Всем привет! Сегодня поговорим о перспективах роста/падения рынка криптовалют, обратимся к техническому анализу и слегка разберём фундаментальные данные.
Начнём с технического анализа: рассмотрим некоторые индикаторы, а также возможные модели поведения главной криптовалюты.
Индикатор Hash Ribbons
Основная идея индикатора Hash Ribbons-ответ на вопрос :
Рентабелен ли майнинг сейчас?
И, в те моменты, когда ответ становится отрицательным, а майнинг становится безубыточным или вовсе убыточным для ферм, формируется сигнал на покупку. Логика проста: после большой коррекции майнеры вынуждены продавать часть активов для продолжения деятельности.
Что примечательно, ранее индикатор ни разу не ошибался в определении начала бычьего цикла.
Тем не менее, рынок криптовалют ещё ни разу не сталкивался с кризисами как тот, что был в 20 году, и глобальным падением хешрейта, поэтому этот цикл может стать особенным.
Модель финансового пузыря
Рассмотрим одну из моделей, которая в обобщенном виде определяет движение цены Биткоина в рамках одного цикла.
Исходя из этой модели, Bitcoin сейчас находится в медвежьей ловушке, так как институциональные инвесторы во всю присоединяются к криптовалютному рынку. Чего стоит только недавняя новость, где Wells Fargo (один из крупнейших банков Америки) объявил о создании инвестиционного фонда, который даст косвенный доступ к BTC. Это очень серьезные новости!
Я тоже человек и могу ошибаться. Бытует и противоположное моему мнение, и некоторые люди считают, что рынок находится в бычьей ловушке, и скоро нас ждет обновление минимумов. Что-ж, пусть нас рассудит время!
Модель S2F
Ну и последний на сегодня технический инструмент анализа-модель Stock to Flow. Модель S2F основана на соотношении рыночного предложения актива к его годовому приросту. Основная суть заключается в теории, что чем актив дефицитнее, тем он ценнее.
Эта модель предсказывает движение цены на годы вперёд, а вот насколько она точна, мы узнаем совсем скоро. Стоит лишь упомянуть, что ранее она отрабатывала очень хорошо.
И здесь, наверно, стоило бы закончить статью, весело намекнуть на безоткатный рост и попрощаться... Однако, какими бы сильными не были технические показатели главной криптовалюты, есть ряд фундаментальных проблем, которые могут сильно помешать росту.
Регуляторы и власть
Одна из таких проблем-недавние дискуссии в SEC по принятию закона о налогообложение криптовалют, и эта новость, конечно, не несёт позитивной окраски. Проект уже продвинули на второе слушание, которое состоится в сентябре. Новый закон предполагает, что налогами будут облагаться не только крупные биржи, но и создатели децентрализацованных приложений. Конечно, если проект дойдёт в таком виде до самого конца, больно будет всем: и тем, кто холдит BTC, и ребятам, которые пытаются поймать иксы на проектах вроде shit_moon_shiba_coin.
Кстати напишите в комментариях, было бы вам интересно почитать о так называемых shitcoin'ах, или о каких-либо топовых альткоинах. Готов даже сделать обзоры на конкретные монеты)
Помимо комиссии по ценным бумагам и биржам, масла в огонь подливают уже и регуляторы Китая, которые полгода назад частично запретили деятельность майнинг ферм на территории страны, что привело к огромному падению хешрейта.
Хешрейт уже достиг локального минимума, однако для его восстановление потребуется, по моим подсчетам, не меньше 6-9 месяцев, что может негативно отразиться на росте цены главной криптовалюты.
Подводя итоги, можно сказать что 2022 год будет довольно важным в плане принятия Bitcoin'a на мировом уровне. Власти пытаются взять под контроль эту сферу, и если криптовалюты будут хотя-бы частично регулироваться государствами, то это приведёт большое количество институциональных и розничных инвесторов на биржи. Среднесрочный негатив совсем скоро сменится на краткосрочный позитив, не упустите!)
Задавайте интересующие вас вопросы в комментариях, постараюсь всем ответить.
До скорой встречи!