Всем финансовой свободы! Вы на канале Smart Investing!
Одним из главных принципов инвестирования является ребалансировка инвестиционного портфеля.
Ребалансировка портфеля — это восстановление процентного соотношения между активами в портфеле после изменения их цен.
Информация из открытых источников
Многие инвесторы, раз в полгода, а некоторые даже чаще, производят ребалансировку портфеля. продают выросшие активы, и покупают просевшие. Тем самым восстанавливая процентное соотношение активов.
Например, вы являетесь держателем консервативного портфеля с соотношением 40/60. 40% облигаций, и 60% акций.
И через некоторое время вы замечаете, что соотношение изменилось.
Обычно, примерный инвестор кидается лихорадочно производить ребалансировку портфеля.
Я же, предпочитаю, делать ребалансировку как можно реже, или же вообще не делать, так как считаю это дело бесполезным для долгосрочного инвестора. Тем более, свой портфель считаю агрессивно-консервативным, так как не вижу смысла держать облигации, а держу только акции отдельных компаний, и ETF фонды. Кстати, мой открытый эксперимент #etf портфель на 50 000₽ можете наблюдать здесь, где я выделил в отдельном приложении учета (может быть, когда нибудь, заведу отдельный брокерский счет для эксперимента) свои фонды, и наблюдаю за их ростом и падением.
Итак, мои причины не делать ребалансировку
Возможность упустить еще больший рост
Я не продаю выросший актив, по причине того, что он может вырасти еще больше. Но это не единственная причина, все акции в моем портфеле дивидендные. И продавать их я не намерен, так как потеряю пассивный доход в виде дивидендов. Надеюсь, тут ясно, почему я не продаю эти активы?
Я скорее продам просевший в цене ПИФ, чтоб докупить дивидендных акций в период общей коррекции, или же в период дивидендного гэпа.
Кстати, в книге Уильяма Бернстайна "Манифест инвестора" так же есть упоминание о том, что глупо продавать то, что может показать рост, ради того, что может упасть еще больше.
Дополнительные комиссии брокера
Ну вот допустим, продали вы выросшие акции, и тут же брокер забрал свой процент. Но это еще не все, затем государство тоже возьмет свои 13% в виде налога на прирост стоимости активов.
Так что, вы только потеряете, особенно, если занимаетесь такой ребалансировкой часто.
Дивиденды, это главное!
Ну и в конце концов, вам же приходят дивиденды! Конечно же, если вы не занимаетесь бесполезным трейдингом. Вот на эти дивиденды, если не планируете их выводить, лучше всего и докупать просевшие активы, чтоб привести портфель в норму.
Резюме
Вот именно по этой причинам, я не занимаюсь ребалансировкой портфеля. Не хочется упускать рост, но это не главное, в дивидендном портфеле, не хочется платить лишние комиссии, вы и так их заплатите, так зачем же платить больше?
Я тут, конечно, многое написал, что является моим личным мнением, и приглашаю вас в комментарии, чтоб узнать ваше мнение по этому вопросу!
Понравилась статья, ставьте лайки и подписывайтесь на канал, делитесь в социальных сетях!
