, который дает инвесторам простой способ инвестировать в около 580 компаний с малой капитализацией одновременно. Важно отметить, что этот ETF имеет сверхнизкий коэффициент расходов, равный 0,07%, что означает, что инвесторы будут получать почти все доходы фонда, при этом лишь небольшая сумма комиссионных будет идти в Vanguard.

Как найти акции роста
Чтобы найти отличные акции роста, вам следует:

Определить сильные долгосрочные рыночные тенденции и компании, которые лучше всего смогут извлечь из них прибыль.
Сузить свой список до предприятий с сильными конкурентными преимуществами.
Далее сузьте свой список до компаний с большими общим объёмом целевого рынка (дает понять, сколько клиентов на целевом рынке нуждаются в продуктах или услугах компании)

Определите тенденции и компании, которые их продвигают
Компании, которые могут извлечь выгоду из сильных долгосрочных тенденций, могут увеличить свои продажи и прибыль в течение многих лет, создавая капитал для своих акционеров. Вот примеры таких компаний и направлений:

Электронная коммерция. По мере того как все больше людей совершают покупки в Интернете, Amazon и Shopify имеют все возможности для получения прибыли в США (и на многих международных рынках). Тем временем Alibaba и JD.com доминируют в электронной коммерции в Китае. А MercadoLibre занимает лидирующую долю на рынке онлайн-торговли в Латинской Америке.
Цифровая реклама: Facebook и Alphabet владеют львиной долей на рынке цифровой рекламы и готовы получать еще большую прибыль, поскольку маркетинговые бюджеты переходят с телевидения и печати на онлайн-каналы.
Цифровые платежи: Square помогает ускорить глобальный переход от наличных к цифровым формам платежей , позволяя компаниям любого размера принимать транзакции по дебетовым и кредитным картам.
Облачные вычисления: вычислительная мощность переносится с локальных центров обработки данных на облачные серверы. Amazon и Alibaba делают облачные услуги более доступными, в то время как Salesforce.com предоставляет одно из лучших облачных программных обеспечений.
Потоковое развлечение: миллионы людей отменяют свои кабельные подписки и заменяют их более дешевыми и более удобными вариантами потоковой передачи. Являясь мировым лидером в области потоковых развлечений, Netflix предлагает отличный способ извлечь выгоду из этой тенденции.

Инвестор должен попытаться инвестировать в эти направления развития и компании как можно раньше. Чем раньше вы войдете, тем больше вы заработаете. Однако самые сильные тренды могут длиться многие годы и даже десятилетия, давая вам достаточно времени, чтобы претендовать на свою долю прибыли.

Компании с конкурентными преимуществами

Также важно инвестировать в растущие компании, которые обладают сильными конкурентными преимуществами. В противном случае их конкуренты могут обойти их или их рост может продолжаться недолго.

Некоторые из конкурентных преимуществ:

Сетевое влияние: Здесь ярким примером является Facebook. Каждый, кто присоединяется к его социальной сети, делает ее более ценной для других участников. Сетевое влияние будет мешать новым участникам этого рынка сместить нынешнего лидера с более чем 2 миллиардов пользователей.
Преимущества масштаба: размер может быть еще одним мощным преимуществом. Amazon является отличным примером, поскольку у него огромная глобальная сеть реализации - это то что его меньшим конкурентам будет чрезвычайно трудно повторить.
Высокие затраты на переход. Стоимость перехода - это затраты и трудности, связанные с переходом на конкурирующий продукт или услугу. Shopify - операционная система для розничной торговли в Интернете для более чем 1 миллиона компаний - является отличным примером бизнеса с высокими издержками при переходе. Как только компания начинает использовать Shopify в качестве основы своей онлайн-деятельности, она вряд ли пзахочет в дальнейшем перейти к конкурентам.

Определить компании с большими общим объёмом целевого рынка
Наконец, вы захотите инвестировать в компании с крупными целевыми рынками - и когда перспективы роста еще впереди. В этом отношении очень полезны отраслевые отчеты исследовательских фирм, таких как Gartner и eMarketer, в которых приводятся оценки размеров отрасли, прогнозы роста и доли рынка. Чем больше возможностей, тем больше может стать бизнес. И чем раньше этот цикл роста, тем дольше он может продолжать расти впечатляющими темпами.

Это были лишь некоторые правила и ньюансы при выборе акций роста. Помните что, при выборе акции необходимо основательно подойти к вопросу, изучить рынок, отчеты и почитать новости и даже слухи про компанию. Вы должны поверить в нее и захотеть ее купить. Относитесь к этому не просто как к покупке акций, а представьте что вы покупаете весь бизнес, вы должны понять есть ли у компании перспективы и будет ли она прибыльной. Инвестируйте в бизнес, а не в акции, акции это лишь инструмент.