В последнее время на рынке российских ценных бумаг наблюдается небольшой спад. Инвесторы губят своих доходы на типичных ошибках и не учитывают 5 фактов, которые позволят сохранить активы.
Падения фондового рынка - неизбежное и периодически повторяющееся явление, с которым сталкиваются все инвесторы. Вряд ли кто-то не сталкивался с убытком портфеля и всегда рос "вверх".
Однако знание ключевых фактов о спадах поможет сохранять спокойствие и принимать рациональные решения даже в периоды высокой волатильности.
Небольшое падение
Последние недели на российском фондовом рынке ознаменовались умеренным снижением котировок ценных бумаг. Однако в целом ситуацию нельзя охарактеризовать как глубокое падение.
Несмотря на некоторую коррекцию, ключевые индексы Мосбиржи по-прежнему находятся на высоких уровнях по сравнению с прошлыми годами.
Текущее снижение носит локальный и умеренный характер. Это хороший шанс увеличить позиции по привлекательным акциям.
Можно рассмотреть те активы, которые выросли в цене за последнее время, и которым эксперты дают отличные прогнозы на 2024 год. Их можно приобрести с дисконтом для получения дохода в будущем.
При этом фундаментальные показатели российских компаний остаются достаточно устойчивыми. Не стоит судорожно избавляться от активов.
Разумнее оценить фундаментальные перспективы своего портфеля и избавиться только от некачественных активов.
1. Явление регулярное
Краткосрочные спады - нормальное и регулярно повторяющееся явление на фондовом рынке.
Исторические данные по индексу Мосбиржи с 1995 года показывают, что в среднем раз в 1-2 года происходило падение котировок акций более чем на 10%.
Особенно сильные спады наблюдались в периоды кризисов - например, в 1998 году индекс упал сразу на 74%.
Однако после этого неизменно следовало восстановление. За рассматриваемый период индекс Мосбиржи вырос более чем в 10 раз.
2. Новые возможности
Спады дают возможность выгодно купить активы. Исследование Сбербанка по результатам кризисов 2008 и 2014 годов продемонстрировало:
- инвесторы, которые скупали акции российских "голубых фишек" в момент сильного падения, могли заработать около 300% за счет последующего восстановления рынка.
Например, акции "Газпрома" после обвала 2014 года выросли в цене с 130 до 363 в 2021 году. По графику всё повторяется.
Сейчас мы наблюдаем ту же ситуацию. Поэтому падение дает возможность покупать недооцененные активы.
3. Используем ликвидные средства
Поддержание достаточного уровня ликвидности помогает инвесторам пережидать временные спады на рынке.
Рекомендуется держать в ликвидных активах (депозитах, валюте, инструментах денежного рынка) около 30% инвестиционного портфеля.
- Это создает подушку безопасности на случай резкого падения котировок ценных бумаг и необходимости покрывать непредвиденные расходы.
Ликвидные средства позволяют инвестору в момент спада воздержаться от панической распродажи активов, чтобы не реализовывать убытки.
Вместо этого можно переждать временную низкую конъюнктуру и дождаться последующего восстановления цен. Таким образом, ликвидность дает возможность придерживаться выбранной долгосрочной стратегии.
4. Диверсификация - наше всё
Диверсификация инвестиционного портфеля по разным классам активов позволяет снизить общие риски инвестора, в том числе риски резких спадов на отдельных сегментах рынка.
Распределять вложения следует между:
- акциями;
- облигациями;
- недвижимостью;
- драгоценными металлами;
- иными активами.
Инвестору следует балансировать свой портфель таким образом, чтобы спад одного актива компенсировался ростом или стабильностью другого.
К примеру, во время обвала фондового рынка в 2008 году стоимость золота выросла более чем на 25%, что помогло сгладить потери инвесторов.
Государственные облигации также продемонстрировали положительную доходность. Про них не следует забывать. Так диверсификация помогает защитить капитал от резких колебаний стоимости отдельных инструментов.
5. Сила игры в "долгосрок"
Исторические данные свидетельствуют, что чем дольше инвестиционный горизонт, тем меньше вероятность столкнуться с отрицательной доходностью на фондовом рынке даже с учетом периодических спадов.
Анализ показывает, что для индекса Мосбиржи с 1995 года при горизонте 1 год отрицательная доходность наблюдалась в 30% случаев.
Однако при увеличении горизонта до 5 лет доля отрицательной доходности снизилась до 5%, а для 10-летнего горизонта таких случаев не было вообще. Это демонстрирует силу долгосрочных вложений в акции.
Используйте долгосрочные стратегии, это позволит не только сохранить, но и преумножить ваши доходы.
А вы продаете активы сейчас?
Делитесь своим мнением в комментариях. Ставьте лайк, если было полезно. Мне будет приятно.
Подписывайтесь на наш канал и оставайтесь в курсе всех экономических изменений!
Еще одна привычка управляет и заставляет терять ценные активы. Подробнее:
