Новый год не был хорошим для биткойна и рынка криптовалют в целом, так как нефть поднялась вверх и может вырасти еще больше. Нам нужно понять связь между этими движениями.
Неделя была позитивной для нефти. Чтобы дать вам представление, цена барреля Brent торговалась на уровне 88 долларов США, что является самым высоким значением с 2014 года, и, по мнению аналитиков, это может быть только начало. Из-за высокого спроса и предложения на этот товар (об этом я объясню ниже) цена может достичь 100 долларов США за баррель, в пользу активов, которые выходят далеко за рамки акций нефтяных компаний, таких как Petrobras (PETR4).
С другой стороны, крипторынок страдает: биткойн упал на 43% по сравнению с его рекордным максимумом в ноябре 2021 года. На самом деле это падение усиливается, когда мы смотрим на так называемые альткойны, альтернативные биткойнам валюты.
Это касается, например, Solana (SOL) и Ethereum (ETH), которые за тот же период накопили падение в 52% и 42% соответственно. Согласно данным Coin Market Cap, среди 500 крупнейших цифровых активов в мире уже наблюдается девальвация почти на 40% за 7 дней, как в случае с HypeDAO (HDAO).
У роста нефти и падения криптовалют есть взаимосвязь, и это показывает важность диверсификации
Рынок в целом коррелирован. В случае нефти с криптовалютами тоже есть корреляция.
Учитывая рост международных котировок товара, BTC ощущает на себе последствия. Происходит это потому, что, например, если Объединенные Арабские Эмираты и другие крупные производители нефти сокращают поставки продукта, это затрагивает весь мир и цены имеют тенденцию к росту - основной закон спроса и предложения.
Этот сценарий увеличивает глобальные риски, поскольку нефть является основным товаром для функционирования любой страны. Таким образом, инвесторы ищут более безопасные активы, такие как Treasuries, казначейские облигации США. Для этого они ликвидируют позиции на криптовалютном и фондовом рынке, снижая стоимость активов.
Есть еще инфляционный фактор: если цены на нефть в мире растут и это становится устойчивым, а это может случиться, глобальная инфляция увеличивается. Таким образом, центральные банки по всему миру должны поднять процентные ставки, чтобы попытаться сдержать дракона.
Чем выше процент, тем выше доход от безопасных инвестиций, таких как казначейские облигации, и тем ниже привлекательность рискованных активов, таких как криптовалюты. Поэтому инвесторы, как правило, вкладывают деньги в инвестиции, где они могут получить прибыль, не принимая больших рисков.
Кроме того, высокие процентные ставки означают более высокие ставки по займам, что бьет по технологическим компаниям, например тем, которые стоят за криптовалютными проектами. Это потому, что растущие компании требуют инвестиций для продолжения развития в долгосрочной перспективе.
И вот что важно: эти корреляции, которые связывают нефть с миром криптовалют, показывают важность диверсификации богатства. Те, у кого в кошельках есть биткойны, теряют деньги — по крайней мере, на данный момент — но если у них есть активы, которые копируют цену на нефть, уравновешивает убытки товара прибылью.
Это движение можно зафиксировать с помощью ETF Vanguard Energy (VDE), который отслеживает рост стоимости крупнейших нефтедобывающих компаний мира и показывает рост на 50% за последние 12 месяцев на фондовой бирже Нью-Йорка (NYSE).
Еще одним индексным фондом, в который можно инвестировать, является United States Oil ETF (USO), он за год вырос на 70%.
Рекомендуется изучить график фонда и понять состав этих инвестиций. Также важно знать о возможных сборах, квотах и проблемах, связанных с подоходным налогом.
Кроме того, знайте, что эти инвестиции не означают, что вы не должны вкладываться в нефтяные компании. В зависимости от вашей инвестиционной стратегии они могут быть важной частью вашего портфеля активов.
Хорошо, но что стоит за ростом цен на нефть? Понимание основ
Геополитические проблемы стоят за потенциалом роста в будущем. Один из них - конфликт между Россией и Украиной, который должен держать цену на природный газ волатильной, поскольку Россия сейчас является крупнейшим поставщиком энергоносителей в регионе (35% потребляемого в Европе газа поступает от россиян).
Кроме того, есть два отягчающих фактора: исторически низкий уровень запасов сырья на европейском континенте, который на 15 процентных пунктов ниже среднего показателя за последние десять лет, и два самых холодных зимних месяца в регионе. Есть опасения, что в ближайшие месяцы Европа столкнется с трудностями в поставке газа.
Источники в отрасли отмечают, что мировые запасы также низки, на уровне, недостаточном для того, чтобы сравниться с российскими объемами. Но сильное увеличение цены природного газа может привести к замене сырья на нефть. В прошлом был распространен обратный путь: из-за высоких цен на нефть потребители искали убежища в природном газе.
Также произошел теракт в ОАЭ, в результате которого взорвались топливные баки и погибли три человека. Страна является одним из крупнейших производителей нефти в мире, производя около 4 миллионов баррелей в день, и более серьезная проблема в регионе окажет еще большее давление на цену товара.
Кроме того, по мере того, как осложнения, связанные с вирусом Omicron, по-видимому, уменьшаются, во всем мире активизируется вакцинация против covid, что должно привести к восстановлению экономики, а это, в свою очередь, должно вызвать увеличение спроса на нефть. Маловероятно, что страны ОПЕК смогут обеспечить этот вновь открывающийся поток, а это может привести к росту цен.
В этом контексте вступает в действие закон спроса и предложения: сокращение предложения + увеличение спроса = возможный рост цен. Специалисты отмечают, что в данный момент нет смысла отказываться от нефти.
С начала года цена барреля нефти марки Brent уже выросла на 13% и торгуется на уровне около 88 долларов США, что является самой высокой ценой с 2014 года. По мнению аналитиков, не исключено, что цена черного золота достигнет 100 долларов.
__________________________________________________________________________________________
Читайте другие материалы, оставляйте свои комментарии, ставьте лайки, подписывайтесь и делитесь статьями.
