Похоже, что нисходящий тренд в паре EUR/USD подошел к концу, вследствие чего может начаться коррекционный рост с целью 1.0675 на фоне снижения ожиданий инвесторов в отношении повышения ставки ФРС США.
Вчера были опубликованы данные по инфляции (CPI) в США. В месячном выражении за сентябрь показатель вырос на 0,4%, что оказалось лучше прогноза 0,3%, но меньше предыдущего значения 0,6%. В годовом выражении инфляция составила 3,7%, что также незначительно превысило прогноз 3,6% и оказалось равным предыдущему значению 3,7%.
Однако, ожидания повышения процентной ставки в ноябре 2023 года не изменились. Рынки свопов, согласно данным FedWatch Tool, закладывают 90% вероятности того, что ставка будет оставлена на текущем уровне 5,50%.
Таким образом, можно сделать вывод, что данные CPI, несомненно, заставят чиновников ФРС насторожиться по поводу инфляции, но они не склонят FOMC к очередному повышению ставки на предстоящем заседании. В результате этого доллар может начать терять позиции по отношении к другим валютам, а евро может отправиться в коррекцию с ближайшей целью в области 1.0675.
Что касается экономики Еврозоны, то на этой неделе не было публикации важной экономической статистики. Рост единой европейской валюты поддерживается предыдущими публикациями, в частности индексом деловой активности. Композитный индекс деловой активности (PMI) от S&P Global за сентябрь составил 47,2, что оказалось лучше прогноза 47,1 и выше предыдущего значения 46,7. Индекс деловой активности в секторе услуг за сентябрь вышел на уровне 48,7, что также превысило прогноз 48,4 и предыдущее значение 47,9.
Получается, что сколько-нибудь весомых аргументов в пользу роста пары EUR/USD и смены тренда на восходящий нет. Восходящее движение, которое началось в начале октября, по всей видимости, носит коррекционный характер.
Технический анализ
Долгосрочный тренд нисходящий. В начале октября был достигнут уровень поддержки 1.0480 и был обновлен минимум текущего года в области этого уровня. Уровень 1.0480 был удержан покупателями, вследствие чего началась восходящая коррекция. Целью коррекции является отметка 1.0675. После её достижения можно будет рассмотреть новые продажи EUR/USD с целью на уровне 1.0480.
Среднесрочный тренд нисходящий. На этой неделе было достигнуто ключевое сопротивление тренда 1.0659 – 1.0640. Это событие вызвало новую волну распродаж инструмента, в результате чего цена снизилась и сейчас торгуется в области уровня 1.0545. Если снижение продолжится, то будет достигнута Целевая зона 4 1.0507 – 1.0488.
Участники рынка уже несколько раз пытались пробить Целевую зону 4, но не смогли. Если зона будет удержана, а цена продолжит торговаться выше неё, то начнется повторная коррекция, целью которой будет обновление максимума текущей недели в области 1.0640.
Уровни сопротивления: 1.0675, 1.0844, 1.1003.
Уровни поддержки: 1.0480, 1.0290, 1.0085.
