Сегодня мы сделаем обзор лучших акций из 2-го и 3-го эшелона, капитализация которых не превышает 200 млрд руб.
Данные компании более рискованные и обладают меньшей ликвидностью по сравнению с голубыми фишками, но у таких компаний значительно выше потенциал роста.
📌Институт стволовых клеток человека (ИСКЧ)
Цена – 62,38 руб.
Это биотехнологический холдинг. Сфера его крайне широка – от днк-тестов и банка стволовых клеток до генной инженерии. Однако, большая часть компаний данного холдинга находится в стадии стартапов.
Компания имеет значительный потенциал для экспансии бизнеса. Однако, важно отметить, что хоть и деятельность компании может быть интересна, но в долгосрочной перспективе инвесторам следует внимательно следить за событиями, так как акции не обладают достаточной ликвидностью.
Если не появятся подтверждения, что планы компании успешно реализуются, акции ИСКЧ могут резко обвалиться (как это часто происходит с биотехами).
📌Трубная металлургическая компания (ТМК)
Цена – 81,54 руб.
Это крупнейший российский производитель труб. Входит в тройку лидеров мирового трубного бизнеса.
Компания объединяет производственные предприятия, расположенные в России, США Румынии и Казахстане.
Крупнейшими покупателями продукции являются российские компании (Газпром, Роснефть, Лукойл, Сургутнефтегаз и другие).
Финансовые показатели компании заметно выросли в 2021 году, после приобретения своего главного конкурента – ЧТПЗ.
Основным драйвером роста акций может стать старт строительства новых газо- и нефтепроводов.
📌Белуга
Цена – 2743 руб.
Это один из лидеров по производству спиртных напитков не только в России, но и в мире.
Компания владеет 5 заводами и 1 винодельней по производству спиртных напитков. Также, у нее есть собственные виноградники.
У компании широкий портфель алкогольных брендов и грандиозные планы по увеличению операционных и финансовых показателей в ближайшие 3-4 года.
В отчете за 9мес2022 Белуга продемонстрировала отличную маржинальность бизнеса. У компании увеличилось число магазинов (1256 штук +50% г/г). Компания продолжает развивать розничную сеть и открывать новые магазины. Белуга делает ставку на расширение сети магазинов ВинЛаб.
Также, совет директоров рекомендовал выплатить дивиденды за 9мес2022 в размере 75 руб. Компания продолжает держать слово – помимо ставки на развитие, часть прибыли возвращает своим акционерам.
📌Инарктика (РусАква)
Цена – 622 руб.
Является лидером по производству лосося и форели в России. Компания владеет правами на участке для выращивания лососей и форели в Баренцевом море и в озерах респ. Карелия.
Компания стремится заполнить своей продукцией освободившуюся часть внутреннего рынка после ухода иностранного импорта. Инарктика уже занимает лидирующее положение на рынке красной рыбы в России.
Руководство заявило о подтверждении планов и прогнозных показателей до 2025 года. Цель к 2025 году выйти на показатель 50 000 т. продукции в год.
В последнее время цены на лосось значительно выросли, что, при увеличивающихся объемах вылова, должно обеспечить высокие финансовые результаты компании.
И в качестве подтверждения своих прогнозов и реализации долгосрочной цели по созданию вертикально интегрированного предприятия, Инарктика выкупила у Калужской области 2 рыбоводных предприятия, занимающихся выращиванием мальков.
Таким образом, компания минимизирует риск отмены поставок мальков из недружественных стран.
На данный момент, компания выплачивает низкие дивиденды, так как нужны деньги на развитие и захват рынка. Но в перспективе этот эмитент может стать уникальным на российском фондовом рынке за счет своего стратегического положения и роста финансовых и операционных показателей.
📌Positive Technologies
Цена – 1247,8 руб.
Компания занимается разработкой решений в области кибербезопасности.
Группа Позитив уверенно лидирует на российском рынке кибербезопасности, и она способна демонстрировать опережающие темпы роста.
Поначалу была некая настороженность к компании из-за ее избыточной медийности, но своими результатами она доказала свою состоятельность.
Компания развивается в соответствии с ранее поставленными темпами роста и стремится к поставленным целям.
Текущая ситуация в стране явно на руку Positive Technologies. Кибербезопасность востребована на внутреннем рынке, а конкуренция сейчас невысока.
Исходя из отчета за 3кв2022, можно сказать, что компания показывает образцовый рост. База новых клиентов и финансовые показатели увеличиваются. Компания проводит активную работу по захвату внутреннего опустевшего рынка.
Учитывая прогнозы, можно предположить что 4кв2022 тоже будет успешным, а уже в 2023 году цифры будут растущие, но менее бурными.
Не забываем, что акции Позитив сейчас очень дорогие по оценке. Но пока компания бурно растет, будут расти и ее акции.
📌Черкизово
Цена – 2655 руб.
Это производитель мяса со стабильным потребительским спросом на внутреннем рынке. Является лидером мясного производства в России и имеет хорошо диверсифицированный бизнес.
Исходя из крайнего отчета можно сказать, что Черкизово демонстрируют рост объема продаж и финансовых показателей. Компания заявила о планах сохранить объемы производства продукции не ниже предыдущих нескольких лет.
Но в будущем стоит внимательно следить за динамикой уровня долга и дисциплиной компании по его обслуживанию.
Также, акционеры Черкизово приняли решение о выплате дивидендов по результатам 2021 года в размере 148,05 руб на акцию (доходность – 5,5%).
📌Дальневосточное морское пароходство (ДВМП)
Цена – 33,94 руб.
Это одна из крупнейших судоходных компаний в России. Является крупнейшей частной транспортно-логистической компанией России. Помимо судоходства, занимается железнодорожными и автомобильными грузоперевозками.
Инвестиции в акции ДВМП – это ставка на развитие торговли с азиатским регионом.
На данный момент компания продолжает получать выгоду от перехода российской экономики на восток. ДВМП наращивает объемы перевозок и открывает новые направления логистического взаимодействия.
В текущей ситуации бизнес компании чувствует себя хорошо. Но есть проблема – крупный акционер компании был недавно осужден к большому тюремному сроку с изъятием имущества (в том числе и акций ДВМП) в доход государства.
А также, Генеральная прокуратура подала иск и к другим крупным акционерам компании. Главная цель иска – обращение в доход государства акций компании.
ДВМП не является ответчиком по данному иску. Но, если иск генпрокуратуры будет удовлетворен, то в конечном итоге, государство может получить контроль над компанией в виде пакета акций с долей более 50%.
В общем, с бизнесом все в порядке, компания продолжает извлекать выгоду из своего выгодного положения, что подтверждает финансовая отчетность. Но не забываем, что структура управления и судебные тяжбы могут потопить любую компанию.
На сегодня все, спасибо за внимание!
Ставьте палец 👍 если статья была полезна для Вас и не забудьте ПОДПИСАТЬСЯ на канал.
