Только я настроился на рост, как рынок снова решил откатиться назад почти на целый 1%... Ну согласитесь же, что покупать на падающем рынке гораздо приятнее, чем на растущем.
Для тех, кто впервые на этом канале, должны знать, что начало проекту "Инвестиции в реальном времени" было положено 4 января 2022 года, где в рамках моей инвестиционной стратегии я каждый вторник осуществляю покупки активов на Московской фондовой бирже на сумму 8000 рублей и планирую к 2035 году создать капитал в размере 30 000 000 рублей в ценах 2022 года.
Я постепенно переключаюсь в режим растущего рынка и моя стратегия говорит мне о двух простых правилах, которые мне предстоит неукоснительно соблюдать:
- Когда нет акций по приемлемой цене или такие акции есть, но их доля в портфеле больше 3%, то нужно покупать биржевые фонды
- Как только дивидендный поток упадет ниже 3% от капитала (с учетом бумажного прироста), нужно покупать голубые фишки с максимальной дивидендной доходностью в моменте (без ущерба балансу портфеля)
Текущая структура портфеля
Подбор активов начинаю с рассмотрения текущего распределения активов по классам, чтобы спланировать инвестиционный поток в "нужные" места, то есть в туда, где фактическая доля отстает от целевой.
Наконец-то фонды и облигации смогли увеличить долю хотя бы до 39%... Осталось совсем немного...😁
Доля недвижимости подсела из-за отсутствия покупок в этой категории долгое время. Сегодня подправлю...
КЭШ с эквивалентами не сильно-то спешит уменьшаться, хотя я уже несколько последних недель совершаю покупки на сумму превышающую 8 000 рублей. Что ж, буду тратить еще больше, а сегодня уже начнут падать майские дивиденды.
Золото после отката возобновляет свой рост, хоть и не факт, что достигнет своего максимума. Тем не менее нужно довести долю до целевого значения.
Акций по приемлемым ценам осталось уже так уж и много... Сегодня продолжу добирать ранее запланированные активы.
Планирование покупок
Инвестиционный поток будет направлен в следующие активы: фонды и облигации, недвижимость, золото и акции.
Недвижимость
В категории недвижимость главное действующее лицо - ЗПИФН Атриум. Другого пока ничего нет...
Полученные выплаты в виде ренты скомпенсировали разницу цены фонда и даже пытается тянуть доходность вверх.
Золото
Золото немного оправилось от ранее достигнутых максимумов и последующего отката, но покупать его еще не поздно.
Сегодня покупаю фонд золота с тикером GOLD, так как он вырос меньше, чем такой же альтернативный фонд с тикером TGLD, но имеющий внутри себя долларовый хедж.
Золото держу как защитный актив, который проявляет себя во время кризисов, когда акулы бизнеса начинают выходить из рисковых активов и перекладываются в золото. Я в эти моменты буду золото продавать и обеспечивать себя КЭШем, чтобы покупать подешевевшие активы.
Облигации
Сегодня пришла очередь покупать ОФЗ 26225 согласно плану, изложенному на прошлой, 122-ой недели.
Напомню, что я не случайно набираю ОФЗ в портфель. Они выполняют определенную функцию, а именно:
- во-первых, они позволяют получать денежных поток в "мертвые" месяцы для выплат дивидендов: февраль, март, сентябрь, ноябрь
- во-вторых, это возможность зафиксировать высокую доходность денежного потока в надежных инструментах
Акции
Как всегда, планирование покупок этого класса активов начинаю с рассмотрения ТОП-5 дивидендных акций:
Каким-то чудесным образом Северсталь стала лучшей дивидендной бумагой российского рынка, даже не смотря на недавнее преодоление своего исторического максимума. Но мне уже не имеет смысла покупать эту бумагу, потому что цена находится вблизи моей расчетной отметки.
Расчет по Северстали можно увидеть в моем анализе этого эмитента:
Еще меня удалось удивить эмитенту Юнайтед Медикал Групп, который почему-то ни с того ни с сего решил начать платить дивиденды, да еще и не с плохой доходностью - аж более 15%... Похоже, это главный претендент на анализ акций - буду разбираться с чего это вдруг компания созрела до дивидендов. Сектор-то дефицитный в портфеле...
В остальном осталось все как и прежде, поэтому приступаю к планированию покупок акций.
НОВАТЭК
Для хороших компаний место в портфеле всегда найдется и Новатэк тут совсем не исключение. Хорошо бы еще недельки 3 цена продержалась бы на этом уровне или ниже. К этому времени позиция по Новатэку будет набрана и можно будет переключиться на другие бумаги нашего рынка.
Как видно из графика, покупки Новатэка осуществляются последние несколько недель, а то месяцев. Компания фундаментально хорошая, но имеет некоторые проблемы с отгрузкой продукции с Арктик СПГ-2. Но проблемы вполне решаемые, а значит до тех пор, пока рынок предлагает мне выгодную цену за акцию этой компании, я буду ее покупать.
ММК
Еще одна хорошая компания, которая станет еще лучше, когда уже наконец объявит выплаты дивидендов. Совет директоров уже их рекомендовал, но они, похоже, не очень соответствовали ожиданиям инвесторов. Но здесь еще рано что-то говорить, потому что не понятно, возвращается ли компания к квартальным выплатам или это еще единоразовая выплата... Полагаю, менеджмент таким образом прощупывает почву.
Как бы то ни было, но вчера акция немного подросла... Возможно этот тренд продолжится.
По ММК я тоже относительно недавно делал разбор, результаты тоже хорошие, но, полагаю, после того как будут объявлены дивиденды покупать этого эмитента будет уже не так выгодно:
Резюмирую
Спасибо за время, потраченное на мое "творчество". Не забывайте ставить лайки - для вас это не трудно, а мне приятно и сильно помогает в развитии канала =)
Ну и подписывайтесь на мой телеграм-канал или пишите мне на почту: finfenyx@yandex.ru