Ключевая ставка ЦБ
Ключевая ставка ЦБ (ее еще называют ставкой рефинансирования) – один из самых важных показателей в экономике любой страны. Он влияет на огромное количество различных факторов:
· Ставки по банковским вкладам и депозитам
· Ставки по потребительским кредитам и ипотеке
· Уровень инфляции
· Доходность облигаций
· Приток денег на фондовый рынок
Как следствие, она влияет и на экономику страны в целом.
Что такое ключевая ставка простыми словами?
Ключевая ставка (КС) простыми словами это:
- минимальный процент, под который Центральный Банк России выдает кредиты коммерческим банкам;
- максимальный процент, по которому Центральный Банк России принимает от коммерческих банков средства на депозиты.
Не пугайтесь, сейчас я объясню, как это выглядит на примере:
Коммерческий банк, назовем его ПРОСТО-банк, берет у ЦБ кредит по ключевой ставке, добавляет свой процент и выдает его населению и организациям в виде собственных кредитов. А если у ПРОСТО-банка есть свободные средства, он может положить их на депозит в ЦБ и тоже получить доход. Все просто.
Восемь раз в год руководители ЦБ собираются в тесном кругу и решают, какой на ближайшее время будет ключевая ставка для страны – повысится, понизится или останется на прежнем уровне.
Эти заседания обычно запланированы задолго до их начала, но иногда могут случаться и внеплановые. Чаще всего это происходит, если ситуация в денежно-кредитной политике не совсем хорошая.
Можем вспомнить ситуацию 2014 года, когда курс рубля резко пошел вниз из-за событий на Украине. ЦБ начал оперативно контролировать ключевую ставку, поэтому несколько раз собирался на внеочередные собрания.
Предыдущее заседание ЦБ состоялось 10 сентября 2021, на нем было решено повысить ключевую ставку до 6,5%.
Как влияет на нас повышение ключевой ставки?
Как повлияет на нас, простых людей, это решение?
Фактически ключевая ставка определяет стоимость денег в стране, и ее повышение увеличивает стоимость кредитов, займов и ипотек для населения.
Занимать у банка становится дороже, и люди используют кредитные средства в меньших количествах, покупают меньше товаров. Это сказывается на экономике предприятий, которым нечего вкладывать в дальнейшее производство, и экономическое колесо начинает со скрипом замедляться.
Но есть и хорошие новости – вместе с повышением ключевой ставки повышается и ставка по вкладам и депозитам. И теперь вместо трат на покупки, люди идут в банк, чтобы положить часть денег на депозит и получить доход.
Для инвесторов повышение ключевой ставки говорит о привлекательности облигаций – рисков меньше, а доходность новых выпусков увеличивается. Однако при этом акции становятся менее интересны для инвестирования, так как кредитная нагрузка компаний растет и темпы развития снижаются .
Ключевые ставки других стран
Напоследок приведу примеры ключевых ставок других стран для сравнения:
ФРС США 0.25%
Банк Японии —0.1% (минус %)
Великобритания 0,1%
Дания 0,05%
Кстати, в одном из роликов рассмотрены принципы функционирования экономики и Вы можете более глубоко изучить тему ключевой ставки. Вот этот ролик https://zen.me/10qYGs
Нравится информация? Ставьте палец вверх и не забывайте подписываться на канал! 👍🏻
Всем профита! 💰
Другие публикации канала: