Всем привет! Сегодня я вам расскажу как происходит расчет НКД и расчет размера купона.
Расчет размера купона!
Возьмём облигацию n-ой компании:
Номинал облигации: 1000 руб.
Ставка купона: 15%
Колличество выплат в год: 2
Расчет: 1000*15%\2=75 руб. Размер купона.
Годовую доходность облигации считаем так:
Кол-во выплат в год умножаем на размер купона:
75*2=150 руб.
НКД. логика расчета.
В облигациях, есть такая логика, при которой в независимости додержали вы облигацию до выплаты купона или нет, свой купонный доход вы получите. Этот доход называется накопленным купленным доходом. Или тот доход который рассчитывается за то время , пока вы были владельцем облигации.
Предположим дата начала расчета нового купона начинается 1 января расчетного года. (Мы живем в 2024, значит он у нас расчетный год). Следующая дата будет через 180 дней от начала расчета размера купона. Это про года. Тогда возьмём за дату конца расчета 30 июня расчетного года. Вы купили облигацию 13 марта и 14 марта стали владельцем облигации ( расчет по сделке Т+1 рабочий день). Вам при покупке облигации нужно заплатить НКД продавцу. Это все будет в сумме сделки. Выглядит как на рис. ниже.
Разберемся как считается этот НКД.
Расчет НКД
Купон копится у нас 180 дней. Размер купона 75 руб.
1) Считаем размер НКД купона за один день владения облигацией:
75руб./180дн.=0,417или 0.42 руб/день.
2) расчет дней владения облигацией продавцом.
Мы стали владельцем облигации 14 марта. Значит продавец владел ей Январь, февраль и 14 дней марта, тогда общее колличество дней составит:
31+29+14=74 дня.
3. Расчет НКД
Для определения размера НКД перемножаеи колличество дней владения продавцом облигации на размер НКД в день:
74*0.42 =31.08 руб НКД на акцию
