Глобальная нехватка чипов нарушила производство всего, от автомобилей и стиральных машин до смартфонов и игрушек, как раз в то время, когда промышленность изо всех сил пытается оправиться от пандемического спада. Проблемы с цепочками поставок могут начать ослабевать к следующему году, но производители полупроводников будут чувствовать геополитическую рябь гораздо дольше, говорят эксперты. И дисбаланс создает новых победителей, некоторых проигравших и добавляет циклический риск.
Нехватка чипов вызвала призывы на Капитолийском холме оживить отечественное производство полупроводников с двухпартийной поддержкой в размере 50 миллиардов долларов федеральной помощи отрасли.
Во время виртуальной выставки Computex 31 мая Intel (INTC) Главный исполнительный директор Пэт Гелсингер заявил, что глобальный дефицит полупроводников может продолжится "пару лет", пока проблема полностью не решится.
По словам Гелсингера, "цикл взрывного роста полупроводников" создал огромную нагрузку на цепочки поставок, начиная от автомобилей и заканчивая персональными компьютерами. "Но в то время как промышленность предприняла шаги для устранения краткосрочных ограничений, экосистеме все еще может потребоваться несколько лет, чтобы решить проблему нехватки литейных мощностей, субстратов и компонентов."
Производители Полупроводников: Влияние На Автопроизводителей
Нехватка чипов была главной темой в течение сезона корпоративных доходов в первом квартале. Инвесторы в акции полупроводниковых компаний обратили пристальное внимание на комментарий.
СЕО Tesla (TSLA) Илон Маск назвал нехватку чипов "огромной проблемой" во время телефонной конференции производителя электромобилей в 1 квартале с аналитиками. Акции Tesla резко просели после отчета.
Генеральный директор Ford (F) Джим Фарли сказал, что нехватка полупроводников и влияние на производство автомобилей "ухудшатся, прежде чем станет лучше." Он предсказал, что второй квартал станет самым низким за год. Акции Ford упали на 9% после оглашения отчетности.
"Глобальный дефицит полупроводников сократил наш запланированный объем в первом квартале примерно на 17%, или на 200 000 единиц", - сказал Фарли. "Теперь мы ожидаем, что потеряем около 50% нашего запланированного производства во втором квартале."
Финансовый директор General Motors (GM) Пол Джейкобсон сказал, что GM также ожидает, что крупнейшие сбои в производстве из-за нехватки чипов произойдут в конце июня.
Многим автопроизводителям пришлось закрыть заводы из - за нехватки чипов. Современные автомобили используют полупроводники во всем, от антиблокировочных тормозов и подушек безопасности до дисплеев в приборной панели.
Акции Полупроводников Пострадали От Заморозков В Техасе
Помимо автопроизводителей, компании, сославшиеся на негативное влияние нехватки компонентов в первом квартале, включили производителей ПК Apple (AAPL), Dell Technologies (DELL) и HP (HPQ).
Среди других пострадавших были производители игровых консолей Nintendo (NTDOY) и Sony (SNE), поставщик корпоративных гарнитур Poly (POLY) и производитель роботизированных пылесосов Roomba iRobot (IRBT), и это лишь некоторые из них.
Нехватка микросхем в основном связана с полупроводниками, изготовленными с использованием более старых технологических процессов. К ним относятся основные компоненты, такие как микросхемы управления питанием, контроллеры дисплея, микропроцессоры и аналоговые микросхемы.
Производители этих чипов получили беспрецедентное количество заказов после того, как экономика восстановилась быстрее, чем ожидалось, после сбоев из-за пандемии Covid-19. Ситуация еще более усугубилась из-за ледяного шторма в Техасе в феврале, который привел к закрытию трех заводов по производству чипов, и пожару в апреле на фабрике электроники Renesas.
Японская компания Renesas является одним из крупнейших поставщиков автомобильных чипов. Среди полупроводниковых акций другие ведущие поставщики автомобильных чипов включают немецкие Infineon, NXP Semiconductors (NXPI), ON Semiconductor (ON), STMicroelectronics (STM) и Texas Instruments (TXN).
Нехватка Недорогих Чипов
В дефиците находятся в основном чипы, изготовленные на 28-нанометровых и более крупных технологических узлах. Размеры транзисторов на чипах измеряются в нанометрах, что составляет одну миллиардную часть метра. В современных чипах, таких как центральные процессоры и графические процессоры, используются линии, разделенные всего 5 нанометрами.
"Пару лет назад никто даже не говорил об этих старых узлах",- сказал Бхарат Капур, ведущий партнер Americas в высокотехнологичной практике консалтинговой фирмы по глобальной стратегии и управлению Kearney. "Все говорили о передовых 7 нанометрах, 5 нанометрах, 3 нанометрах и т. Д. Но повестка изменилась."
Даже новейшие гаджеты, такие как смартфоны 5G, нуждаются в чипах, изготовленных с использованием более старых технологий. Но расширение производственных мощностей затруднено, когда оборудование часто старше 10 лет.
"Честно говоря, большая часть оборудования просто больше не производится", - сказал Роберт Мэйр, президент консалтинговой фирмы Semiconductor Advisors. По словам Мэйра, многие компании в США и Европе продали свое старое оборудование для чипирования предприятиям в Китае.
Эрозия Производства В США
Для отрасли и ее клиентов ближайшей проблемой является нехватка вспомогательных чипов. Тем временем американские политики сосредоточились на привлечении отечественного производства передовых полупроводников- сегмента, в котором ситуация с дефицитом гораздо менее выражена. В этом сегменте американская индустрия чипов потеряла свое лидерство в производстве, уступив литейным заводам Samsung в Южной Корее и Taiwan Semiconductor Manufacturing Co. (TSM), известной как TSMC.
В целом, по данным Ассоциации полупроводниковой промышленности, доля США в мировом производстве полупроводников сократилась с 37% в 1990 году до 12% сегодня. Около 75% мировых мощностей по производству чипов в настоящее время сосредоточено в Восточной Азии.
Американские законодатели назвали потерю опыта производства полупроводников в Азии проблемой национальной безопасности. Они не хотят, чтобы американские оборонные подрядчики зависели от полупроводников иностранного производства. Также вызывает беспокойство тот факт, что чипы для искусственного интеллекта и суперкомпьютеров, разработанных американскими фирмами Advanced Micro Devices (AMD) и Nvidia (NVDA), производятся TSMC на Тайване.
"Это в значительной степени вопрос национальной безопасности", - сказал Мейр. "Все современные системы обороны и разведки основаны на полупроводниках — от ракет до спутников, GPS, сбора разведданных и распознавания лиц."
Закон CHIPS Америки
Потеря мастерства в производстве полупроводников является "экзистенциальной угрозой для США", - сказал Мейр. "Мы упустили эту возможность. Apple, Qualcomm (QCOM), Nvidia, AMD- все они зависят от страны, которая находится в нескольких минутах езды на лодке от Китая. Таким образом, экономика резко остановилась бы, если бы сейчас возникла проблема с Тайванем."
Самая большая проблема заключается в том, что Китай пытается установить контроль над тем, что он считает беглой провинцией.
Закон под названием CHIPS (Creating Helpful Incentives to Produce Semiconductors) (Создание полезных стимулов для производства полупроводников) в Америке был принят в январе в рамках ежегодного законопроекта об обороне США. Он санкционировал федеральные инвестиции в отечественное производство чипов и исследования. Но он не включал в себя финансирование этих положений.
Продолжение и окончание на https://www.ezhednevnik-investora.com/post/производители-полупроводников-сталкиваются-с-нехваткой-чипов-правительство-сша-планирует-инвестиции
