В связи с последними событиями и санкциями против СПБ Биржи, возник насущный вопрос о безопасности инвестирования в акции американских компаний через российских брокеров.
Когда полтора года назад появлялись первые звоночки потенциальных проблем с инфраструктурной цепочкой, многие начали смотреть в сторону зарубежных компаний. У этого были определенные причины:
- В России стало небезопасно хранить недружественные активы, будь то акции или валюта.
- Ограничения на покупку бумаг для неквалифицированных инвесторов добавило определенные сложности и вынудило открыть зарубежные брокерские счета.
- Американский рынок более интересен по сравнению с отечественным. На фондовых площадках США огромный выбор финансовых инструментов, большая ликвидность и прозрачная отчетность компаний.
Все перечисленные тезисы, безусловно, привлекают российских инвесторов, которые особенно привыкли торговать зарубежными акциями. Для тех, у кого есть зарубежный брокерский счет или кто планирует его открыть в ближайшее время, предлагаю рассмотреть несколько перспективных инвестидей. Аналитики из Freedom Finance Global помогли подобрать топ.
SPDR S&P BIOTECH ETF (XBI)
ETF XBI повторяет индекс S&P Biotechnology Select Industry Index, содержащий компании, относящиеся к сегменту биотехнологий согласно стандарту GICS. Включенные в индекс эмитенты разрабатывают инновационные методы лечения редких и тяжелых заболеваний и чаще всего не нацелены на массовое производство своих продуктов. Акции эмитентов взвешены в индексе в равных долях, что позволяет снизить индивидуальные риски компаний и представить в портфеле экспозицию на широкий рынок биотехнологий без перевеса в пользу крупных компаний.
Благоприятная сезонность – основной аргумент в пользу покупки фонда XBI осенью. Цена XBI достигла годовых минимумов. Исторически ноябрь является наиболее сильным месяцем для биотехнологических компаний в году, поскольку на этот период приходится одновременно несколько важных событий.
Во-первых, это окончание сезона отчетов, в котором компании уточняют прогнозы до конца года и закладывают основные ожидания на следующий год.
Во-вторых, к концу года планируется большое количество конференций и публикаций результатов клинических испытаний. Эти публикации определяют основные ожидания инвесторов на среднесрочную перспективу по компаниям.
Также успешные результаты испытаний являются фактором привлекательности компании не только для инвесторов, но и для потенциальных приобретателей компании – фармкомпаний. В таких условиях покупка фонда с широкой рыночной экспозицией является наиболее рациональным решением с точки зрения управления рисками при инвестировании в биотехнологии.
Техническая картина указывает на возможность отскока. Цена XBI опустилась до минимумов 2022 г. и начала демонстрировать отскок. RSI демонстрирует бычью дивергенцию, что может говорить о том, что коррекция могла достигнуть кульминации. Основная масса торгового объема XBI в 2023 г. находилась выше уровня $80. XBI может возобновить движение в направлении 200-дневной скользящей средней.
Целевая цена на горизонте двух месяцев – $74.
DIREXION DAILY SEMICONDUCTOR BULL 3X SHARES (SOXL)
Данный ETF предлагает трехкратное long-плечо на индекс PHLX Semiconductor, что делает его хорошим инструментом для инвесторов с оптимистичным краткосрочным прогнозом по полупроводниковым компаниям. Индекс PHLX Semiconductor – это взвешенный по рыночной стоимости индекс, который включает 30 крупнейших компаний, котирующихся на бирже в США, занимающихся полупроводниковым бизнесом, таким как чипы памяти, микропроцессоры, интегральные схемы и другое сопутствующее оборудование. Фонд не является диверсифицированным.
Большинство компаний полупроводникового сектора отчитались о результатах за прошедший квартал и предоставили обновленный гайденс на текущий. Сезон отчетности оказался разнонаправленным, были результаты как лучше, так и хуже ожиданий на фоне макронестабильности и геополитических событий. Помимо этого, на сектор оказало давление ужесточение санкций США против Китая, поставившее под запрет экспорт передовых полупроводников и оборудования для их производства. Таким образом, текущие цены отражают в себе вышеуказанные события и риски, и до конца года ожидается рост на фоне устойчивых данных по ВВП и сохраняющемуся сильному спросу на полупроводники, который опережает предложение.
Целевая цена на горизонте двух месяцев – $20.
JD.COM
JD.com – основанная в 1998 году китайская компания, занимающаяся электронной коммерцией. Компания управляет одной из крупнейших электронных торговых площадок Китая и имеет диверсифицированный бизнес в таких отраслях, как логистика, здравоохранение и быстрая доставка.
Китайская экономика демонстрирует восстановление: прирост ВВП по итогам третьего квартала оказался лучше консенсус-прогноза, а сентябрьские объем промпроизводства, уровень безработицы и объем розничных продаж также превысили ожидания, что может свидетельствовать о начале роста потребления китайскими гражданами, бенефициаром чего является сектор E-commerce и JD.com в частности. Поддержку бумаге также могут оказать принятое недавно властями решение о стимулировании экономики за счет наращивания долга и дефицита бюджета, что позитивно отразится на широком китайском рынке.
Негативные настроения инвесторов по поводу перспектив компании в последние две недели во многом были вызваны снижением целевой цены крупными брокерами и вылились в панические продажи бумаги в середине октября. Аналитики Freedom Finance Global считают реакцию инвесторов на слухи необоснованной и чрезмерной, при этом недавняя перестановка в руководстве компании может оказать позитивное влияние на маржинальность JD.com уже по результатам третьего квартала и таким образом придать импульс ее бумагам.
Техническая картина может свидетельствовать о выгодной точке входа: к началу прошлой недели значения RSI и стохастического RSI бумаги достигли зоны перепроданности и начали отскок, при этом котировки компании отскочили от нижней границы двух стандартных отклонений полос Боллинджера, а средний дневной объем торгов бумагой растет, что на фоне позитива в китайской экономике может предвещать продолжение роста цены JD.com.
Целевая цена на горизонте двух месяцев – $30.
