Мой топ 5 акций роста для покупки в 2024 году. Это не руководство к действию, а пища для размышления. Призываю, вас, переварить информацию и принимать самостоятельное решение. В общем статья не является инвестиционной рекомендацией. Всегда помните, если покупаете акции, будьте готовы владеть ими 10 и более лет.
Меня зовут Андрей, мне 34 года, я веду свой блог о своих не больших инвестициях на фондовом рынке, о сдаче жилья посуточно и не только. Подпишитесь на блог, что бы ничего не пропустить.
Большинство из акций находится в моём портфеле "РАКЕТА", о нём и о моём нано-инвестировании ещё обязательно будет статья. Так что моя шкура в игре), если это кого-то интересует.
X5 Group - нашу пятёрочку вполне можно назвать компанией роста. Выручка в третьем квартале выросла на 22,9 %. В 2023 году X5 начала открывать магазины на дальнем востоке. В 24 году обещает открыть магазины в Еврейской автономной и Амурской областях. За 2023 год планируется открыть магазины "Чижик" в общей сложности по РФ не менее тысячи магазинов. За 9 месяцев 2023 года X5 прирастила свои торговые площади на 8,3 %, если брать год с сентября 22 по сентябрь 23, то на 12,6 %. Компания показывает хороший прирост выручки, как и по старым своим направлениям - "Перекрёсток" "Пятёрочка", так и по "Чижикам". X5 на данный момент не может выплачивать дивиденды, пока не переедет с недружественной юрисдикции. Соответственно куда направлять деньги, кроме как в развитие? Думаю после редомициляции (переезда), мы получим хороший рост акций X5 Group. Когда это произойдёт? - Вероятно не скоро, но потенциально в долгосроке можно получить хороший рост актива и отличные дивиденды. Если при подборе акций, на ваш выбор влияет платит ли компания дивиденды или нет, прочитайте мою статью по ссылке здесь, и живите счастливо).
TCS Group -единственная компания из 5-ти, которой нет в моём портфеле. В ближайшее время планирую это исправить. Не буду сравнивать прибыль с 2022 годом, там была слишком низкая база. Логичней будет сравнивать с 21 годом, таким образом узнаем удается ли компании преодолеть результаты "счастливого" 21-го года. Прибыль в 3-ем квартиле 23 года выросла на 43 % до 23,6 млрд. р., в 3-ем квартале 21 года она составляла 16,5 млрд. р. За 9 месяцев 23 года банк заработал 60,9 млрд.р., что на 30 % больше чем в 21 году. Как видите компания последние кварталы сохраняет хорошие темпы роста, чего не скажешь о котировках её акций. Возможно, инвесторы ожидают снижения доходов банка, из-за повышения ключевой ставки. По моему мнению, негативные ожидания, более чем перезаложены.
В 21 году инвесторы, наоборот перезакладывали позитивные ожидания, что поделаешь, такой он "господин рынок". В веду популярности на рынке такой бумаги, как Сбер, начал слышать мнения о том, что P/E у Сбера меньше, чем у Тинькова, и первый привлекательнее. Но Сбер и Тинькофф хоть и находятся в финансовом секторе - разного поля ягоды. Сбер это компания стоимости, ему тяжело показать значительный рост - он уже гигант. Хотят зелёный банк записать в IT сектор - не поможет, так как это не будет гугл в зародыше, банковские доходы всё равно будут значительно превышать доходы от другой деятельности, соответственно и прирастать большими темпами не получится. Прошлый год кризисный в расчёт не берём. Компания хорошая, была до сентября у меня в портфеле, но сейчас меня интересуют акции с более большим потенциалом. Сейчас P/E Тинькофф 9,65, Сбер 5,62 - если верить Смартлабу. TCS имеет право на P/E 9,65 и это ещё немного для компании роста. Тем более, что в расчёт включён провальный 4 квартал 22 года - 10,7 млрд.р., в 21 году он составлял 16,6 млрд.р., естественно в 23 году с значительно выросшей базой клиентов ожидаем намного больше.
