20 августа на сайте Банка России появилась информация об утверждении порядка тестирования неквалифицированных инвесторов перед сделками со сложными финансовыми инструментами.
Тестирование будет обязательным и станет таковым:
- с 01.10.21 тестирование станет обязательным,
- с 01.09.21 в случае приобретения облигаций со структурным доходом,
- с 01.04.22 по иностранным неспонсируемым ETF, которые станут доступны у нас.
Тестирование будет проводиться бесплатно. Каких-либо ограничений по пересдаче тестов пока не планируется вводить.
Тестирование состоит из двух частей: Самооценка и Знание.
Самооценка
Включает в себя 3 вопроса для установления уровня знаний инвестора. Тестируемый гражданин по итогам сможет понять собственный уровень и более трезво оценит ситуацию.
Знание
Включает в себя 4 вопроса по финансовым инструментам, их особенностям и рискам, которые входят в какую-либо из групп, отнесенных законодателем к высокорисковым:
1) маржинальные необеспеченные сделки;
2) производные финансовые инструменты;
3) договоры репо;
4) структурные облигации;
5) паи закрытых паевых инвестиционных фондов;
6) облигации российских эмитентов без кредитного рейтинга или с рейтингом ниже уровня, установленного Банком России;
7) облигации российских «дочек» иностранных эмитентов без кредитного рейтинга или с рейтингом ниже уровня, установленного Банком России;
8) облигации со структурным доходом, отвечающие установленным Банком России требованиям к уровню кредитного рейтинга;
9) акции, не включенные в котировальные списки;
10) иностранные акции, не входящие в индексы из утвержденного Банком России перечня;
11) иностранные ETF, включая спонсируемые ETF, доходность по которым определяется индексом, не входящим в установленный Банком России перечень.
У каждого брокера вы проходите тестирование 1 раз, однако в случае, если до 01.10.21 вы совершили хотя бы одну сделку, схожую с той которая подпадает под указанные ограничения, а также если вы совершили такие сделки до 01.01.2020, то для вас возможна покупка сложного финансового инструмента. Законодатель посчитал, что в такой ситуации вы уже обладаете должным опытом и способны принимать взвешенные решения и осознаете риски.
Руководитель Службы по защите прав потребителей и обеспечению доступности финансовых услуг Банка России Михаил Мамут сообщил следующее:
«У одного брокера тестирование придется пройти один раз при совершении первой сделки с конкретным классом финансовых инструментов, если иное не предусмотрено договором.
В первый раз стоит потратить на это полчаса, чтобы потом не испытывать разочарования от результатов инвестирования и возможных финансовых потерь. Если инвестор не прошел тест, то для него это повод задуматься, стоит ли приобретать инструмент, риски которого ему пока непонятны, или лучше сначала получить необходимые знания и опыт с более простыми финансовыми продуктами. При этом у клиента даже с отрицательным результатом тестирования, безусловно, остается возможность воспользоваться „правом на последнее слово“. Оно позволяет купить любой инструмент, но под специальное уведомление о принятии на себя рисков и их последствий и на сумму не более 100 тыс. рублей за одну сделку (или же не больше стоимости одного лота ценных бумаг или одной ценной бумаги, если она превышает 100 тыс. рублей).
Этот механизм поможет начинающему инвестору ограничить сумму возможных потерь, возникающих из-за непонимания рисков.
#центробанк #банки #цб рф #инвестирование в акции #обучение инвестированию #инвестиции для начинающих #акции компаний #etf #инвестиции #финансовая грамотность