Инвестиции - двигатель развития. Ежегодные накопления населения = $7000 млрд, х2 от доходов США 2020 (ссылка на накопления, ссылка на бюджет США), которые могут быть реинвестированы в развитие нашего мира.
Прежде чем деньги куда-то класть, нужно понимать зачем. И вообще, можешь ли ты это себе позволить.
Расчитав возможности к инвестициям (доходы - расходы - обслуживание долгов и тд), определив цели (пенсия, крупная покупка, образование и тп), можно подумать и над подходящим инвестиционным стилем:
-> Инвестиции в Стоимость (Value Investing) - покупка позиций недооцененных компаний из-за неэффективности рынка (ссылка на статью про типы эффективности рынка). Недооцененность, как правило, определяется с помощью фин. анализа компании/сектора экономики. P/E (price to earning) - самый популярный/"быстрый" индикатор недооценности. Но статистически один лишь этот показатель недостаточен для формирования прибыльного мнения. Уорен Баффет - знаменитый приверженец такой стретегии. Стратегия востребована инвесторами, имеющий существенный ресурс для аналитической работы.
-> Инвестиции в Рост (Growth Investing) - размещение в позициях компании/индустрии, в которых ожидается рост в перспективе (например, купить акции Apple в 80-90х). Часто такие активы не выплачивают дивидендов, т.к. прибыль реинвестируется (важный фактор, который может не соответствовать Вашим целям, или наоборот). Статистика показывает, что инвестиции в стоимость чаще имеют лучшие показатели, чем инвестиции в рост. Чаще, но не всегда, например инвестиции в рост имели лучшие показатели в кризисные периоды (если нужно дать ссылку, напишите в комментарии)
-> Импульсное инвестирование (Momentum Investing) - моментальные покупки-продажи. Инвесторы должны быть сильны в техническом анализе, а также иметь солидное железо и ПО для того, чтобы быстро ловить отклонения от "гипотезы эффективного рынка" (EMH). Есть байка, что в США группа энтузиастов провела кабель на тысячи миль, для того чтобы выиграть доли секунда при обмене сообщениями. Из-за высокой частоты операций возрастают транзакционные затраты, соответственно, требования к прибыльности так же должны быть выше, чем у других стратегий.
-> Усредненное инвестирование (Dollar-Cost Averaging - DCA) – регулярное зачисление определенной суммы на инвестиционный счет, что принципиально не противоречит всем предыдущим подходам. Наиболее эффективно взносы размещаются в активах определенных четким планом. Такой подход позволяет минимизировать эффект поведенческих эффектов (loss aversion, confirmation bias).
Итак, выбрать персональную стратегию инвестирования помогут ответы на три вопроса:
1) сколько инвестировать?;
2) на какой период инвестировать?;
3) как часто вы готовы увеличивать инвестиции (доинвестировать)
Соблюдение условленных правил даст Вам хорошую базу для анализа свой стратегии (с минимальной зависимостью от ситуационных факторов) и позволит оперативно внести необходимые корректировки.
Для англоговорящей аудитории предлагаю взглянуть на статью в www.investopedia.com, где более подробно рассмотрены представленные стратегии.
Предложения/обратная связьжалобы – оставляйте в комментариях!Всем обязательно отвечу! Если понравилось - подписывайтесь, чтобы не пропустить новые публикации.
Спасибо!