Стоит обратить внимание
Реклама и популяризация инвестирования идут все дальше и дальше. Все активнее и активнее нам рассказывают «красивые истории» про пассивный доход и жизнь на дивиденды. Так ли все просто, и насколько это реально? Давайте заглянем в эту тему.
Больше интересных материалов вы найдете на моем сайте Lifenance.pro
Что там на счету?
По данным Центробанка на IV квартал 2022 г. (источник) 29,2 млн россиян имели брокерские счета. При этом по данным переписи населения (источник) численность населения России на начало 2023 года составила 146 млн. человек. Отсюда получается, что у 20% россиян (а это каждый пятый) открыт брокерский счет.
А что же на этих счетах у них храниться? Данные ЦБ опять нам помогут.
- У 66% процентов владельцев брокерских счетов счет пуст
- 21% «инвесторов» имеют активы стоимостью около 10 000 руб.
- Только 13% счетов имеют значительный баланс.
Отсюда лично я делаю вывод, что в 87% случаях открытия счета брокеры «затащили» в инвестиции людей, которым инвестиции не нужны. Им просто напросто инвестировать нечего, следовательно, затраты этих людей на обучение инвестированию никогда не окупятся.
Без учета пустых и небольших счетов средний размера активов на счете по итогам года -1,3 млн рублей (данные из того же отчет ЦБ). Такой портфель может генерировать в среднем 130-150 тысяч рублей (и это еще до вычета налога) пассивного дохода в год. Жить на такой доход точно не получится. Следовательно, активно пропагандируемая «мечта инвестора» жить на пассивный доход, в среднем у держателей брокерских счетов в России не сбывается.
Не стоит свеч
Начать инвестировать, как говорит популярный рекламный слоган, можно хоть со 100 рублями. Технически –да, но какой толк от этого? Доход со 100 рублей вам чем поможет?
Эффективность инвестиций обычно оценивается в процентах от начального капитала на единицу времени (например %/год.) Чем больше %/год вы хотите заработать, тем более качественным должно быть ваше управление активами. Между тем, одно дело заработок в 20% от миллиона рублей и совсем другое в 20% от 100 рублей. Без значительного стартового капитала (или возможности каждый месяц пополнять свой счет на значительную сумму в течении нескольких лет) вы толком ничего не заработаете.
При этом своего времени на обучение вы потратите сполна, если вы не финансист и не работаете в отрасли. Лучше бы вы это время потратили на обучение по своей текущей работе, вам наверняка есть куда расти в том, за что вам уже сейчас деньги платят.
Открыть счет и купить «каких-то акций» действительно может кто угодно, и для этого сверхразумом обладать не нужно. Другое дело – это научится инвестировать в смысле профессионального подхода.
Приведу пример. Запомнить, как ходят фигуры в шахматах достаточно быстро может и ребенок. Выиграть маломальски значимый турнир- совсем другая задача. Тут без специальной подготовки не обойтись. Стать GM’ом – вообще единицы в мире принципе способны.
Если вы хотите иметь среднерыночную доходность в своем портфеле, то это как раз уровень «выиграть маломальски значимый турнир». Если вы хотите получать «иксы» и из рубля делать миллионы, то вы как бы на уровень мировой элиты претендуете. Вероятность успеха тут крайне мала.
Высокий порог вхождения
Я имею статус квалифицированного инвестора и постоянно расширяю свои знания как в управлении капиталом в частности, так и в финансовой науке вообще. Чем больше я изучаю эту тему, тем больше новых и важных её аспектов появляются в моей «очереди на изучение». Разобраться «по-быстренькому» тут точно не вариант. Если вы, конечно, не хотите потерять капитал в первый же год.
Для того что бы человек мог называть себя инвестором, ему, на мой взгляд, нужно знать как минимум следующие темы:
- Законодательство:
- ФЗ «О банках и банковской деятельности»
- ФЗ «О Центральном банке Российской Федерации (Банке России)»
- ФЗ «О рынке ценных бумаг»
- ГК РФ
- НК РФ
- ФЗ «Об акционерных обществах»
- ФЗ «О несостоятельности (банкротстве)»
- ФЗ «Об оценочной деятельности в Российской Федерации»
- ФЗ «Об аудиторской деятельности»
- ФЗ «Об организации страхового дела в Российской Федерации»
- ФЗ «О защите конкуренции»
- Макроэкономика
- Современная макроэкономическая теория
- Макроэкономика и политика государства
- Политология
- Международные блоки (экономические и военные)
- Основы государственного устройства
- Микроэкономика
- Теория потребления
- Теория производства
- Теория отраслевых рынков
- Финансы и кредит
- Денежно-кредитный отношения
- Финансы предприятия
- Основы бух. учета
- Бизнес-аналитика
- Виды ценных бумаг
- Производные финансовые инструменты
- Инвестиции сами по себе
- Тех.анализ и трейдинг
- Инфраструктура (брокеры, депозитарии и т.д.)
