Современному инвестору доступно множество методов для анализа и исследования рынка. Компания утвердила новую дивидендную политику - через 5 минут новость прочли сотни людей. Компания плохо отчиталась по результатам прошлого года - от инвесторов и это не скрыть, медвежий тренд не заставит себя долго ждать. Новостной фонд, особенно в Америке очень сильно влияет на котировки и многие трейдеры пользуются этим. Но есть и другой способ для прогнозирования поведения рынка в дальнейшем- технический анализ. А одним из его наглядных и довольно понятных инструментов являются уровни поддержки и сопротивления.
Что такое уровень поддержки
Существует 2 основных уровня: уровень поддержки и сопротивления. Первый уровень начинает работать, когда цена приближается к нему сверху вниз. Уровень начинает поддерживать цену, чтобы она не провалилась вниз. Второй уровень - уровень сопротивления начинает работать, когда цена приближается к нему снизу вверх. Он оказывает сопротивление на цену.
По сути уровень - это граница, на котором цена с большой вероятностью может изменить направление движения. Но есть и другой вариант развития событий - пробой уровня. Если цена пробила последний уровень - существует большая вероятность, что она уже не остановится, а уйдет далеко вверх или вниз.
Как определить уровень поддержки
Существует масса способов определения уровней поддержки и сопротивления. Какой из них лучше - сложно сказать. Один из самых простых способов - определение уровней по экстремумам. Для этого берутся точки разворота графика - экстремумы (минимум 2) и через них проводится линия. Линия, проведенная через максимумы - это уровень сопротивления, через минимумы - линия поддержки.
Уровень открытия/закрытия торгового дня может также выступать в качестве уровня поддержки или сопротивления. Особенно хорошо этот уровень работает, если во время открытия торгового дня произошел большой скачок в цене. Безусловно, это не самый долгосрочный уровень, иногда он держится всего полдня, но и этого многим хватает.
Уровни Фибоначчи
Последовательность Фибоначчи известна многим еще со школьной скамьи: 0 1 1 2 3 5 8 13 21 ... Последовательность хороша тем, что отношение члена ряда к его предыдущему числу стремится к "Золотому сечению", магическому числу 1.618. Так вот, если взять большой тренд и рассчитать уровни Фибоначчи между максимумом и минимумом, но многие из них будут уровнями поддержки и сопротивления. Не буду рассказывать как это сделать, не думаю, что кто-то захочет ручками считать уровни.
В торговых терминалах обычно есть встроенный функционал для построения уровней Фибоначчи. По крайней мере в QUIK и Альфа-директ 4.0 он есть. В терминале растягиваешь линию и получаешь 3 линии. Если посмотреть на график ниже, то линии 61.8 и 38.20 стали уровнями поддержки и сопротивления, соответственно.
А для тех, кто сомневается в том, как тянуть линию, могу посоветовать открыть сайт https://ru.investing.com. Для каждой акции у них есть "Технические индикаторы", в том числе Фибоначчи. Открываем тот же Аэрофлот и смотрим.
Уровни поддержи и сопротивления - это элементы технического анализа которые очень просто применять на практике. Это наглядный инструмент, не надо глазами искать какой-то перевернутый молот или флаг. Линии Фибоначчи - это достаточно ходовой технический индикатор. Он прост и нагляден.
