Все нижеперечисленное не является ни инвестиционной рекомендацией, ни истиной в последней инстанции, ни абсолютной константой во времени. Это только размышления обычного обывателя, имеющего кое-какой жизненный опыт. На основании этих размышлений составлен портфель из акций США. Текущие результаты: 5% дивидендная доходность, волатильность в течении года от +10% до -3%.
Основные принципы формирования портфеля из акций США изложены ранее:
Повторюсь - горизонт планирования портфеля более 10 лет. Приоритет - дивидендная стратегия и защита капитала.
В отличии от рынка и компаний РФ, то что происходит с компаниями в США - для меня темный лес. Мне сложно оценить уровень менеджмента, лояльности потребителей или перспективы компании на рынке. Экономические показатели и отчетность западных компаний тоже имеют свою специфику, для меня пока не очевидную.
Более того, сейчас я ограничен предложением эмитентов только на Московской бирже, что существенно снижает их перечень. В результате выбор компаний в портфель происходил зачастую интуитивно, на основании всего нескольких критериев (дивиденды, динамика, долги, перспективы). Итого я определился с отраслями (о чем писал ранее), и начал формировать в этих отраслях портфель:
Нефть, добыча, переработка, транспортировка (EXXON MOBIL, ONEOK, Chevron Corp) - выбрал крупные компании с высокими дивидендами. Ставка на рост стоимости нефтепродуктов, защита от инфляции, и т.п. Взял всех поровну, так как не могу прогнозировать их результаты.
Продукты (Altria, PhilipMorris) - выбрал крупные компании с высокими дивидендами. Ставка на защиту от инфляции. Взял поровну, буду еще добавлять в этой категории компании по мере их изучения.
Фармацевтика (AbbVie Inc, Gilead Science, Pfizer Inc) - меньше всего понимаю в этой отрасли. Пытался угадать перспективу. Взял поровну, скорее всего еще буду добавлять компании. Ставка на рост как рынка в целом, так и данных компаний.
Квазиоблигации (Verizon, AT&T) - взял оба телекома - хорошие дивиденды, понятные перспективы. Не жду серьезного роста. Есть надежда на дополнительный бонус от сделки AT&T.
Электроника (Broadcom) - самые "низкие" дивиденды в портфеле, но самый высокий рост уже и в перспективе. Однозначно буду добавлять еще эмитентов по мере изучения. Ставка на постоянный и продолжительный рост отрасли.
Отдельно буду формировать "портфельчик" из акций роста (10%?). Что считаю перспективным: кибербезопасность, облачные хранилища, софт для бизнеса, соц.сети.
