Центрального банка российской федерации 24 апреля 2020 года снизил ключевую ставку процентов до пяти с половиной. Аналитики
Предсказывают и снижение до четырех процентов до конца года и умеренный переход к мягкой экономики. И тут вылезает страх рядового россиянина по повышению цен на товары.
В настоящих реалиях сильного повышения цен все таки мы не
ждём его, скорее всего не будет а политику Центробанка надо понимать как направленную на повышение роста экономики и увеличение социального уровня людей. Давайте разберемся сперва что такое ключевая ставка простыми словами и что значит мягкая экономика. Пример ключевой ставки может быть выглядит так:
граждане берут кредит у коммерческих банков и в свою очередь коммерческие банки берут кредит у центрального банка. Минимальный процент по займам для банков называется ключевой ставкой, таким образом центральный банк влияет на экономические показатели страны такие как кредиты инфляция курс национальной валюты и другие. Что происходит когда снижается ключевая ставка ? Банки получают займы под меньший процент, могут выдавать кредиты физическим и юридическим лицам дешевле, население начинает охотней брать кредиты или рефинансировать старые. Так-же банкам
приходится снижать и проценты по вкладам ну значит населением не будет торопиться хранить деньги в банках, следовательно, начинают
больше тратить совершать покупки, тем самым стимулирует бизнес. В результате происходит тот самый экономический рост, ведь брать кредиты будут не только потребители товаров и услуг но и представитель малого и среднего бизнеса которые смогут открывать свои кредитные линии для банков. Деньги стали сейчас дешевый поэтому они могут снизить проценты по выдаваемым кредитам хотя в
условиях кризиса когда риски невозврата кредита повысились, а платежеспособность населения понизилась возможно в некоторых банков процентов по кредитам будут еще высокими. Важно отметить еще один момент, правительство подписало постановление о
новой программе льготной ипотеки по ставки в 6.5% на приобретение квартир в новостройках, которая действует до 1 ноября двадцатого
года. Это дает возможность семьям с детьми дешевле получить ипотеку, это огромная возможность получить долгосрочный кредит
по льготной ставке и снижению первоначального взноса. По мнению главы центрального банка ожидается рост ипотечного кредитования на 8-10%. В течение текущего года спрос на новые квартиры в новостройках поможет строительному бизнесу, так как будут больше строится домов, проводиться коммуникаций и строиться дорог, также
может повысится спрос на мебель, товары для дома, бытовую технику и прочее. Для семей уже имеющих ипотечный кредит это решение также благоприятно так как они смогут рефинансировать свои долгосрочные кредиты по сниженной кредитной ставке. Это существенно снизит и долговую нагрузку например: семья из двух взрослых и двух детей с ипотечным кредитам на 15 лет и процентной ставкой в 12% сможет уменьшить ставку по кредиту по программе
рефинансирования, главное правило не увеличивает срок кредита более 15 лет. Но вот вклады населения в банке могут конечно уменьшится, такому результату способствует не только снижению
процентов по депозитам но и вступающие в действие в следующем году налог на доходы со вклада. Коммерческие банки будут придерживаться политики сдерживания депозитной базы, ну то есть
банки всеми силами буду стараться удерживать имеющихся клиентов со вкладами. Возможно даже придерживая ставки по вкладам на определенном высоком уровне еще одним плюсом для россиянина является уменьшение величины штрафных санкций теней по просроченным долгам или налогом поскольку они часто привязаны к ключевой ставке.
Рассчитываются от размера ключевой ставки.
Но зачем же тогда удерживать ключевую ставку? Ответ прост инфляция, то есть увеличением денег население больше совершает покупок тем самым увеличивает спрос на товары которые дорожают в нехватке предложения, в результате неизбежной инфляция. Но в
данной ситуации мы не будем бояться инфляции потому что снижение ключевой ставки может привести к повышению цен. Во время кризиса
повышение цен замедляется. В связи со снижением согласно разъяснениям Центробанка станет основным без инфляционным
фактором. Сейчас в связи с карантином упал совокупные потребительский спрос населения, люди не имеют возможности
посещать торговые места покупать разные услуги. В результате инфляция растет не так быстро «как хотелось бы». Напомню, что от ключевой ставки зависит насколько ставки по кредитам и депозитам, а также и курс рубля в том числе и экономический рост в стране. Если возрастет инфляция, то национальная валюта будет терять свою
стоимость, однако после заявления Центробанка рубль укрепился на 0,6% это показывает, что нынешнее снижение ключевой ставки не сильно повлияло на стоимость национальной валюты к тому же если возникнут какие-то шоковые внешние ситуации, то центральный банк всегда может поднять ключевую ставку. Пока же ожидается умеренная поддержка иностранных инвесторов и умеренное ослабление курса рубля к концу года. В настоящее время риски для стоимости рубля проистекают не от действий центрального банка, а скорее от смены настроений на финансовых рынках и динамики цен на не существенного роста цены на товары и услуги. Ждать и бояться не стоит снижение ключевой ставки поможет снизить безработицу которая возросла за время борьбы с пандемией коронавируса и кризисом. Больше предприятий будет работать производить и
продавать товары и услуги, увеличится спрос на рабочую силу, больше людей будут экономически активных что приведет к
снижению безработицы. Этот вопрос особенно остро стоит если учесть что реальные располагаемые доходы граждан
России снижаются на протяжении последних нескольких лет.
Вследствие мировой пандемии и последующего режима карантина сфера услуг и обрабатывающая промышленность пострадали сильнее всех остальных отраслей экономики, поэтому эти сферы нуждаются сейчас в наибольшей поддержки от государства. Еще один момент инфляция в России опустилась девятнадцатом году ниже 40% а в двадцатом году прогнозируется на уровне 3%. Поэтому
центральный банк снижает ставку не опасаясь роста цен и удешевление кредитования. В экономике также помогает бороться с повышением цен поскольку бизнес получает возможность реструктуризировать свои кредиты и снижать размер платежей.
Учитывая вышесказанное надо понимать что решение центрального банка нацелена на стабилизацию и поддержку экономики.
Решающее воздействие на них окажет не только снижение ключевой ставки центрального банка, но еще и меры правительства по государственной поддержке бизнеса и населения. Только в этом случае мягкая денежно-кредитная политика поможет стране быстрее
восстановиться после кризиса .
А вы верите в поддержку правительства бизнесу?
