Добрый день.
Сегодня хотел бы поговорить о новом от Тинькофф. Новом, наверное, не для всех, так как он действуют уже с августа, но тем не менее надеюсь, что это будет интересно. Одной из особенностей фонда является его низкая цена. Соответственно, для того чтобы начать инвестирование не требуется наличие даже тысячи рублей. Есть СТО рублей и ты инвестор))
Итак, - фонд на золото (тикер на бирже TGLD).
Вот какую информацию мы видим о фонде на сайте Тинькофф
Биржевой фонд в долларах с листингом на Московской Бирже, инвестирующий в золотые слитки через акции iShares Gold Trust. Слитки находятся в специальных хранилищах Лондона, Торонто и Нью-Йорка. Удобный и эффективный способ добавить физическое золото в свой портфель, защитив его от инфляции. Расходы фонда включены в стоимость пая на бирже и составляют 0.74% в год от стоимости активов. В них входит вознаграждение УК, услуги депозитария, регистратора, биржи и прочие расходы.
Исходя из этого можно сделать вывод, что в отличие от фонда от FX, фонд от Тинькофф - это фонд фондов. Т.е. фонд вкладывается в золото через покупку акций фонда iShares Gold Trust, который в свою очередь покупает физическое золото.
К каким последствиям влечет данная структура активов фонда?
С одной стороны мы получаем надежную бумагу, стоимость которой привязана к крупному международному фонду с хорошей капитализацией и 15-летней историей. Т.е. получаем классический защитный актив.
С другой стороны приводит это к двойной комиссии. Итак, комиссия фонда Тинькофф составляет 0,74%, кроме того Shares Gold Trust берет еще 0,25%. Таким образом общая комиссия фонда составит 0,99%, что больше чем FXGD где комиссия составляет 0,45%.
Может показаться, что разница в десятые доли процента не так важна, но на горизонте нескольких лет, когда включается механизм сложных процентов, фонд от Тинькофф проигрывает. Однако, если вы рассматриваете этот фонд как возможность "припарковать" на недолгое время часть своих денежных средств, а исходя из стоимости акции фонда - вложиться в него, имея на руках менее ста рублей - неплохая возможность.
Однако в случае с данным фондом следует понимать, что золото на сегодняшний момент стоит достаточно дорого и в случае если вторая волна эпидемии не придет и начнется постепенное восстановление мировой экономики, то произойдет просадка по данному инструменту.
И фразы "что такое?", "я же вложился в защитный актив!!!" станут слабым утешением.