Вам не нужно становится юристом, но если вы не понимаете базовых правил и регулирования отрасли, в которую заходите, то вы «суетесь в воду, не зная брода». Если вы не понимаете макроэкономику, вы не будете видеть те обстоятельства, которые могут оказать решающее влияние на рынок акций в критический момент («черные лебеди», как писал Н. Талеб) Крупный бизнес всегда связан с государством и государственными интересами. Если вы ничего не понимаете в политике, то снова возникает проблема непонимания рисков и взаимосвязей событий в мире и фондового рынка. Если вы не понимаете микроэкономику и финансы, то как вы вообще собрались выбирать какие активы стоит покупать, а какие нет?
Инвестор – это в первую очередь человек, имеющий свое мнение (вы ведь свои деньги вкладываете? Значит, и мнение о том, куда именно их вложить, у вас должно быть свое). Как вы будите формировать свое мнение о той или иной компании, если вы не умеете читать отчетность и не понимаете, как эта компания зарабатывает?
Во вторую очередь - это человек, у которого есть что вложить. Повторюсь, вопреки рекламным слоганам, вам НУЖНО иметь начальный капитал и в течении длительного времени продолжать его накапливать.
В третью очередь – это человек с особым ментальным устройством. Инвестор должен быть методичным, самодисциплинированным и уметь «держать удар». Если для вас риск – это источник стресса, то вряд ли вам подойдет такое занятие, как инвестиции. Для инвестора риск – источник прибыли.
Глобально же, инвестор – это тот, кто знает как мир функционирует (в экономическом смысле), находит неочевидные взаимосвязи событий и предугадывает их результат. Это вам не просто кнопки в приложении нажимать.
Телеграмм не поможет «хомякам»
Зачем что-то изучать, если есть автоследование, готовые стратегии, торговые сигналы, разборы отчетов и прогнозы от аналитиков в соц. сетях? Кратко я бы ответил так: затем, что все это элементы того самого «затаскивания» в инвестиции брокерами всех подряд ради повышения комиссионного дохода. Все это не сделает из вас инвесторов, и ничего вы на этом в долгосрочном плане не заработаете. Заработает на этом только брокер, а вы потратите свои силы на ненужные вам вещи вместо того, чтобы вложить их в свою работу и стать лучше в своей профессии. Тех, кто слепо следует чьим-то сигналам, на жаргоне называют «хомяками», и это уничижительное сравнение не спроста вошло в историю мемов. (вот неплохая статья с подробностями).
Повторюсь, в первую очередь вы должны уметь формировать свое мнение,а не просто транслировать чужое. Обзоры и прогнозы смотреть важно и нужно, как минимум для того, чтобы актуализировать свои знания и находить новые идеи. Но решение вы принимаете сами, а, значит, все готовые стратегии – это для вас всего лишь один из источников информации (не самый достоверный и требующий перепроверки, кстати).
Во-вторых, ваши инвестиционные цели могут отличаться от целей того, кто готовит эти отчеты. Если вы хотите сохранить капитал и постепенно его приумножать с управляемым риском, то агрессивные стратегии «войти на всю котлету» вам не подойдут. При это они же могут подойти тем, кто хочет рискнуть малой частью капитала и побороться за «иксы» в доходности.
Не перекладывайте свою ответственность на других. Если вы потеряете свой капитал, то виноваты можете быть только вы сами. Если отвечать все равно вам, то ведь лучше отвечать за свои решения, чем за чужие.
Для начала накопи
Если очень хочется пассивный доход, но изучать тонну информации не хочется, то можно, например, просто копить деньги на вкладе. Для этого ничего не нужно изучать, открывать и риски никакие просчитывать не нужно. Пока вы не накопили капитал, суммой, достойной для того, чтобы учится им управлять, не заморачивайтесь. Копить деньги, в конце концов, тоже очень важный навык. Освойте в начале его.
Займитесь тем, в чем вы уже что-то знаете и на чем уже зарабатываете. Лучше в свой профессионализм на работе вложитесь, так вы сможете больше зарабатывать начать, следовательно, больше денег будете откладывать, следовательно, быстрее капитал накопите, и вот тогда уже учитесь им управлять.
Выучить что-то – это тоже инвестиция. Инвестиция собственных сил и времени, при том, что эти ресурсы у нас строго ограничены. Учите только то, что реально принесет вам пользу и то, что вы сможете в ближайшем будущем применять. Учить что-то на “потом пригодится” нет никакого смысла, ведь знания очень быстро устаревают.
Ограничения
Данный материал не является индивидуальной инвестиционной рекомендацией. Он не учитывает ваши индивидуальные риски и личные жизненные обстоятельства.
Единственная цель этого материала – дать повод для размышлений и проиллюстрировать необходимость повышать свою финансовую грамотность. Принимайте решения взвешено!
Информацию, которой я руководствовался при подготовке, вы найдете по ссылкам в тексте. Все, что не взято из источников, является моим частным мнением и не должно восприниматься как руководство действиям. Любые упоминания товаров, услуг или компаний использованы исключительно для подготовки справочно-информационных и аналитических материалов и не являются рекламой в соответствии с п. 3 ч. 2 ст. 2 Закона о рекламе.
