На Московской бирже обращается несколько ETF, биржевых инвестиционных фондов, позволяющих инвестировать сразу в большое количество российских акций. Сравним некоторые из них.
RUSE
RUSE - биржевой фонд платформы ITI FUNDS, ориентирован на российские акции(индекс РТС)
- Фонд отличается тем, что выплачивает дивиденды (1 раз в год), а не реинвестирует их. Однако, доходность дивидендов снижается ввиду налогов на двивиденды этого фонда со ставкой в 15%, а также налог на доходы физлиц -13%.
- Фонд взимает низкие комиссии (0,65%)
- Валюта индекса - доллар
- Невысокая диверсификация по секторам - 45% занимает сектор энергетики
- Средний уровень диверсификации по компаниям (доля топ-3 Газпром, Сбербанк, Лукойл составляет 38,7%)
- Состав портфеля - топ-50 акций российских компаний по капитализации и ликвидности
- Доходность с 01.01.2020 отрицательная
FXRL
Ирландский биржевой инвестиционный фонд компании FinEX на индекс RTSTRN, работающий по европейскому законодательству. Создан в 2016 году.
- Валюта индекса – доллар
- Существенная комиссия (выше, чем в RUSE) – 0,9%
- Дивиденды фонд реинвестирует, таким образом освобождая инвесторов от налога на прибыль
- Платит налоги с дивидендов не 15%, а 10% ввиду соглашения об избежании двойного налогообложения.
- Отрицательная доходность за год (-2,44%) в долларах США
- Средняя диверсификация (всего 39 компаний в индексе, доля топ-3 составляет 38,2%, это Газпром, Сбербанк, Лукойл).
БПИФ SBMX
SBMX - отечественный биржевой инвестиционный фонд Сбербанка на индекс MCFTR, создан в 2018 году.
- Существенная комиссия (1% за управление)
- Валюта индекса - рубли
- Реинвестирует дивиденды
- Льготное налогообложение освобождает ПИФы на российские акции от налога на дивиденды,таким образом реинвестируется вся сумма дивиденда. Экономия на налогах дает фонду преимущество в доходности.