P/E = Цена/ Чистая прибыль. Это коэффициент показывающий за сколько лет окупятся наши вложения в компанию. Делим капитал компании на её годовую чистую прибыль. У акций роста P/E всегда будет выше, чем у акций стоимости, если конечно рынок рационален в данный момент. Так как инвестор закладывает, что в будущем компания будет зарабатывать больше, соответственно и окупаемость на его текущие вложения изменится в выгодную для него сторону. Но мы не знаем будущего и исход может оказаться совсем не в пользу инвестора).
Тинькофф по прежнему компания роста. Пожелаю здоровья его основателю, Олегу Тинькову. Для тех кто не знал: Олег уже давно не находится у руля банка, даже до 22 года, а после продажи акций тем более. Но проблема для компании это не отход Олега от дел, а уход топ менеджера Оливера Хьюза, который руководил банком с 2007 года. Учитывая, что Олег основал банк в 2006 году, становление TCS было именно при Оливере. Один из главных талантов Олега это подбор персонала, по его же словам, ему был запрещён вход в МГУ, за то что он принижал важность науки и рассказывал на аудиторию, как хорошо подороже продавать свои мозги - это ли не вербовка качественных мозгов в компанию). Получилось большое отступление, но об этом надо было сказать, так как основной риск TCS Group на данный момент это уход Оливера. Так же появился новый акционер "Интеррос" во главе с Потаниным. Потанин пообещал не лезть в дела менеджмента, будем надеется, что так и будет.
Софтлайн - компания претерпела в 2023 году значительные изменения. Разделила бизнес на Европейский и Российский. Штат растёт, результаты растут, хороший отчёт за 3 квартал. Пользуясь моментом компания покупает разработчиков ПО, тем самым увеличивая маржинальность, так как раньше она занималась только перепродажей ПО, теперь же становится его разработчиком. Подробнее о Софтлайне и его пресс-релизе за 3 квартал я уже писал здесь. Моё мнение, что Софтлайн предпринимает абсолютно правильные действия в текущей ситуации "куёт железо пока горячо."
Из рисков - компания сравнительно недавно на бирже и проследить историю о том, как менеджмент и мажоритарии держат своё слово, не представляется возможным. На данный момент идёт допэмиссия, доля текущих акционеров будет размыта на 15 %, что не есть хорошо. Компания обосновала, что это необходимо для финансирования будущих проектов по покупке конкурентов, мотивации персонала и привлечения новых инвесторов. Главное, что бы история с допэмиссией не вошла в "добрую" традицию Софтлайна: " Каждый год в январе, мы с друзьями размываем долю акционеров".
Новатэк - лучшее время для покупки акций газовой компаний, это когда цены на газ упали, по моему скромному мнению. Так как я долгосрочный инвестор, а цены на газ рано или поздно пойдут вверх, то и акции Новатэка пойдут за ними. Плюс компания продолжает разведывать, строить свои СПГ-проекты. Риски - ограничения наложенные санкциями.
OZON - продолжает развиваться бешеными темпами, открывая новые логистические центры, пункты выдачи даже в посёлках, не жалея бюджета на рекламу. "Добрая традиция" озон вкладывать в своё развитие всю прибыль и даже больше, показывая отрицательный денежный поток, продолжается. Но в первом квартале свершилось "чудо", вышел отчёт маркетплейса с положительной прибылью. Праздник длился не долго и уже во втором и третьем квартале, озон показал убыток -13,1; -22,1 млрд. р. соответственно. Количество покупателей увеличилось на 30 % в 3-ем квартала год к году. Выручка в 3-ем квартале увеличилась на 77 % год к году. Инвестиция рисковая, как впрочем и в остальных компаниях, но темпы роста, как всегда впечатляющие. К OZON только два вопроса: Когда вы покажете нам прибыль, что бы мы рассчитали ваш P/E? И когда отпустите из синего подвала Диму Маликова?)
Повторяю, данная статья, как и все мои статьи, не является инвестиционной рекомендацией. Принимайте взвешенное, обдуманное решение покупки или продажи актива сами и ответственность за него несите тоже сами.
Всем здоровья и роста капитала.
