Основная цель диверсификации - не максимизировать доходность инвестиций, а избежать резких или экстремальных потерь.
- Диверсификация - это инвестиционная стратегия, которая означает владение набором инвестиций внутри классов активов и между ними.
- Задача диверсификации - снизить подверженность портфеля риску и волатильности.
- Поскольку она направлена на сглаживание колебаний инвестиций, диверсификация минимизирует потери, но также ограничивает прибыль.
Если вы знакомы с пословицей « Не кладите все яйца в одну корзину», вы имеете базовое представление о диверсификации инвестирования.
Диверсификация - это разделение ваших денег на несколько вложений и несколько видов вложений. Идея состоит в том, что ваш портфель будет защищен, если один конкретный актив или группа активов начнут терять в цене.
Например, если вы вложите все свои деньги в одну акцию, все ваши инвестиции могут быть уничтожены в случае банкротства этой компании. Или (менее ужасный сценарий) не смогут значительно вырасти, если для этой фирмы или ее отрасли наступят тяжелые времена. Однако, инвестируя в 20 акций, вы распределяете свой риск. Даже если пять акций упадут, вы все равно сможете заработать в целом деньги, если остальные 15 вырастут в цене.
Диверсификация не может полностью устранить риск - когда дело доходит до инвестирования, почти ничто не является безопасным на 100%. Но это может значительно снизить вашу подверженность риску. Разные инвестиции подвержены разному влиянию и разной степени волатильности (колебания цен). В хорошо диверсифицированном портфеле они уравновешивают друг друга, сохраняя ваши финансы и их рост на стабильном уровне.
Диверсификация по классам активов
Анализировать акции можно разными способами. Когда дело доходит до диверсификации, один из наиболее распространенных способов - рассматривать их по секторам, то есть отрасли, к которой они принадлежат.
Например, инвестирование только в акции Facebook, Google, Apple и Microsoft было бы далеко не идеальным, поскольку все эти компании являются частью IT сектора, и поэтому на них влияют одни и те же факторы, они имеют одинаковые сильные и слабые стороны. Инвестирование в акции других секторов, таких как Энергетика, Промышленность или Финансы, может помочь вам построить более всесторонний портфель, поскольку они будут обладать разными характеристиками и могут по-разному реагировать на разные экономические условия.
Недостатки диверсификации
Диверсификация во многих отношениях проста. Но, конечно, всегда есть недостатки. Вот два, о которых следует помнить:
1. Диверсификация по своей природе ограничивает вашу прибыль до «средних» значений. Вы делаете ставку на множество компаний / типов инвестиций с целью, чтобы у вас было больше победителей, чем проигравших. Но аутсайдеры будут давить на звезды. Таким образом, хотя для диверсифицированных портфелей должно быть меньше серьезных спадов, чем для агрессивных (менее диверсифицированных) портфелей, они также с меньшей вероятностью увидят экстремальные максимумы.
2. Диверсификация может быть дорогостоящей и трудоемкой . Чтобы исследовать десятки или сотни акций и облигаций, может потребоваться много усилий. Кроме того, покупка различных инвестиций может быть дорогостоящей, особенно для индивидуального инвестора.
Вторая причина - почему паевые фонды (ETF) стали популярными среди индивидуальных инвесторов. Покупка ценных бумаг в этих корзинах поможет вам мгновенно диверсифицироваться - не только внутри классов активов, но и между ними.
И инвесторы могут даже диверсифицировать свои фонды в фонды с различным уровнем риска.
Например, ниже представлены три популярных типа ETF фонда:
- Фонды роста: к ним относятся, например, фонд на акцию перспективной отрасли, которая, как ожидается, будет приносить прибыль выше среднего.
Например, недавно появился фонд от Тинькофф на перспективный сектор в 2021 году, инвестирующий в фармацевтические и биотехнологические компании: Тинькофф NASDAQ Biotech (TBIO) - Фонды дохода: инвестирование в основном в акции, приносящие дивиденды, тут Вы сосредотачивайтесь на долгосрочном доходе, а не на краткосрочном приросте капитала.
Например, недавно появился новый фонд на дивидендные акции РФ от Доход: DIVD - БПИФ ДОХОДЪ Индекс дивидендных акций РФ. - Валютные фонды: отличный вариант, например, для парковки долларов на краткосрочную перспективу или же на рост в долгосрок.
- Фонды на облигации РФ или Америки: доходность от этих фондов минимальная, однако, данный фонд подходит для консервативных инвесторов, у которых минимальная терпимость к риску или для диверсификации портфеля.
Финансовый вывод
Диверсификация - это простая концепция, даже если способов ее достижения много. И это плавная вещь. Диверсификация вашего портфеля - это не действие по принципу «установил и забыл». По мере того, как ваши цели меняются или вы взрослеете, вполне вероятно, что вам придется изменить распределение активов.
Вот еще три совета по диверсификации вашего портфеля:
- Внимательно следите за своими инвестиционными расходами : расходы на фонд, торговые комиссии могут сократить вашу общую прибыль. Старайтесь избегать инструментов с дорогостоящей комиссией.
- Регулярно проводите переоценку : поскольку определенные активы в вашем портфеле демонстрируют более высокую (или неэффективную) эффективность, вес вашего портфеля может отклоняться от целевого распределения. Ребалансируя свой портфель один или два раза в год, вы убедитесь, что распределение ваших активов всегда соответствует вашей терпимости к риску.
Имейте в виду, что основная цель диверсификации - не максимизация прибыли. Ее основная цель - ограничить влияние волатильности на портфель. Другими словами, диверсификация - это защитный ход. Но это то, что должен делать каждый инвестор, по крайней мере, в некоторой степени.
