Приветствую, уважаемые читатели! Продолжаю следовать своей стратегии еженедельных инвестиций в размере 8 000 рублей, чтобы к 2035 году создать капитал в 30 000 000 рублей (в ценах 2022 года).
На этой неделе у меня приятная новость: наконец-то был перечислен налоговый вычет по ИИС, что позволит мне пополнить портфель на дополнительные 52 000 рублей и восполнить долю КЭШа.
На этой неделе акцент сделан на укрепление позиций в акциях и в различных фондах, а также на восстановление баланса портфеля. Давайте разберем, какие активы я выбрал и почему они соответствуют моей стратегии. Поехали!
Текущее распределение портфеля по классам активов
Перед тем как приступить к покупкам, я всегда анализирую текущее распределение портфеля по классам активов. Это помогает понять, какие классы активов требуют докупки для достижения целевых долей. На сегодняшний день распределение выглядит следующим образом:
- Фонды и Облигации:
По плану — 45%, по факту — 33,15%.
Этот класс активов продолжает отставать от целевого значения, что связано с активными инвестициями в акции в последний год. Для восстановления баланса я планирую продолжить докупку фондов, чтобы укрепить долю защитных инструментов в портфеле. - Недвижимость:
По плану — 10%, по факту — 9,80%.
Доля недвижимости близка к целевой, но я решил добавить еще один актив (новый) в этот класс для дальнейшей диверсификации. - КЭШ и эквиваленты:
По плану — 10%, по факту — 1,04%.
Доля кэша остается значительно ниже целевой, что объясняется активными покупками активов во время последних рыночных просадок. Восполнение этой доли случится сегодня за счет налогового вычета по ИИС, а в дальнейшем за счет поступающих дивидендов. - Золото:
По плану — 7%, по факту — 6,37%.
Доля золота немного ниже целевой, что делает его привлекательным для докупки. Золото остается важным инструментом для защиты от инфляции, рыночной нестабильности, а также резервным хранилищем КЭШа на случай какого-нибудь очередного трэша. - Акции:
По плану — 28%, по факту — 49,65%.
Доля акций значительно превышает целевое значение, что связано с их активной покупкой во время прошлых и текущих просадок. Несмотря на это, я продолжаю следить за возможностями для балансировки, чтобы избежать излишней концентрации рисков.
Планирование покупок
На этой неделе я сосредоточился на восстановлении баланса портфеля и укреплении его защитных позиций, учитывая текущие рыночные условия. Распределение активов по секторам выглядит так себе, возникает все больше перекосов, которые мне все сложнее устранять.
Вот какие активы я планирую приобрести:
1. Акции Норникель (GMKN):
Акции Норникеля продолжают дешеветь относительно предыдущих нескольких недель, что усиливает их привлекательность для покупки. Компания остается ключевым игроком на рынке цветных и драгоценных металлов, а её инвестиции в модернизацию производства только подкрепляют перспективы её роста. Поэтому продолжу понемногу ее покупать до тех пор, пока не заполню им целевую долю.
Кто еще не видел мой разбор отчетности Норникеля, сейчас самое время, пока цена не стала слишком высокой:
- Максимальная цена покупки: 148 рублей.
- Максимальная доля в портфеле: 1,5%.
2. Акции Таттелеком (TTLK):
Таттелеком — это компания из сектора коммуникационных услуг, которая демонстрирует стабильные финансовые показатели. В прошлом году я установил максимальную цену покупки акций на уровне 1,28 рубля, а максимальную долю в портфеле — 2,3%.
Пока еще не анализировал отчетность этого эмитента (если она вообще опубликована), поэтому руководствуюсь данными за отчный 2023 год.
- Максимальная цена покупки: 1,28 рублей.
- Максимальная доля в портфеле: 2,3%.
3. Фонд MKBD (на российские дивидендные акции):
Фонд MKBD позволяет диверсифицировать портфель и увеличить доходность за счет реинвестирования дивидендов. Это особенно важно в условиях, когда отдельные акции переоценены. Тем более, что у меня доли многих голубых фишек выше целевой и я не могу покупать их даже по сниженным ценам.
