Российский банковский сектор и фондовый рынок показывают, что бизнес в стране может получить хороших толчок развития, когда с него активно уходят западные конкуренты.
Аналитики «Эксперт РА» ожидают прибыль банковского сектора по итогам 2023 года более чем в 3 трлн руб., что на треть превышает рекорд двухлетней давности. Если в начале года заметную часть прибыли обеспечивала валютная переоценка и роспуск резервов, то в дальнейшем банкам помогут восстановившаяся чистая процентная маржа и комиссионный доход. Также они являют бенефициарами роста ключевой ставки ЦБ.
Сбербанк может заработать 1,5 трлн руб. (по итогам восьми месяцев — 1 трлн руб.), ВТБ ожидает прибыль в размере 400 млрд руб. Таким образом, на два госбанка придется более 60% прибыли сектора. Прибыль первой десятки банков, по оценке аналитиков, превысит 75% совокупного результата.
Согласно анализу, проведенному Financial Times на основе изучения годовых отчетов 600 европейских групп и финансовых отчетов за 2023 год, 176 компаний зафиксировали обесценение активов, расходы, связанные с обменом валюты, и другие расходы в результате продажи, закрытия или сокращения российского бизнеса, общий убыток составил 100 миллиардов евро. Из них на финансовый, страховой, инвестиционный и банковский сектор пришлось 17,5 млрд евро убытков.
Те немногие западные банки, которые все-таки остались на российском рынке, хотя планировали свернуть или продать бизнес, продолжают генерировать прибыль. Самый значимый пример – Райффайзенбанк. Во втором квартале 2023 года его прибыль в России составила 384 млн евро, что на почти 28% больше, чем показатель первого квартала 2023 года, в первом полугодии российский банк нарастил чистую прибыль на 9% по сравнению с январем-июне 2022 года — до 685 млн евро.
При этом ушедшие из страны банки понесли крупные убытки из-за списания или продажи активов за бесценок. Например HSBC — крупнейший банк Великобритании по размеру активов и рыночной капитализации, присутствовавший на российском рынке с 1996 года под названием «Эйч-эс-би-си-банк», договорился о продаже активов стоимостью около 90 млрд рублей «Экспобанку». По итогу сделки HSBC зафиксировал убыток в 300 млн евро. Французский холдинг Societe Generale, влдевший активами примерно на 1,5 трлн рублей, крупнейшим из которых был «Росбанк», входящий в топ-10 крупнейших банков страны, продал его группе «Интеррос» за 0,2—0,3 стоимости капитала.
В то же время капитализация российского рынка акций увеличилась до 57 трлн руб. против 37 трлн руб. в 2022 году, сообщил заместитель департамента финансовой политики Минфина Алексей Яковлев. «Объем торгов акциями, депозитарными расписками, паями составляет порядка 3,3 трлн руб. В отношении облигаций как корпоративных, так и государственных и региональных – эта цифра 1,8 трлн руб. Мы видим, что есть динамика, есть тренд», – заявил Яковлев. За счет российского фондового рынка выросло внутреннее финансирование экономики.
Минфин в 2024 году намерен привлечь в экономику 1,3 трлн руб. «длинных денег» за счет программы долгосрочных сбережений, долевого страхования жизни, а также индивидуальных инвестиционных счетов.
Инвесторы активно идут на отечественный фондовый рынок и в ожидании выплаты дивидендов. Аналитики «Газпромбанк Инвестиции» оценили общую сумму возможных выплат в 985 млрд рублей. В этом году, по мнению экспертов, основными их плательщиками выступят нефтяные компании.
Честь имею!