Вслед за "Сбербанком" рассмотрю ещё одну "голубую фишку" российских ценных бумаг. "Наше" достояние давно уже просится в обзор.
В крупном масштабе
Глядя на график с большой высоты, можно сказать, что это, без сомнения, сильная бумага, она в прошлом хорошо росла, а потом, во время кризиса 2008 года, обрушилась и вошла в клинч. В октябре 2008 года Газпром достиг дна и показались признаки разворота тренда вверх (клайматик на рисунке), но можно заметить, что задёрг вверх 2009-11 гг. - это был фальстарт. Газик залез в узкий боковик и надолго потерял свою былую волатильность. А докризисные уровни не были достигнуты бумагой до сих пор. Теперь нужно увидеть формы.
Тренда в активе, по сути, нет. Есть два боковика. После выхода из малого в большой, малый стал обширной зоной поддержки для цены.
Обратите внимание, как цена делала перехай в крайний раз (в ноябре 2019 г.). Свечная конструкция шипование + сильный медвежий бар, подавляющий покупки, снова показывается здесь. Эта конструкция не раз и не два уже встречалась нам на других активах как хороший признак разворота.
Вывод по крупному масштабу
Цена в большом боковике, у верхней границы. Пошла на ускорение вверх возле уровня продавца. Следует ожидать продажи.
Приблизительные границы бокового рынка 281,5 вверху, 152 по низу.
Близится образование третьей точки боковика. Если это кому то о чём то скажет.
Возможно, я как нибудь сделаю теоретическую статью о практической механике образования боковиков. Эту форму нужно изучать особенно старательно, т. к. рынок флетирует 75-80% всего времени на всех таймах. Я заметил, что мои теоретические статьи, написание которых лично мне интересно, потому что, систематизируя свои знания таким образом, я сам яснее начинаю видеть рынок, но это безразлично абсолютному большинству читателей. А рынок что, он то вверх, то вниз, обязательно куда нибудь, да пойдёт. Во всяком случае, в правую сторону, это точно. Если пришли на биржу не поиграться, а превратить её в источник заработка, надо, в первую очередь, прокачивать инструментарий. А отдельно взятый прогноз может быть даже не верным, и это нормально. Но у успешного трейдера неудачи не убивают депо. В добавление к глобальному вИдению по прогнозу, у вас существует рабочая торговая система, которая отвечает на вопрос ЧТО ДЕЛАТЬ в каждый отдельный момент времени. Это не задача человека, делающего среднесрочный или долгосрочный обзор актива. Это ваша задача, взять на себя ответственность и продумать, как можно использовать полученную инфу, с чем вы согласны, а с чем нет. И сформулировать свою обоснованную точку зрения.
Лирическое отступление закончено.
Недельный график
Тут у нас тоже боковик с манипуляцией у нижней границы, в зоне многолетней старой поддержки, хорошая, крепкая поддержка для движения наверх. Цена резко вырвалась к верхнему краю, область сопротивления зелёный прямоугольник, она сильная, но цена уже почти прошила её насквозь. Учитывая перелой в этом боковике, ещё неделю назад я бы ожидал отхода вниз после теста середины зоны сопротивления. Но покупатель упорно карабкается и уже практически отменил эту зону сопротивления. Но отменил ещё не значит преодолел.
Выводы по неделькам
Всё ещё есть возможность пойти на разворот вниз без перехая. Я бы оценил её в 20%. Но даже если обновится абсолютный максимум ноября 2019 г., цена не должна, по моему мнению, уйти выше отметки 281 в пределе.
Уровень долгосрочного максимума на отметке 272,68, в любом случае, решающий. На него следует ориентироваться, планируя продажи актива. На этот уровень будут смотреть все.
Цели у продавца две. Цель №1 - уровень пробоя вверх 208,15. Там, при удачных шортах сверху, часть или даже вся позиция должны быть покрыты. Затем, наиболее вероятно, мы пойдём в направлении второй цели, уровень манипуляции лоем на 158,17.
Вторая цель пока не очевидна, т. к. бумага снизу демонстрирует силу, все поддержки очень крепкие. И беря шорты, не стоит ими увлекаться.
В любом случае, ниже обозначенной цели по новому боковику актив в долгосрочной перспективе не пойдёт. Скорее, он будет демонстрировать желание отскочить вверх ДО цели №2.
Дневной график постить не буду. Я вижу на нём ускорение ралли вверх 18 мая, и для меня это ещё один признак скорого разворота.
Циклический анализ
Циклические компоненты проявляются не стабильно. График даёт 4 циклических старших минимума, последний из которых был пройден в октябре. Средний подсчёт = 48 месяцев, то есть, цикл-четырёхлетка. Это выбивается из ряда номинальных величин по теории Хёрста. Подсчитал более младшие циклы (обозначены красным цветом). Получается, в каждом старшем есть по 4 подцикла, средний показатель их - 11 месяцев. Это так же не характерная циклическая картина.
Из этих подсчётов видно, что старший цикл ещё только начал свой подъём, а
годичный цикл находится вблизи верхнего пика
но на образование минимума ему осталось всего около 4-х месяцев, то есть, к октябрю надо ждать новый минимум и новый подъём.
Сумеет ли цена за такой промежуток времени прийти к Цели №2 ? По моему мнению, это маловероятно. К Цели №1 успеет, ниже очень сомнительно.
Общий вывод
Следует готовиться к развороту на коррекцию. Вряд ли она будет очень продолжительной и сильной. Попадание в цель 208,15 и немного ниже - очень вероятный сценарий для цены, менее вероятно, но возможно, движение в сторону цели №2 - 158,17. И это абсолютный уровень снижения, ниже не жду. Вряд ли даже на долгосрочную перспективу. Выводы по циклам, в общем, подтверждают прогноз. После коррекции надо быть в готовности подхватить актив внизу.
Всем спасибо за внимание. Возможно, кого то заинтересуют другие мои прогнозы по рынку.
Доллар-руль: обманутые надежды покупателей.
Не прощаюсь.
