Кризис, как правило, приходит нежданно. Наступившее внезапное падение всегда сопровождается паникой инвесторов, которая ещё больше усиливает падение. В такой ситуации, нужно действовать только с «холодной головой» по заранее составленному плану действий.
👉🏻 Прежде всего хотим отметить, что надёжных способов для прогнозирования падения фондового рынка не существует, поэтому всегда нужно быть во всеоружии. Считается, что крупные кризисы, когда рынки падают на 50% и более случаются примерно один раз в 10 лет. При этом серьёзные коррекции рынков, с корректировкой индексов на 10-20% случаются гораздо чаще.
📌 Оставаться во всеоружии поможет правильная диверсификация портфеля – т.е. баланс разноплановых активов, независимых друг от друга. Чтобы создать этот баланс, компании в вашем портфеле должны относиться к разным видам бизнеса, к разным секторам. Благодаря правильной диверсификации вы сможете обеспечить себе относительное спокойствие в период падения отрасли или отдельной компании.
📌 Пока вы не продали упавшие в цене активы – реального убытка нет. Если активы куплены без «плеча», принудительное закрытие брокером ваших позиций невозможно. Если инвестор уверен в дальнейшем росте бумаг, поддаваться панике не стоит. Хотя и произошло временное снижение рыночной стоимости портфеля, активы в составе портфеля никак не изменились.
Кроме того, на старте инвестиций, снижение рыночной стоимости бумаг стоит воспринимать как прекрасную возможность приобрести активы по сниженной цене.
📌 Если всё же в составе портфеля есть позиции, открытые с использованием заёмных средств - сократите их. Не нужно ждать, когда позиции будут принудительно закрыты брокером, вероятнее всего, это произойдёт в самый неподходящий момент, по самой невыгодной цене. Долгое удерживание позиций с плечом тяжело переносить финансово и психологически.
Промедление в этом вопросе часто только усугубляет ситуацию: снижение рынка вызывает маржин-колл (margin call), который усиливает падение. Так как падение рынка обычно связано с повышенной волатильностью, брокеры вынуждены увеличивать требования к уровню финансового обеспечения открытых позиций. Повышения требований к финансовому обеспечению позиций приводит к новой волне маржин-колов, которые, в свою очередь, снова ускоряют падение. Такая схема – одна из причин того, что рынок растёт медленнее, чем падает.
📌 Не открывайте длинных позиций с «плечом», если считаете акции уже слишком дешёвыми. Для покупки вам нужны весомые основания, базирующиеся на фундаментальных показателях, на глубоком анализе. Одна из поговорок финансистов: «Купите дно и получите второе в подарок» 🙂 Будьте бдительны, как правило, падение рынка сопровождается несколькими сильными падениями вниз.
👉🏻 Уберечь свой портфель от рыночного обвала помогут следующие простые правила:
🔻 Долгосрочный горизонт инвестирования (7-10 лет и более);
🔻 Постепенное формирование портфеля, регулярная покупка выбранных активов;
🔻 Покупка активов только на имеющиеся деньги, без привлечения заёмных средств;
🔻 Хладнокровное принятие решений во время паники, когда инвесторы хаотично распродают активы;
🔻 Выбор для инвестирования только надёжные, проверенные и понятные вам финансовые инструменты;
🔻 Наличие подушки безопасности, чтобы падение на фондовом рынке никак не отразилось на исполнении финансовых обязательств в вашей жизни.
👉🏻 Легче перенести коррекции на фондовом рынке поможет правильно оценённое отношение к риску.
Мы понимаем, что риск – это обязательная и неотъемлемая часть инвестирования. Чем точнее вы оцените своё отношение и готовность к риску, тем точнее будут принятые решения в период кризиса и коррекции.
Заранее спросите себя – какую часть портфеля вы готовы потерять? На этот вопрос нужно ответить самому себе максимально честно.
‼️ Также заранее нужно уяснить общее правило – высокая доходность связана с высокими рисками. Чем дольше установленный срок инвестирования, тем более рискованные инструменты могут быть использованы. Чем ближе цель инвестирования – тем важнее становится задача сохранения капитала и тем более консервативные активы используются.
Желаем успехов в освоении риск-менеджмента! 🎯
#дарья калинина #инвестиции #обучение инвестированию #инвестиции для начинающих #риски инвестирования #риск менеджмент #форс-мажор #доход
Понравилась статья? Ставьте "Нравится" и подписывайтесь на канал!