Найти тему
Дневник трейдера в юбке

Диверсификация рисков - инвестируем осторожно и грамотно

Оглавление

Вкладывая деньги в ценные бумаги многие опасаются потерять их. И опасения эти не напрасны, бывают времени когда фондовые рынки падают, а иногда проседают в цене только отдельные отрасли. Для того, чтобы минимизировать свои потери очень важно диверсифицировать портфель, то есть не складывать все яйца в одну корзину. Именно про диверсификацию я и хочу снова поговорить.

Собираем малорискованные активы

Первое с чего стоит начать инвестиции - с покупки актива, который можно назвать стабильным или даже защитным! Стабильные малорискованные активы нужны, чтобы в случае падения фондовой биржи сохранить небольшой кусочек. Если акции начнут падать в цене, все инвесторы начнут их продавать и покупать малорискованные активы, а значит они вырастут в цене и хотя бы немного подтянут ваш портфель.

К малорискованным активам относятся:

  • облигации;
  • еврооблигации;
  • фонды на золото;
  • фонды на облигации.
Есть разные модели для определения доли портфеля, которая должны содержать малорискованные активы
Есть разные модели для определения доли портфеля, которая должны содержать малорискованные активы

Есть такое не шуточное правило, которое гласит, что в инвестиционном портфеле доля облигаций должна быть равна возрасту инвестора. Считается, что чем моложе инвестор, тем более рискованные инвестиции он может вести, поскольку он еще успеет заработать на старость.

В моей защитной части портфеля водятся:

  • Тинькофф вечный портфель (в этот фонд входят облигации и ETF на золото);
  • Облигации российский компаний (ближе к 2021 году я избавлюсь от части облигаций, чтобы не платить налоги на купоны, на освободившиеся деньги куплю ETF);
  • Одна еврооблигация Альфа-банка.

Собираем активы в разных валютах

Сейчас инвесторам доступны активы, чья стоимость привязана к валюте: долларам и евро. Покупка таких активов позволяет защитить портфель от девальвации рубля. Поскольку уже много лет подряд рубль дешевеет относительно доллара и евро, валютные активы так же приносят своим инвесторам двойную выгоду. Даже если их цена в валюте не растет, в перерасчете на рубль они увеличивается за счет курса доллар-рубль.

Сколько процентов портфеля держать в валюте каждый решает для себя самостоятельно. Можно подсмотреть как профессионалы диверсифицируют свои портфели. Обычно в их портфелях не менее 5% иностранных активов, а чаще - 15+%. К валютным активам относятся:

  • еврооблигации;
  • акции иностранных эмитентов;
  • ETF чья стоимость привязана к валюте.

Я держу в валюте более 30% своего портфеля. Поскольку иностранные акции стоят очень дорого, я не могу сама диверсифицировать портфель по отраслям экономики. Поэтому я взяла себе несколько ETF на иностранные акции: FinEx Акции IT-сектора и FinEx Глобальный рынок.

Про ETF я уже писала ранее.

Недавно я открыла для себя тот факт, что я могу покупать у своего брокера акции немецких компаний за евро. Я сразу же закинула на счет свои евро, которые ждали открытия границы в Европу и купила акции Adidas.

Диверсифицируем портфель по отраслям

Мало купить облигации, иностранные финансовые инструменты, надо еще подумать как диверсифицировать портфель по отраслям экономики. Даже если вы хорошо разбираетесь в нефтяном секторе, не стоит покупать в свой портфель только акции нефтедобывающих компаний. ОПЕК+ не договорится и все акции рухнут в один момент.

Редкое исключение - фонд в составе которого около 45% акции эмитентов работающих в сфере энергетики
Редкое исключение - фонд в составе которого около 45% акции эмитентов работающих в сфере энергетики

Профессиональные управляющие стараются, чтобы в фонде не было более 20% акций эмитентов, работающих в одной отрасли. Управляющие выделяют следующие отрасли:

  • Энергетика;
  • Сырье;
  • Товары для повседневного использования;
  • Финансовый сектор;
  • Телекоммуникации;
  • Промышленность;
  • Недвижимость;
  • и так далее.

Мой инвестиционный портфель разделен на инвестиционную и спекуляционную составляющие. В инвестиционной части портфеля более 20 эмитентов. Безусловно я не могу уследить за каждым из них, но я и не ставлю перед собой такую задача. Это инвестиции на будущее, я не слежу за ними ежедневно, чтобы не переживать из-за периодических колебаний цены. Но иногда я провожу перебалансировку портфеля и поглядываю на новости, чтобы не проспать новый глобальный кризис потому что как показывает практика при кризисе диверсификация по эмитентам не всегда спасает.