Комментарий Виталия Манжоса на тему инвестиционного рынка и накоплений граждан для информационного агентства ПРАЙМ
Самый простой и верный способ накопить существенный капитал – это регулярно откладывать фиксированные суммы. Для людей со стабильной зарплатой можно откладывать 10-30% от месячного дохода. В результате через несколько месяцев скопится довольно существенный запас свободных денег. В этот момент уже можно будет задуматься о том, как их сохранить или инвестировать.
Для людей с нерегулярными доходами действует то же правило. Разница лишь в том, что необходимый капитал создается с помощью нерегулярного сбережения.
Хорошим подспорьем при накоплении нужной суммы может стать откладывание незапланированных доходов или средств от продажи ненужных вещей и имущества.
Сумма, которая регулярно откладывается, не должна быть слишком обременительной. Если сложно откладывать меньше 10% месячного дохода, лучше для начала приложить усилия для повышения дохода. Для людей, работающих по найму, самым правильным шагом может стать переход на более высокооплачиваемую работу. Попытка работать больше за те же деньги – это худший вариант. В то же время достаточно высокий месячный доход позволяет сберегать до 50% и даже больше. В таком случае довольно серьезная «денежная подушка» накапливается очень быстро.
Какова сумма, которая должна быть у каждого в запасе?
Существует поговорка, гласящая, что «много денег не бывает». Вместе с тем, в реальной жизни деньги сами по себе не являются самоцелью. Обычно накопленная крупная сумма идет на серьезную покупку. Например, на улучшение жилищных условий.
Если же говорить о запасе денег на непредвиденный случай, вполне достаточно суммы, кратной 1-3 месячным доходам. Продвинутые финансовые консультанты указывают на то, что минимальная «денежная подушка» должна обеспечивать возможность комфортного существования в течение полугода.
Однако излишняя бережливость имеет и обратную неприятную сторону. Процесс сбережения и накопления не должен принимать мучительную или болезненную форму. Не стоит забывать, что «сегодняшние» деньги во всех смыслах всегда дороже денег «завтрашних».
Можно ли накопить деньги с помощью инвестиционных инструментов?
Выбор инвестиционных инструментов в первую очередь зависит от временного горизонта накопления или вложения средств. Если деньги могут понадобиться в любой момент, имеет смысл держать их даже не на банковском депозите, а просто на текущем счете или в наличной форме.
Долгосрочный банковский вклад или ОФЗ, а также облигации надежных компаний позволят лишь компенсировать уровень официальной инфляции. Вместе с тем, указанные инструменты можно быстро превратить в деньги с минимальной потерей доходности.
При инвестировании в акции надо понимать, что вложенные деньги могут оказаться «замороженными» в них на срок до нескольких лет. Не исключена ситуация, когда при срочной потребности в деньгах их придется продавать с убытком.
В этом плане менее рискованными инструментами могут стать представители класса торгуемых биржевых фондов, или так называемые ETF. Например, это ETF на индекс МосБиржи. Такие инструменты предполагают относительную ценовую стабильность при сравнительно скромной потенциальной доходности. В настоящее время фондовый индекс МосБиржи находится на уровне, привлекательном для долгосрочных инвестиций на срок от года и более.
Вместе с тем, удачно купленные акции способны вырасти в цене в несколько раз за несколько лет. Делать ставку на одну-две перспективные бумаги довольно рискованно. Лучше формировать портфель хотя бы из 5-10 голубых фишек. К слову, ежемесячное инвестирование фиксированной суммы в акции является хорошим способом долгосрочного вложения средств. Такая практика позволяет сформировать портфель акций по некой средней справедливой цене и страхует от неудачной одномоментной покупки.
Любые маржинальные торговые инструменты с «зашитым» в них финансовым плечом не походят для накопления капитала. Например, это фьючерсы или опционы. Операции с ними уже представляют собой спекулятивную биржевую торговлю и несут высокий риск потери средств.
До начала текущего года хорошим способом накоплений являлось регулярное приобретение таких ключевых валют, как доллар США или евро. Однако в связи с вынужденной дедолларизацией операции с этими инструментами стали недоступны или неудобны для рядового российского инвестора. Это же относится и к акциям и облигациям иностранных компаний, номинированных в долларах и евро.
Китайский юань не является хорошей заменой привычным валютам по причине нестабильности его курса. Она обусловлена объективными макроэкономическими факторами. Возможно, в ближайшие годы заменой доллару США отчасти станет стабильный гонконгский доллар. Но пока что это экзотическая валюта для россиян.
Альтернативным инструментом накопления и сбережения капитала могут стать драгоценные металлы. Однако в физической форме они малопригодны для инвестирования малых сумм. В этом плане более удобно обезличенное золото или ETF на этот металл. Они довольно активно торгуются на МосБирже. Однако не стоит забывать, что драгметаллы не генерируют процентов и дивидендов. Для получения прибыли в этих инструментах надо будет дожидаться роста мировых цен на них.
Не является инвестиционной рекомендацией.
