Новые тренды на исходе года. Наблюдения в последнюю более менее полноценную торговую неделю этого года.
Хотя неделя была тоже укороченной в связи с католическим рождеством, можно заметить некоторые характерные особенности. Самые значительные объемы в рынке прошли в послепраздничный день 26 декабря, когда на рынке должен был объявиться "наш инвестор".
Результат дня - 170,5 млн руб. Большая часть сделок сформирована сектором РЕПО, в котором и "трудился наблюдаемый".
Если он и остался в рынке со своими "недельками", то на праздничные дни ему уже не предложили ставку: 6,6% - это не 9,56% как на прошлой неделе. Либо это другие деньги, либо статус клиента существенно понизили. Материал, с которым до этого проводились сделки РЕПО, тоже заменен. Мы его теряем и в дальнейшем наврядли сможем идентифицировать.
Общерыночные ставки на срочные деньги трансформируются к новым уровням. К концу года ставки на 1,5-2 мес свалились к 7,8%. Это еще не уровни Нацбанка, но реакции рынка есть. Возможно, госбанки начали "помогать" регулятору в формировании требуемой срочной структуры ставок. На низколиквидном межбанке цены по-прежнему в другом диапазоне 9-9,5%.
С технической точки зрения участники рынка ОЧЕНЬ АКТИВНО начали использовать преимущества проведения внутриброкерских операций с ценными бумагами. Это пока не относится к первичному рынку, но львиная доля сделок по вторичному обращению фиксируется в системах биржи по коду расчетов с аббревиатурой SCCP-T0. Институт центрального контрагента ОЧЕНЬ ОПЕРАТИВНО взят на вооружение.
