Совсем недавно я для себя открыл множество каналов начинающих инвесторов, которые пришли со своих банковских депозитов на биржу. Прошёл год и теперь они все мнят себя профессионалами с 2-я классами церковно-приходской школы. Давайте же вместе разберемся почему они обречены и куда вам точно не стоит инвестировать.
Грузчиков в президенты, а нет в инвесторы!
Окей, давайте сразу уточню, я не говорю именно про грузчиков, а говорю про всех людей, которые ни в чем не разбираясь перешли со своих депозитов на фондовый рынок. Это могу быть и повара, официанты, уборщицы, дворники, да и вообще кто угодно, даже бухгалтеры, хотя казалось бы?! Дело ведь не в том какая у них профессия, а в том в каком свете они себя показывают. Они выпячивают свои инвестиционные ошибки, думая что они всё делают правильно или даже профессионально. И это за год что они ещё с нами. Понятно что до первого серьезного кризиса, но они то уверены, что в любое время заработают. Вот и посмотрим.
Так куда же инвестируют такие ребята?
Возьму не самый популярный канал, одного грузчика, который активно показывает куда он там инвестирует. Вы и сами можете его найти набрав ключевые слова грузчик инвестор.
Так вот возьму одну компаний(одну потому что статья и так длинная будет, подобных там процентов 70) и сделаю краткий анализ, просто для понимания, того какие они "эксперты". Итак начнем:
- Компания Рэкс. Есть множество отличных энергетиков, но и тут эти ребята выбирают худшее. Начнем с владельцев. Тут сразу засада на 90,52% этой компанией владеют АО «ЭСК РусГидро». Я понимаю что многие не знаю чем плох монопольный инвестор. Кроме того что он будет принимать любое решение для себя, что он и делает с дебиторкой(но об этом позже), они ещё могут докупить с рынка пару процентов и выкупить остальные акции по текущей цене. Вы представьте у компании плохой год их акции рухнули, эти грузчики держат их из последних сил. А тут откуда не возьмись появляется новость о выкупе акций компаний и всё приехали.
Как вы понимаете это лишь вершина айсберга. Это я ещё в отчетность даже не смотрел.
- Далее дивиденды. Компания выжимает из себя все соки и платит 100% от чистой прибыли. Знаете чем это плохо? Что компания не развивается, у неё нет на это денег, ведь всё уходит на дивиденды и я бы может и понял, если был они были по 20% годовых, так нет же примерно от 5-8% годовых и это при том что есть множество по настоящему классных энергетиков которые платят столько же или больше при этом выделяя от 40% до 60% от чистой прибыли.
Вы уже понимаете как эти ребята выбирают компании??
Заходим в отчетность, а именно в бух. баланс компании. Тут возможно немного будет сложно начинающим понять, но я попытаюсь максимально разжевать.
- Дебиторка составляет 1/3 от общих активов. Кто не знает это то что компании должны другие эмитенты. Обычно тут деньги зависают на многие годы и чтобы вернуть и не списывать компании идут в суд, но суды могут быть и проиграны. Чаще всего их списывают если не удалось за пару лет вернуть. В целом по больнице, у нормальных компаний дебиторка не должна превышать 10-15% от всех активов. Тут же 34%, что весьма значительно. Это может в дальнейшем привести к огромным потерям, особенно в плохие годы, как сейчас.
- Чистый капитал, его ещё называют справедливой стоимостью компании. Т.е рыночную стоимость/капитал. Для России этот показатель в среднем до 1 это ещё нормально, если больше 1,5, то это уже считается дорогим. У рассматриваемой компании, сколько вы бы думали? Данный показатель составляет 3,3.
Хороший анализ грузчики проводят не так ли? Это я рассмотрел лишь пару показателей, а есть ещё и другие отчётности со своими показателями, но статья и так длинная получилась да и так уже всё понятно я думаю. Данную компанию можно было рассматривать в 2019 году, когда она стоила дешево, но эти то инвесторы покупали по текущим ценам. Единственное на что они рассчитывают от этой компании это получить дивиденды, а то что у с ней там будет дальше их особо не волнует.
Вам понравилась и вы хотите ещё больше подобных статей, то ставьте лайк и делитесь статьей с друзьями, чтобы они тоже узнали эту информацию, а чтобы не пропустить новую статью, подписывайтесь на канал. Так же у меня есть группа телеграмм где я публикую информацию которая не вошла в блог. Присоединяйтесь в нашу команду инвесторов!