4. Фонд SBSC (на акции средних и малых компаний России):
Фонд SBSC добавляет портфелю диверсификации и защиты от инфляции. Его доля в портфеле очень мала, а цена ниже средней, что делает его хорошим кандидатом для докупки.
5. Фонд золота GOLD:
Золото остается надежным инструментом для защиты от инфляции и рыночной волатильности. Покупка фонда GOLD поможет восстановить долю золота в портфеле, которое продолжает свое снижение от максимумов.
Вообще, я уже давно заметил, что у золото крайне долгий цикл снижения и восстановления, поэтому здесь лучше не жадничать и покупать его регулярно, но малыми долями, чтобы не допустить лишнего дисбаланса и не портить себе настроение пониженным ростом портфеля.
Когда я только учился как вести себя на фондовом рынке, именно на золоте я и споткнулся... Когда весь 2021 год рынок рос как не в себя, мой учебный инвестиционный счет показывал доходность в жалкие +2,5%, потому что я при каждом снижении золота покупал его все больше и больше, пока его в портфеле стало столько, что его можно было попой есть (25%). Мой наставник мне тогда своевременно обращал на это внимание, но мне казалось, что я умнее... 😁 И в итоге я завершил 2021 год с доходностью 4,4%. Этот урок я четко усвоил и спасибо Александру (моему наставнику), что позволил мне тогда ошибиться.
6. ЗПИФН «Перловский»:
Закрытый паевой инвестиционный фонд недвижимости «Перловский» — это новый актив в моем портфеле. Должен сказать, что плановое закрытие фонда ожидается уже в 2027 году. Любое закрытие фондов - это уже всегда рисковое мероприятие...
Если пересчитать СЧА на количество выпущенных паев, то получится чуть более 2000 рублей/шт., но загвоздка в том, что у меня нет уверенности, что я нашел достоверную информацию по количеству паев (800 000 шт.). В связи с этим я беру на себя риск в размере 0,4% доли в портфеле на эту авантюру, потому как ЗПИФН Атриум покупать не могу из-за повышения цены на 1 пай.
Если у кого-то есть достоверная информация по количеству выпушенных паев ЗПИФН Перловский, то буду крайне признателен (и, думаю, признателен буду не только я 😊).
7. Фонд Ликвидность (LQDT):
Фонд денежного рынка LQDT — это инструмент для поддержания ликвидности портфеля. Он отслеживает индикатор RUSFAR и реинвестирует проценты внутри фонда.
Наконец-то пришло время восполнить целевую долю КЭШа в портфеле за счет поступившего налогового вычета по ИИС. У многих, наверное, сразу напрашивается вопрос: почему я сразу не вкладываюсь в активы?
Ответ прост, потому что я пока не понимаю насколько наш рынок недооценен/переоценен. И понимание это появится только тогда, когда я смогу проанализировать отчетности хотя бы ТОП-20 компаний из индекса Мосбиржи. А так как этот процесс не быстрый, то придется придержать КЭШ в фонде денежного рынка, но как только будут появляться достойные кандидаты, то они будут попадать в портфель в приоритетном порядке.
Заключение
Общая сумма покупок на этой неделе составит 60 300 рублей.
Особое внимание было уделено восстановлению доли КЭШа в портфеле за счет налогового вычета по ИИС. Я решил временно разместить эти средства в фонде денежного рынка LQDT, чтобы дождаться подходящего момента для инвестирования в недооцененные активы. Это позволит мне избежать поспешных решений и сохранить гибкость в управлении портфелем.
Также я добавил новый актив в класс недвижимости — ЗПИФН «Перловский», что позволит усилить диверсификацию портфеля. Хотя этот актив связан с определенными рисками, я считаю, что его доля в портфеле (0,4%) оправдана, учитывая потенциальную доходность, а главное выплату ежемесячной ренты.
Спасибо за внимание! Если вам интересно следить за моими инвестициями в реальном времени, подписывайтесь на мой Telegram-канал и ставьте лайки 👍 — это помогает развивать блог. До встречи в следующем ИнвестВторнике!
